CC BY
31
ВОПРОСЫ ФОРМИРОВАНИЯ БЛАГОПРИЯТНОГО ИНВЕСТИЦИОННОГО КЛИМАТА РЕГИОНОВ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
С.А. Гребенкина1, канд. экон. наук, старший преподаватель А.С. Славянов2, канд. экон. наук, доцент
Департамента экономической безопасности и управления рисками, Финансовый университет при Правительстве РФ
2Московский государственный технический университет им. Н.Э. Баумана (Россия, г. Москва)
DOI:10.24412/2411-0450-2021-11-2-64-70
Исследование выполнено при поддержке РФФИ, проект № 20-010-00350
Аннотация. Работа посвящена значимости формирования благоприятного инвестиционного климата регионов Российской Федерации, призванного решить проблему сбалансированного пространственного развития. Исследование выявило нарастающие межрегиональные дисбалансы, вызванные географическими, историческими, природно-климатическими и иными условиями, создающие угрозу устойчивому функционированию национальной экономики. Основным приоритетом инвестиционной стратегии должна стать транспортная инфраструктура, модернизация которой будет способствовать улучшению инвестиционного климата и притоку частного капитала в социально-экономическое развитие регионов.
Ключевые слова: инвестиционный климат, инвестиции, инвестиционный потенциал, транспортная инфраструктура, инновационное развитие, пространственное развитие.
На современном этапе развития российская экономика характеризуется высоким уровнем пространственной дифференциации, что создает дополнительную угрозу обеспечения ее устойчивого функционирования. На сокращение межрегиональных различий, ускорение темпов экономического роста и технологического развития отстающих территорий ежегодно расходуются значительные средства федерального бюджета [1, 2]. Только за 2020 год на выравнивание бюджетной обеспеченности субъектов Российской Федерации было выделено более 700 млр руб. Помимо этого, реализуются специальные инструменты поддержки. Так, для стимулирования предпринимательских инициатив предусмотрены различные налоговые льготы и субсидии, компенсации кредитных ставок, тарифов и иные, что в конечном итоге будет способствовать активизации регионального потенциала, росту валового регионального продукта. Однако, в современных условиях финансовой нестабильности мировой экономической системы, действующих санкционных и пандемийных
ограничений, мероприятия, требующие значительных бюджетных расходов, могут быть оправданы только в случае их высокой результативности в краткосрочном (до пяти лет) периоде.
Для обеспечения сбалансированного пространственного развития, реализуемые органами власти меры, в первую очередь, направлены на сокращение территориальных инфраструктурных ограничений, развитие транспортной инфраструктуры как локомотива экономического роста [13]. Отметим, что ежегодный объем государственных затрат Российской Федерации в инфраструктуру достигает порядка 2% от ВВП. Опираясь на положительный опыт развитых стран, можно констатировать, что этого недостаточно для выхода на лидирующие позиции. Более того, последствия пандемии и экономического кризиса сказались на перераспределении бюджетных расходов в сторону «проблемных зон». В условиях ограниченного объема финансирования высокую роль приобретает привлечение внебюджетных источников. Наряду с этим, развитие механизма
частного инвестирования на территории Российской Федерации осложняется низкой инвестиционной привлекательностью регионов, различиями в ресурсных возможностях, технологическом оснащении, уровне развития инвестиционного климата. Одним из путей повышения заинтересованности инвесторов вкладывать в экономику региона авторы считают модернизацию его транспортной инфраструктуры, обеспечивающей необходимые условия для ведения бизнеса, что должно способствовать дополнительному притоку частного капитала и рабочей силы.
Методы
Для достижения цели работы, которая заключается в определении приоритетов
инвестиционной стратегии государства, используется метод системного анализа, экспертных оценок, методы экономического анализа и прогнозирования. Обсуждение/ результат Привлечение в экономику инвестиций является важной государственной задачей, которая в современных условиях функционирования приобретает особенно актуальное значение для ускоренного экономического развития.
В настоящее время половина общего объема инвестиций приходится только на 10 российских регионов - лидеров социально-экономического развития.
