CC BY
119
ЭКОНОМИКА ОТРАСЛЕВЫХ РЫНКОВ
ж
www.hjoumal.ru
DOI: 10.17835/2078-5429.2015.6.2.091-098
ПРОБЛЕМЫ И ПЕРСПЕКТИВЫ ИНТЕГРАЦИОННОГО РАЗВИТИЯ НЕФТЕГАЗОВОГО КОМПЛЕКСА ЮГА РОССИИ*
НИКИТАЕВА АНАСТАСИЯ ЮРЬЕВНА,
доктор экономических наук, профессор кафедры информационной экономики, Южный федеральный университет, г. Ростов-на-Дону,
e-mail: [email protected]
БУБЛИКОВА ЕКАТЕРИНА ИГОРЕВНА,
аспирант кафедры информационной экономики, Южный федеральный университет, г. Ростов-на-Дону, e-mail: [email protected]
Макроэкономические трансформации мирового рынка энергоресурсов последних лет сформировали основную тенденцию развития современного нефтегазового комплекса -консолидацию и интеграцию предприятий отрасли для поддержания собственной конкурентоспособности и обеспечения устойчивого стратегического развития бизнеса. В данной связи актуализируются вопросы построения механизмов эффективных партнерских взаимодействий и управления интеграционными процессами нефтегазового комплекса (НГК) на общенациональном и региональном уровнях. В статье охарактеризованы специфические условия функционирования нефтегазовых предприятий на Юге России, определены факторы, препятствующие интеграции региона в структуру общероссийского НГК, а также сформулированы направления и меры активизации инновационного развития нефтегазовой отрасли Юга России.
Ключевые слова: нефтегазовый комплекс; институциональные условия; интеграция;
инновационное развитие.
PROBLEMS AND PROSPECTS OF INTEGRATION DEVELOPMENT OF OIL AND GAS COMPLEX IN THE SOUTH OF RUSSIA
NIKITAEVA ANASTASIA, Y.,
Doctor of Economics (DSc), Professor of Information Economics Department, Southern Federal University, Rostov-on-Don, e-mail: [email protected]
BUBLIKOVA EKATERINA, I.,
Postgraduate Student of Information Economics Department, Southern Federal University, Rostov-on-Don, e-mail: [email protected]
* Публикация подготовлена в рамках поддержанного РГНФ научного проекта № 15-32-01013.
© Никитаева А. Ю., Бубликова Е. И., 2015
JOURNAL OF ECONOMIC REGULATION (Вопросы регулирования экономики) • Том 6, №2. 2015
JOURNAL OF ECONOMIC REGULATION (Вопросы регулирования экономики) • Том 6, №2. 2015
92
Никитаева А. Ю., Бубликова Е. И.
Macroeconomic transformations of the global energy market in recent years have formed the basic tendency of development of modern oil and gas complex - consolidation and integration of companies in the industry to maintain its competitiveness and ensure sustainable strategic business development. In this regard, the issues of building effective mechanisms of partnership interactions and management of integration processes of oil and gas complex at the national and regional levels become relevant. The authors describe the specific operating conditions of oil and gas companies in southern Russia, identify obstacles to the region's integration into the structure of the Russian oil and gas industry, and formulate directions and measures activation of innovative development of oil and gas complex in the South of Russia.
Keywords: oil and gas complex; institutional conditions; integration; innovation development.
JEL: O13, Q40, Q43.
Нефтегазовый комплекс на современном этапе развития во всем мире представляет собой сложно организованную, многоуровневую сеть
производственных, сбытовых и обслуживающих предприятий отрасли, объединенных множеством разнородных процедур, связей и бизнес-процессов. Глобализация и ужесточение конкуренции на международном уровне формируют специфику и основную тенденцию развития НГК — это нарастание темпов консолидации предприятий отрасли на финансово-экономической основе, объединение, слияние и поглощение вертикально-интегрированных компаний. Формирование таких интегрированных корпоративных структур выступает основной формой адаптации предприятий нефтегазового комплекса к изменяющимся условиям мирового рынка энергоресурсов. Данная тенденция характерна для всех нефтедобывающих стран, в том числе и для России.
