CC BY
1
УДК 368.5
УПРАВЛЕНИЕ ДЕНЕЖНЫМИ ПОТОКАМИ И ЕГО РОЛЬ В РАЗВИТИИ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ
А.А. Полякова, кандидат экономических наук, доцент Р.Б. Шестаков, кандидат экономических наук, доцент Н.Ю. Кожанчикова, кандидат экономических наук, доцент А.В. Алентьева, кандидат экономических наук, доцент Т.А. Козлова, кандидат технических наук, доцент E-mail: polykova a [email protected]
Орловский государственный аграрный университет имени Н.В. Парахина
Аннотация: Наличные денежные средства - это жизненно важный компонент любого бизнеса. В то время как бизнес может выжить в течение короткого времени без продаж или прибыли, без денежных средств даже прибыльные предприятия могут обанкротиться, особенно если они работают в быстрорастущих или сезонных отраслях, к которым относится и сельское хозяйство. Приток и отток денежных средств требуют тщательного наблюдения и управления, а оценка прогнозируемого денежного потока является критически важным фактором развития аграрного бизнеса.
Ключевые слова: денежные потоки, сельское хозяйство, прибыль, бюджет движения денежных средств.
CASH FLOW MANAGEMENT AND ITS ROLE IN THE DEVELOPMENT OF AGRICULTURAL
ENTERPRISES
A.A. Polyakova, Candidate of Economic Sciences, Associate Professor R.B. Shestakov, Candidate of Economic Sciences, Associate Professor N.Yu. Kozhanchikova, Candidate of Economic Sciences, Associate Professor N.V. Alentyeva, Candidate of Economic Sciences, Associate Professor T.A. Kozlova, Candidate of Technical Sciences, Associate Professor
Orel state agrarian University named after N.V. Parahin
Abstract: Cash is a vital component of any business. While a business can survive for a short time without sales or profits, without cash, even profitable businesses can go bankrupt, especially if they operate in fast-growing or seasonal industries, such as agriculture. Cash inflows and outflows require careful monitoring and management, and assessing projected cash flow is a critical factor in agricultural business development.
Key word: cash flows, agriculture, profit, cash flow budget.
Введение. Управление денежными потоками - один из ключевых аспектов функционирования финансовой службы сельхозтоваропроизводителей на данном этапе экономического развития. Наличие достаточного количества денежных средств позволяет обеспечить платежеспособность организации, не допустить образование просроченной задолженности. В то же время отсутствие излишков денежных средств - свидетельствует об их вложении в производственно-коммерческую деятельность с целью получения прибыли.
Результаты и их обсуждение. На основании проведенного анализа, можно сделать вывод о том, что в сложившейся на предприятиях АПК системе управления денежными потоками существуют большие недостатки, которые приводят к кассовым разрывам и отсутствию свободных денежных средств для расчета по своим обязательствам. У большинства из них нет разработанной системы управления денежными потоками. Планирование поступления и расходования денежных средств также не осуществляется. Единственное от чего может отталкиваться руководство при принятии решений - данные бухгалтерского учета.
Отсутствие плановой работы не позволяет хозяйствующим субъектам определить временные рамки наличия свободных денежных средств с целью размещения их на депозитах для получения дополнительного дохода, а изначально дополнительного притока денежных средств.
Среди основных принципов, на которых должна строиться система управления денежными потоками можно отметить:
1). Принцип информационной достоверности. Построение любой системы управления невозможно без достоверной информационной базы, находящейся у руководителя своевременно и в полном объеме.
2). Принцип обеспечения сбалансированности. Денежные потоки любого предприятия могут быть классифицированы по различным признакам. Признак сбалансированности означает, что они должны быть соотнесены по срокам, видам, направлениям, временным интервалам и другим характеристикам, наиболее важным с точки зрения конкретного хозяйствующего субъекта.
3). Принцип обеспечения эффективности. Денежные потоки могут быть как недостаточными, т.е. дефицитными, что приводит к нехватке денежных средств для обеспечения деятельности и расчета по
обязательствам, так и избыточные, т.е. профицитные, которые порождают наличие неиспользуемых в обороте денежных средств, оседающих на счета и не приносящих доход.
4). Принцип обеспечения ликвидности. Планирование денежных потоков должно осуществляться с учетом времени расходования и поступления денежных средств на предприятии, к каждому конкретному моменту, когда у предприятия возникает обязанность по осуществлению платежей, на счет должно поступать достаточное количество денежных средств из различных источников.
Построение системы управление денежными потоками целесообразно осуществлять в следующей последовательности (рисунок 1).
Рисунок 1 - Предлагаемая схема оптимизации и управления денежными потоками сельхозтоваропроизводителей
Предлагаемая схема управления денежными потоками включает в себя как стратегические, так и тактические мероприятия.
Меры краткосрочного характера применяются в отношении кассовых разрывов в пределах одного месяца. В данном случае следует усилить работу с дебиторами, оповестить их о необходимости оплаты своих обязательств, а возможно и договориться о более ранней оплате, т.е. оплате до наступления сроков, указанных в договоре. При этом в отношении кредиторов следует применять иную тактике, здесь целесообразно искать возможности отсрочки платежа.
Вторым этапом работы с кассовым разрывом становится использование методов увеличения денежного потока, в том числе за счет банковских кредитов.
Также среди мер, относящихся к вопросам управления денежными потоками выделяются направления сокращения оттока денежных ресурсов. Основным способом здесь выступает отсрочка платежей. Разделив всех кредиторов на альтернативных, которым можно найти замену без ущерба для финансово-хозяйственной деятельности и безальтернативных, которым такую замену найти практически невозможно или экономически нецелесообразно.