Иркутская область Ленинградская область Красноярский край Краснодарский край Республика Татарстан г. Санкт-Петербург Ханты-Мансийский А.О. Московская область Ямало-Ненецкий А.О.
г. Москва
2
2.3
2.4
2.5 3
5.1
5.2
5.3
17,7
0
5
10
15
20
проценты
Рис. 1. Распределение объема инвестиций в основной капитал
за 2020 год [10]
При этом отмечается динамика снижения инвестиционной активности большинства субъектов, что усиливает межрегиональный разрыв в развитии, ослабляя позиции всей национальной экономики. Данные представлены в таблице 1.
Таблица 1. Индекс инвестиционной активности субъектов Российской Федерации за 2020 год. [12] __
Значение индекса физического объема инвестиций в основной капитал Число регионов Наименование регионов
до 99,9 50 Республики Адыгея, Алтай, Бурятия, Ингушетия, Карачаево-Черкессия, Крым, Мордовия, Саха (Якутия), Северная Осетия-Алания, Татарстан, Тыва, Удмуртия, Хакасия, Чувашия, Краснодарский, Пермский, Приморский края, Амурская, Белгородская, Волгоградская, Вологодская, Воронежская, Калининградская, Калужская, Кемеровская, Кировская, Костромская, Курганская, Курская, Магаданская, Московская, Новгородская, Оренбургская, Орловская, Рязанская, Самарская, Саратовская, Сахалинская, Свердловская, Смоленская, Тверская, Томская, Тульская области, Тюменская (кроме Ханты-Мансийского А.О., Ямало- Ненецкого А.О.),Ульяновская, Ярославская области, Еврейская А.О., Ненецкий А.О., г. Санкт-Петербург, г. Севастополь
100,0-109,9 23 Республики Башкортостан, Карелия, Кабардино-Балкария, Чеченская, Ал-гайский и Красноярский края, Архангельская (кроме Ненецкого А.О.), Астраханская, Брянская, Владимирская, Иркутская, Ленинградская, Липецкая, Псковская, Мурманская, Новосибирская, Пензенская, Ростовская, Гамбовская, Челябинская области, Ханты-Мансийский А.О., Чукотский А.О., г. Москва
110,0-119,9 6 Республики Дагестан и Коми, Ставропольский край, Ивановская и Омская области, Ямало-Ненецкий А.О.
от 120,0 и более 6 Республики Калмыкия и Марий Эл, Камчатский, Забайкальский и Хабаровский края, Нижегородская область
Для капитала, как отечественного, так и зарубежного, большое значение имеет состояние инвестиционного климата субъекта, который определяется совокупностью политических социально-экономических, культурных, правовых, финансовых и других факторов [3]. Группа российских ученых (Никонова Т.В., Гаптельхаков М.Р., Гильфанов, Д. Р.) предложила разделить все факторы, оказывающие влияние на инвестиционную привлекательность региона, на две группы - мягкие (которые могут быть изменены без особых усилий) и жесткие. Географическое положение, климат, наличие полезных ископаемых, водных и других ресурсов относится к жестким факторам, которые не представляется возможным изменить даже в долгосрочном периоде. К мягким факторам следует отнести нормативно-законодательную базу региона, доступность финансовых и трудовых ресурсов, административные процедуры регистрации бизнеса, уровень государственной поддержки и др. [4]
На наш взгляд, существует еще одна группа факторов, оказывающих значительное влияние на инвестиционную привлекательность региона - инфраструктурные, в
число которых входят транспорт и связь. Эта группа занимает промежуточное положение в предложенной классификации и может быть в среднесрочном периоде существенно изменена.