Перспективы интеграционного развития отечественного нефтегазового комплекса достаточно обширны, и поддержание процессов консолидации дает предприятиям ряд неоспоримых преимуществ: объединение и прирост капиталов, обмен трудовыми ресурсами и производственными технологиями, улучшение показателей инвестиционной привлекательности укрупненной компании, повышение экономической стабильности и устойчивости к глобальным кризисам. Однако, наряду с происходящими интеграционными процессами, в нефтегазовой отрасли России сохраняется специфическая структура территориально обусловленных региональных взаимосвязей, формирующих особенности инфраструктурных и институциональных аспектов развития нефтегазовых секторов отдельных регионов.
Одной из характерных особенностей отечественного нефтегазового комплекса является его значительная протяженность по всей территории страны. Свыше двух третей нефтяных и газовых запасов сконцентрированы в крупных месторождениях, расположенных в большинстве своем в северных районах с крайне сложными климатическими условиями, тогда как подавляющая масса потребителей энергоресурсов занимает центральные регионы и Поволжье. Схематично регионы-лидеры по нефтедобыче и потреблению энергоресурсов по итогам 2013 г. представлены на рис. 1.
Уральский, Сибирский и Приволжский федеральные округа еще со времен СССР являлись лидерами по объемам нефтедобычи на территории России. В то же время, наибольший объем потребления конечных нефтепродуктов, то есть автомобильного бензина и дизельного топлива (70% в 2012 г.1), характерен для европейских регионов страны: Центрального, Южного, Приволжского федеральных округов. Такая территориальная удаленность добывающих регионов от конечных потребителей затрудняет доставку сырья и формирует специфические условия
1 См.: Крупнейшие регионы-потребители топлива в России // Аналитическое агентство Автостат. (http://www.autostat.ru/ news/view/10178/).
Проблемы и перспективы интеграционного развития нефтегазового ...
93
развития НГК России. Причем, если распределение нефтедобывающих предприятий обусловлено привязкой к месторождениям полезных ископаемых, то в расположении подавляющего числа нефтеперерабатывающих заводов (НПЗ) четко прослеживается прямая зависимость от регионов потребления топлива, то есть наблюдается ярко выраженная привязанность нефтеперерабатывающего сектора к точкам концентрации конечных потребителей энергоресурсов (см. рис. 2).
Рис. 1. Распределение показателей добычи нефти и потребления нефтепродуктов в разрезе федеральных округов РФ по данным за 2012 г.
Источник: разработано авторами с использованием материалов портала «Энергоэффективность и Энергосбережение»: «Сколько бензина потребляется в России». (http://solex-un.ru/energo/review/avtomobilnyy-transport/obzor-1).
Рис. 2. Географическое распределение крупнейших нефтеперерабатывающих
заводов России
Источник: разработано авторами по данным компании «Эксперт». (http:// expert.ru/data/public/316780/316800/sib_295_pics_sib_295_010-2.jpg).
JOURNAL OF ECONOMIC REGULATION (Вопросы регулирования экономики) • Том 6, №2. 2015
JOURNAL OF ECONOMIC REGULATION (Вопросы регулирования экономики) • Том 6, №2. 2015
94
Никитаева А. Ю., Бубликова Е. И.
Присоединение в 2014 году территории Крымского полуострова к России привело, соответственно, к включению в состав Южного нефтегазового кластера Республики Крым и города Севастополь. В соответствии с этим, представляется важным рассмотреть и охарактеризовать обновленный Южный нефтегазовый кластер в рамках формирования целостного представления о состоянии, взаимосвязях и перспективах интеграционного развития нефтегазовой промышленности Юга России.
Ресурсы нефти и газового конденсата Южного федерального округа (ЮФО) составляют 0,3% от общероссийских запасов2, Астраханская и Волгоградская области замыкают списки регионов России по объему добычи нефти, составляя не более 2% от доли добычи по всей стране. Тем не менее, регион обладает значительным количеством НПЗ. Волгоградский, Краснодарский, Ильский, Афипский, Новошахтинский и Туапсинский НПЗ в совокупности переработали в 2012 г. более 26,5 млн. тонн нефти, что составляет около 10% от общего объема переработки отечественных нефтеперерабатывающих компаний3. Республика Крым имеет на своей территории четыре мини-НПЗ с общим объемом переработки не более 200 тыс. тонн в год.
В 2010 г. объемы потребления автобензина и дизельного топлива в Южном и Северо-Кавказском федеральном округах суммарно составляли 23% от общероссийского потребления (около 8 млн. тонн)4. При этом потребление автомобильного топлива в Крыму в 2013 г. оценивалось в 1 млн. тонн5, что фактически означает прирост потребления энергоресурсов в Южном регионе на 12,5%. Это дает основания говорить о целесообразности перераспределения энергетических ресурсов в регионе и реструктуризации межотраслевых взаимодействий регионального нефтегазового комплекса.