Сокращение затрат - еще одно из направлений, которое поможет предприятию снизить размер оттока денежных средств, тем самым обеспечив его сбалансированность. Особое внимание здесь следует уделить анализу постоянных затрат предприятия, которые по большинству хозяйствующих субъектов в последнее время растут не зависимо от изменений объемов деятельности. При сокращении расходов следует обратить внимание на качество производимой продукции - оно не должно пострадать.
Использование не денежных средств расчетов, типа взаимозачет требований может также помочь сельхозтоваропроизводителям сбалансировать притоки и оттоки денежных средств в среднесрочной перспективе.
Следует отметить, что все указанные мероприятия не приведут к росту затрат на их реализацию, т.к. предполагают осуществление в рамках профессиональных компетенций работников экономической службы хозяйствующего субъекта.
В рамках разработки политики управления денежными потоками можно выделить следующие этапы этого процесса, представленные на рисунке 2.
Рисунок 2 - Основные этапы процесса управления денежными потоками предприятия
Основной целью первого этапа является расчет показателей, характеризующих достаточность и эффективность денежных потоков на предприятии на основании отчетной информации для выявления слабых и сильных сторон указанного процесса. Анализ движения денежных средств необходимо проводить в разрезе отдельных видов деятельности, т.к. это позволяет наиболее достоверно выявить причины разбалансированности денежных потоков.
На втором этапе выявляют факторы, как внешнего, так и внутреннего характера, оказывающие влияние на движение денежных средств на предприятии. Проводится расчет уровня влияния этих факторов. Цель данного этапа определить наиболее «опасные» для предприятия факторы, оказывающие наибольшее влияние на изменение движения денежных средств и нивелировать их негативное воздействие.
На третьем этапе определяются основные резервы, позволяющие оптимизировать денежные потоки, обеспечить снижение зависимости предприятия от внешних факторов, обеспечить сбалансированное движение денежных средств, как суммарно, так и во временном аспекте.
На четвертом этапе предприятию предлагается сформировать бюджет движения денежных средств, т.е. это уже элемент планирования деятельности на будущее. В этой связи сценариев развития должно быть несколько: оптимальный, оптимистический и пессимистический. Это позволит более реально определить возможности предприятия по обеспечению своей деятельности необходимыми ресурсами и по поступлению и расходованию денежных средств хозяйствующего субъекта.
В процессе пятого этапа проводится контроль за выполнением бюджета движения денежных средств, контролируется выполнение разработанных целевых установок, выявление причин отклонения фактического движения денежных средств от планового и устранение негативного влияния выявленных факторов.
Кроме того, в целях управления денежными потоками на тактическом уровне предприятия должны заниматься их выравниванием, основная задача здесь - сглаживание их объемов в разрезе отдельных интервалов рассматриваемого периода. Этот метод оптимизации позволяет устранить в определенной мере сезонные и циклические различия в формировании денежных потоков, как положительных, так и отрицательных, оптимизируя параллельно средние остатки денежных средств и повышая уровень абсолютной ликвидности. С этой целью предприятиям необходимо составить платежный календарь(план платежей точной даты), в котором:
— с одной стороны, отражается график поступления денежных средств от всех видов деятельности в течение прогнозного периода времени (5, 10, 15, 30 дней);
— с другой - график предстоящих платежей (налогов, заработной платы, формирования запасов, погашения кредитов и процентов по ним и т.д.).
Платежный календарь дает возможность финансовым службам предприятия осуществлять оперативный контроль за поступлением и расходованием денежных средств, своевременно фиксировать изменение финансовой ситуации и вовремя принимать корректирующие меры по синхронизации положительного и отрицательного денежных потоков, обеспечению стабильной платежеспособности предприятия.
Использование такого элемента управления, как налоговое планирование, направленное на минимизацию налоговых обязательств в общей структуре затрат предприятия за счет использования возможностей, предоставляемых в рамках Налогового Кодекса РФ, также может помочь предприятию в долгосрочной перспективе скорректировать денежные потоки и обеспечить их достаточность и сбалансированность.
Выводы. Учитывая все вышесказанное можно отметить, что организация управления денежными потоками в сельскохозяйственных организациях должна быть основана на:
1) интегрированности системы финансового управления с общей системой управления на предприятии, с выделением в финансовой политики направления касающегося движения денежных средств;
2) развитой системе планирования, в т.ч. планирования денежных потоков. Следует отметить, что в рамках работы с денежными потоками целесообразно применять систему бюджетирования, т.к. она более гибкая и легче подвержена изменениям в связи с изменениями внешних и внутренних условий;
3) качественном анализе денежных потоков, включающем в себя анализ исполнения кассовых бюджетов.
Литература:
1. Дерякова, О.В. Принципы управления денежными потоками, анализ и прогнозирования денежных потоков / О.В. Дерякова // Научно Исследовательский Центр "Science Discovery". 2023. № 13. С.15-19.
2. Кулик, А.Н. Оценка состава, структуры и динамики денежных потоков коммерческой организации / А.Н. Кулик, О.В. Скотаренко //Проблемы научной мысли. 2022. Т.1, № 8. С. 19-23.
3. Полякова, А.А. Оценка финансового состояния как элемент системы управления финансами организации / А.А. Полякова, Н.Ю. Кожанчикова, А.Б. Дударева // Вестник аграрной науки. 2019. № 4(79). -С. 108-114. - DOI 10.15217/issn2587-666X.2019.4.108.
4. Шестаков, Р.Б. Некоторые аспекты прогностической функции форсайт-процесса в аграрном производсве / Р.Б. Шестаков, Н.А. Яковлев // Международный научный журнал. 2019. № 3. С. 48-54.