Под транспортной инфраструктурой в своем исследовании будем понимать комплекс сооружений и коммуникаций транспорта, обеспечивающих работу перевозочного процесса [5]. Элементами транспортной инфраструктуры являются дороги, мосты, транспортные развязки, системы управления движением, навигационная система и др. Развитая транспортная инфраструктура выступает необходимым звеном, обеспечивающим условия бесперебойного ведения бизнеса, повышения предпринимательской активности, способствуя росту мобильности трудовых ресурсов, необходимых для реализации инвестиционных проектов, снижению транспортных издержек предприятий, влияющих на себестоимость выпускаемой продукции, увеличению транзитных потоков товаров, что, в свою очередь, создает дополнительные рабочие места в сфере целого спектра услуг. Транспортная инфраструктура включает в себя сооружения, обеспечивающие
функционирования основных видов транспорта - автомобильного, железнодорожного, трубопроводного, водного и воздушного. Для социально-экономического развития региона особое значение имеет автомобильный транспорт, который обладает перед другими существенными конкурентными преимуществами. Несмотря на то, что перевозки грузов водным транспортом считаются одними из самых дешевых, российские климатические условия не всегда позволяют его использовать в круглогодичном режиме. Кроме того, инвестиции в строительство портов и крупных судов являются достаточно рискованными и чрезвычайно затратными. Железнодорожный транспорт можно считать эффективным, если расстояние перевозки превышает тысячу километров и более. Воздушный транспорт рационально использовать при срочной транспортировке грузов и пассажиров на большие расстояния - более двух тысяч километров. Для межрегиональных перевозок специализированный автомобильный транспорт является наиболее конкурентоспособным. Малый и средний бизнес, частные предприниматели и граждане могут использовать грузовой и пассажирский транспорт разной вместимости практически в любое время года и суток, без согласований расписания, как при перевозках другими видами транспорта. Стоимость строительства и обслуживания автомобильных дорог в ряде случаев получается дешевле железнодорожных путей. Таким образом, решающее значение для социально-экономического развития региона играет именно автомобильный транспорт и его инфраструктура.
Следует отметить, что транспортная инфраструктура, как и социально-экономическое развитие регионов, существенно различаются на всей территории нашей страны [6]. Сложные и разнообразные природно-климатические условия России определили историческую неравномерность социально-экономического развития территорий страны. Зона комфортного проживания человека в России условно лежит в Центральном, Северо-Кавказском, Приволжском и Южном федеральных округах, остальные регионы, включая Северо-
Западный, Уральский, Сибирский и Дальневосточный находятся в так называемой зоне условно комфортного или вовсе неблагоприятного климата. Каждый из регионов России обладает своими характерными особенностями, которые должен учитывать инвестор, определяя объект инвестиций [7]. Условно интересы инвестора, направляемые в реальный сектор экономики, можно распределить на следующие группы:
- добыча и транспортировка полезных ископаемых и других природных ресурсов;
- производство;
- инновации и образование;
- туризм.
Развитая автотранспортная инфраструктура играет решающую роль в обеспечении нормального функционирования организаций и предприятий малого и среднего бизнеса [8], способствует развитию производственной кооперации и торговли, что существенно повышает инвестиционную привлекательность региона для частного бизнеса.
Инвестиции в инновации являются одними из самых рискованных, в связи с чем инвестор предъявляет особые требования к инфраструктуре интересующего его объекта. Развитая транспортная инфраструктура позволяет в короткие сроки завершить строительно-монтажные работы, установить оборудование и запустить новое высокотехнологичное производство. И наоборот, транспортные проблемы могут сорвать сроки сдачи объекта, увеличивают коммерческие риски, связанные с нарушением плана поставок материалов и комплектующих, используемых в производственном процессе, снижают скорость оборачиваемости запасов, что отрицательно сказывается на издержках предприятия и эффективности инвестиционного проекта. Автотранспорт, как самый мобильный, играет в инновационном процессе наиболее значимую роль среди других видов транспорта, так как позволяет оптимизировать цепи поставок наиболее эффективным способом
[9].
Не менее важную роль автотранспортная инфраструктура играет в развитии туризма. Основные перевозки туристов между различными объектами на
территории региона осуществляются автомобильным транспортом, в связи с чем автотранспортная инфраструктура начинает играть все более значимую роль в привлечении инвестиций в туристическую отрасль. Строительство новых отелей, ресторанов, ремонт и содержание исторических и культурных объектов требует современной транспортной инфраструктуры, способной обеспечить комфортное перемещение туристов и снабжение туристической отрасли всем необходимым.