При формировании механизмов партнерских взаимодействий предприятий НКГ Юга России важно учитывать, что
- Юг России характеризуется ярко выраженной социально-экономической дифференцированностью регионов. Так, в ЮФО выделяют две части: АзовоЧерноморскую (включающую в себя Краснодарский край, Адыгею и Ростовскую область) и Волго-Каспийскую (в которую входит Республика Калмыкия, Волгоградская и Астраханская области). Лидером по социальноэкономическим показателям является Азово-Черноморская часть региона, тогда как основные игроки НГК и месторождения сконцентрированы в менее развитой Волго-Каспийской части. При этом Крымский полуостров характеризуется существенным отставанием от других регионов по уровню основных социально-экономических показателей.
- Нефтедобывающие и нефтеперерабатывающие компании ЮФО имеют достаточно устойчивые позиции по текущим операционным и финансовым показателям, но близость к Каспийскому бассейну обусловливает серьезную конкуренцию со стороны Казахстана, Азербайджана и Туркменистана, что требует повышенного внимания к размерам издержек производства нефтепродуктов.
- Согласно Постановлению Правительства РФ от 7 сентября 2011 г. о внесении изменений в технический регламент "О требованиях к автомобильному и авиационному бензину, дизельному и судовому топливу, топливу для реактивных двигателей и топочному мазуту", до конца 2015 г. все российские НПЗ обязаны перейти на выпуск бензина и дизельного топлива,
2 См.: Стратегия социально-экономического развития Южного федерального округа на период до 2020 года. (http:// www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_173692/?frame=1#p30).
3 См.: Нефтеперерабатывающая промышленность России. Рейтинговое агентство «Эксперт». (http://expert.ru/ratings/vse-npz-rossii/).
4 См.: Сколько бензина потребляется в России: разнообразие оценок, «Энергоэффективность и энергосбережение». (http://solex-un.ru/energo/review/avtomobilnyy-transport/obzor-1).
5 См.: Интеграция Крыма в инфраструктуру российского рынка нефтепродуктов, «Аналитика товарных рынков». (http:// na-atr.ru/uploads/activities/images/crym/1_forum_presentation.pdf).
Проблемы и перспективы интеграционного развития нефтегазового ...
95
соответствующих экологическому классу 5. В настоящее время только один завод на Юге России (Волгоградский) отвечает новым требованиям, в то время как остальные НПЗ характеризуются изношенностью основных фондов и низкими показателями глубины переработки и выхода светлых нефтепродуктов.
- В Астраханской области были сделаны последние открытия крупнейших месторождений нефти в России: месторождение имени Филановского на Каспийском шельфе с извлекаемыми запасами более 150 млн. тонн нефти в 2006 г., в 2014 — месторождение Великое (300 млн. тонн нефти и 90 млрд. кубометров газа). Однако высокая капиталоемкость проектов освоения и использования природных ресурсов, неблагоприятный инвестиционный климат и институциональные условия области препятствуют активизации интенсивного развития области в качестве лидирующего нефтедобывающего региона европейской части России (Тараскина, 2011).
- Специфика топливного рынка Крымского федерального округа обусловлена его географическим расположением, в частности отсутствием сухопутной границы с основной территорией РФ, что приводит к повышенным затратам на доставку топлива. Это, а также удаленность региона от крупных российских НПЗ, образует многоступенчатую логистику, в разы повышает себестоимость нефтепродуктов в регионе и фактически формирует на рынке оборот контрафактного топлива по демпинговым ценам.
- Предприятия НГК южного макрорегиона существенно различаются друг от друга по степени информатизации и уровню используемых ИТ-продуктов: от стандартных систем бухгалтерского и складского учета на частных заправочных станциях до корпоративных информационных систем с алгоритмами поддержки принятия решений в вертикально-интегрированных компаниях. Это препятствует объединению нефтегазовых предприятий в единое информационное поле и реализации эффективных партнерских коммуникаций для создания интегрированного нефтегазового кластера на территории Юга России.