В условиях финансовой нестабильности Правительство Российской Федерации не может одновременно реализовать все проекты по модернизации транспортной инфраструктуры страны, в связи с чем, особую актуальность представляет выбор приоритетных направлений инвестиционной стратегии в сфере социально-экономического развития регионов. Необходимо в первую очередь вкладывать средства в обустройство транспортной инфраструктуры в
тех регионах, которые обладают максимальным инвестиционным потенциалом.
Основным показателем, позволяющим оценить качество автотранспортной инфраструктуры, является соответствие автомобильных дорог нормативным требованиям [10].
Для оценки соответствия транспортной инфраструктуры инвестиционному потенциалу региона воспользуемся статистическими данными Росстата и результатами анализа инвестиционного потенциала регионов России, проведенного рейтинговым агентством ЯАЕХ за 2020 год [11]. Согласно данной методике, общий рейтинг инвестиционного потенциала был построен с учетом основных трех составляющих: промышленность, инновации, туризм, что позволило выявить 30 субъектов, обладающих максимальными значениями по данным показателям. Результаты представлены на рисунке 2.
3GG
2SG
2GG
lSG
lGG
SG
0
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 ■ Промышленность ■ Инновации ■ Туризм
Рис. 2. Рейтинг регионов Российской Федерации по уровню инвестиционного потенциала качества автотранспортной инфраструктуры за 2020 год
На рисунке цифрами обозначены регионы, расположенные в порядке убывания рейтинга качества автомобильных дорог: 1 г. Москва; 2 Челябинская область; 3 г. Санкт-Петербург; 4 Ханты-Мансийский авт. округ - Югра; 5 Краснодарский край; 6 Кемеровская область; 7 Ульяновская область; 8 Республика Татарстан; 9 Московская область; 10 Ямало-Ненецкий авт.
Округ; 11 Республика Башкортостан; 12 Приморский край; 13 Ленинградская область; 14 Томская область; 15 Самарская область; 16 Пермский край; 17 Красноярский край; 18 Ростовская область; 19 Новосибирская область; 20 Саратовская область; 21 Калужская область; 22 Свердловская область; 23 Иркутская область; 24 Нижегородская область; 25 Тамбовская область; 26
Республика Крым; 27 Владимирская область; 28 Воронежская область; 29 Ярославская область; 30 Алтайский край.
Источник: данные материалов [10, 11]
Помимо этого, данные рисунка 2 позволяют выделить субъекты, которые, несмотря на слабую транспортную инфраструктуру, представляют большой интерес для инвесторов. К регионам, обладающими существенным уровнем инвестиционного потенциала в сфере туризма, но отстающими в своем развитии по показателям транспортной инфраструктуры можно отнести Республику Крым, Ярославскую область, Алтайский край. Высокий промыш-ленно-инвестиционный потенциал имеют Нижегородская, Свердловская, Воронежская области, территория которых так же характеризуется значительной долей дорог, не соответствующих нормативным значениям. Согласно полученным результатам, можно выделить и ряд регионов, имеющих мощный инвестиционный потенциал в инновационной сфере наряду с недостаточным уровнем развития автотранспортной инфраструктуры. Для активизации инновационной деятельности в Новосибирской, Саратовской, Калужской, Нижегородской и Воронежской области необходима комплексная модернизация изношенной транс-
Выводы и заключение
Проведенный анализ может служить базой для выработки рекомендаций для формирования стратегии социально-экономического развития региона. В условиях финансовой и внешнеполитической нестабильности, а также санкционных и панде-мийных ограничений это позволит оптимизировать бюджетные расходы, перераспределив ресурсы в значимые для регионального развития направления. Предлагается, в первую очередь, финансировать за счет бюджета те проекты по модернизации транспортной инфраструктуры, которые дадут максимальный эффект в кратчайшие сроки. Эффект выражается в росте инвестиций в промышленное производство региона, инновационную деятельность и туризм. Проведенный анализ показывает, что приоритетными регионами здесь являются Новосибирская, Саратовская, Калужская, Нижегородская, Ярославская, Свердловская и Воронежская области, Республика Крым и Алтайский край. Проекты второй очереди должны быть направлены на строительство новых магистралей и объектов транспортной инфраструктуры в районах Севера и Дальнего Востока с целью устранения диспропорций развития регионов и сокращения оттока населения и капитала.