Вышеозначенные факторы лимитируют эффективное развитие нефтегазового сектора Юга России. В связи с этим важно определить направления и меры активизации развития нефтегазовых предприятий ЮФО с учетом специфики конкретных региональных экономик для получения эффектов от интеграции предприятий нефтегазового комплекса (см. табл. 1).
Таблица 1
Направления активизации инновационного развития НГК Юга
России
Задачи Направления решения, меры по реализации поставленных задач Субъекты
Активизация развития отрасли нефтедобычи и нефтепереработки в Астраханской области - использование перспективных проектов разведки и добычи полезных ископаемых области для привлечения крупных инвестиций на проведение комплексной модернизации нефтедобывающих и нефтеперерабатывающих предприятий региона; - обеспечение господдержки крупномасштабных геологоразведочных работ на Каспийском шельфе (предоставление льготного налогового режима, задействование механизмов государственно-частного партнерства); - формирование специализированного сервисного сектора разработки и внедрения наукоемких технологий в отраслях нефтедобычи и нефтепереработки как катализатора активизации инновационного развития НГК; Отдельные частные нефтедобывающие компании и подразделения вертикально- интегрированных компаний, государственные инвестиционные фонды, региональные органы власти, частные инвесторы, конструкторские бюро, вузы.
JOURNAL OF ECONOMIC REGULATION (Вопросы регулирования экономики) • Том 6, №2. 2015
JOURNAL OF ECONOMIC REGULATION (Вопросы регулирования экономики) • Том 6, №2. 2015
96
Никитаева А. Ю., Бубликова Е. И.
Окончание Табл. 1
Задачи Направления решения, меры по реализации поставленных задач Субъекты
Активизация партнерских взаимодействий предприятий нефтегазового комплекса Юга России - преобразование существующих институциональных условий использования полезных ископаемых в соответствии с принципами открытости и прозрачности для поддержания взаимодействия государственных и частных субъектов региона; - устранение многочисленных барьеров и препятствий для работы рыночных механизмов Региональные органы власти, вертикально- интегрированные нефтегазовые компании, малый бизнес (сервисный и ИТ-бизнес).
Интеграция Крымского полуострова в структуру Южного нефтегазового комплекса - обеспечение бесперебойных поставок топлива на Крымский полуостров, в т.ч. за счет нефтепродуктов производства белорусских НПЗ, выработанных из нефти по давальческой схеме между Россией и Белоруссией; - проведение комплекса мер по борьбе с нелегальными поставками и контрафактным топливом на крымских АЗС; - формирование инфраструктурных и институциональных условий, способствующих налаживанию партнерских отношений между предприятиями республики Крым и ЮФО; Федеральные и региональные органы власти, сбытовые подразделения вертикально-интегрированных нефтегазовых компаний, частные АЗС, транспортные компании макрорегиона
Интеграция предприятий НГК Юга России в единое информ ационно-коммун икационное простра нство - проведение реструктуризации и формализации основной массы организационноуправленческих процессов вертикальноинтегрированных нефтегазовых компаний; - проведение интеграции имеющегося информационно-аналитического инструментария в производственных и сбытовых секторах ВИНК. Вертикальноинтегрированные нефтегазовые компании, сервисные компании, фирмы ИТ-аутсорсинга
Источник: составлено авторами на основе материалов исследования.
Реализация предложенных мер позволит нефтегазовым предприятиям Юга России провести комплексную перестройку институционально-организационной инфраструктуры, повысить эффект от использования информационно -
аналитических технологий, сформировать качественный механизм партнерских взаимодействий для обеспечения устойчивого стратегического развития компаний и активизировать инновационное развитие нефтегазовой отрасли макрорегиона в целом.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
Инновационный шанс Южного федерального округа // Электронный журнал «Аккредитация в образовании». (http://www.akvobr.ru/
innovacionniy_shans_jufo.html — Дата обращения: 20.05.2015).
Интеграция Крыма в инфраструктуру российского рынка нефтепродуктов // Независимое агентство «Аналитика товарных рынков». (http://na-atr.ru/uploads/ activities/images/crym/1_forum_presentation.pdf - Дата обращения: 03.06.2015).
ИТ-аутсорсинг: кризис меняет рынок // Портал «CNews». (http://
www.cnews.ru/reviews/free/itservice2008/articles/catalyst.shtml - Дата обращения:
15.02.2015) .
Карта предприятий топливно-энергетического комплекса России. (http:// www.ogeco.ru/ - Дата обращения: 15.05.2015).