портной инфраструктуры.
Библиографический список
1. Бакуменко В.Д. Механизмы выравнивания асимметрии регионального развития в условиях глобализации // Публичное управление. Харьков, 2008, с. 15-23.
2. Баранов С.В. Анализ межрегиональной дифференциации и построение рейтингов субъектов Российской Федерации // Вопросы экономики, 2005, по. 8, с. 54-75.
3. Малышев А.Л. Инвестиционная привлекательность как важный элемент инвестиционного климата в регионе // Вестник Казанского технологического университета. 2006. № 1. С. 253-257.
4. Никонова Т.В., Гаптельхаков М.Р., Гильфанов, Д. Р. Состояние и проблемы инвестиционной привлекательности региона на примере республики Татарстан. — Информационный издательский учебно-научный центр «Стратегия будущего», 2017. — С. 157-160.
5. Шпак А.В. Транспортная инфраструктура как ресурс развития территории // Север и рынок: формирование экономического порядка. 2014. № 3 (40). С. 89-92.
6. Гребенкина С.А. Депрессивный регион: понятие и механизм оценки устойчивого развития// ЦИТИСЭ. 2019. №4. С.108-119
7. Гребенкина С.А., Хрусталев Е.Ю., Славянов А.С. Методические основы обеспечения устойчивого развития региона // Вестник Московского университета. Серия 5: География. 2020. № 1. С. 63-72.
8. Бланинин В. А., Михайловский П. В. Автотранспортная инфраструктура как фактор обеспечения экономической безопасности региона // Московский экономический журнал №5(3) 2018. С. 278 - 284.
9. Комлев И.В. Оптимизация цепи поставок ресурсов как фактор устойчивого развития организации // Аллея науки. 2018. Т. 2. № 1 (17). С. 568-572.
10. Рейтинг инвестиционной привлекательности регионов RAEX за 2020 год [Электронный ресурс] https://raex-a.ru/ratings/regions/2020#graph2
11. Доля автомобильных дорог общего пользования, не отвечающих нормативным требованиям на конец года. 2020. Транспорт / Федеральная служба государственной статистики [Электронный ресурс] https://rosstat.gov.ru/folder/23455?print=1
12. Отчет Инвестиции в основной капитал в Российской Федерации в 2020 году / Федеральная служба государственной статистики [Электронный ресурс] https://rosstat.gov.ru/storage/mediabank/SRseY8Jp/inv_osn2020.pdf
13. Стратегия Пространственного развития Российской Федерации на период до 2025 года / Министерство экономического развития Российской Федерации [Электронный ресурс]
https://www.economy.gov.ru/material/directions/regionalnoe_razvitie/strategicheskoe_planirova
nie_prostranstvennogo_razvitiya/strategiya_prostranstvennogo_razvitiya_rossiyskoy_federacii_n
a_period_do_2025_goda/
FORMATION OF A FAVORABLE INVESTMENT CLIMATE FOR THE REGIONS OF
THE RUSSIAN FEDERATION
S.A. Grebenkina1, Candidate of Economic Sciences, Senior Lecturer A.S. Slavyanov2, Candidate of Economic Sciences, Associate Professor
department of Economic Security and Risk Management, Financial University under the Government of the Russian Federation
2Moscow State Technical University named after N.E. Bauman (Russia, Moscow)
Abstract. The work is devoted to the formation of a favorable investment climate for the regions of the Russian Federation, designed to solve the problem of balanced spatial development. The study revealed the growing interregional imbalances caused by geographic, historical, natural-climatic and other conditions that pose threats to the sustainable functioning. The main priority of the investment strategy should be the transport infrastructure, the modernization of which will improve the investment climate and the inflow of private capital into the socio-economic development of the regions.
Keywords: Investment climate, investment, investment potential, transport infrastructure, innovative development, territorial development.