Комарова Н. В. (2011). Нефтегазовый комплекс - экономическая система или межотраслевое кластерное образование? // Экономические науки, № 5, с. 261-266.
Крупнейшие регионы-потребители топлива в России // Аналитическое агентство «Автостат». (http://www.autostat.ru/news/view/10178/ - Дата обращения:
24.04.2015) .
Проблемы и перспективы интеграционного развития нефтегазового ...
97
«Легкая» нефть России // Электронный журнал «Свободная пресса-Юг». (http://yug.svpressa.ru/economy/article/99296 - Дата обращения: 15.04.2015).
Матвеева Л. Г., Никитаева А. Ю. и Бубликова Е. И. (2014). Стратегически ориентированный инструментарий управления предприятиями нефтегазового комплекса России в новых условиях // Экономика и предпринимательство, № 12, Ч. 3 (53-3), с. 545-548.
Нефтеперерабатывающая промышленность России // Рейтинговое агентство «Эксперт». (http://expert.ru/ratings/vse-npz-rossii/ — Дата обращения: 01.06.2015).
Никитаева А. Ю. и Бубликова Е. И. (2015). Условия, направления и технологии информационно-аналитического обеспечения интегрированных хозяйственных образований в промышленности // Модельная и информационная платформа экономических процессов; под ред. Л. Г. Матвеевой. Ростов-на-Дону: Изд-во ЮФУ.
Пленкина В. В. и Дебердиева Е. М. (2014). Регулирование использования производственно-ресурсного потенциала в нефтедобыче: критерии принятия
решений // Топливно-энергетический комплекс России: актуальные проблемы и стратегии развития: сборник статей Международной научно-практической
конференции, с. 51-56.
Постановление Правительства Ростовской области от 12.03.2015 № 164 «Об утверждении Концепции кластерного развития Ростовской области на 2015-2020 годы».
Постановление Правительства РФ от 07.09.2011 № 748 «О внесении изменений в технический регламент «О требованиях к автомобильному и авиационному бензину, дизельному и судовому топливу, топливу для реактивных двигателей и топочному мазуту» и о некоторых вопросах, связанных с модернизацией нефтеперерабатывающих мощностей».
Распоряжение Правительства РФ от 05.09.2011 № 1538-р (ред. от 26.12.2014) «Об утверждении Стратегии социально-экономического развития Южного федерального округа до 2020 года».
Региональное измерение большой нефти // Деловой портал «Эксперт-Юг». (http://expertsouth.ru/stati/tyek/regionalnoe-izmerenie-bolshoi-nefti.html — Дата обращения: 01.05.2015).
Региональные индексы: общая информация // ЗАО «Санкт-Петербургская Международная Товарно-сырьевая Биржа». (http://spimex.com/indexes/oil_products/ regional/info.php — Дата обращения: 28.05.2015).
Сектор технологического риска // Деловой портал «Эксперт-Юг». (http:// expertsouth.ru/stati/tyek/sektor-tehnologicheskogo-riska.html — Дата обращения:
01.05.2015) .
Сколько бензина потребляется в России: разнообразие оценок. (http://solex-un.ru/energo/review/avtomobilnyy-transport/obzor-1 — Дата обращения: 01.06.2015).
Тараскина Ю. В. (2011). Топливно-энергетический комплекс Астраханской области: состояние и перспективы развития // Вестник Астраханского
государственного технического университета. Серия: Экономика, № 1, с. 117-123.
Шестоперов А. М. (2012). Малый бизнес в нефтегазовой отрасли // Газовая промышленность, № 06/675. (http://www.gas-journal.ru/gij/gij_detailed_work.php?
GIJ_ELEMENT_ID=51318&WORK_ELEMENT_ID=51583 - Дата обращения:
31.05.2015) .
REFERENCES
How Much Gasoline Is Consumed in Russia: a Variety of Assessments. (http:// solex-un.ru/energo/review/avtomobilnyy-transport/obzor-1 — Access Date: 01.06.2015). (In Russian).
Innovative Chance of the Southern Federal District. Electronic Journal "Accreditation in Education". (http://www.akvobr.ru/innovacionniy_shans_jufo.html — Access Date: 20.05.2015). (In Russian).
JOURNAL OF ECONOMIC REGULATION (Вопросы регулирования экономики) • Том 6, №2. 2015
JOURNAL OF ECONOMIC REGULATION (Вопросы регулирования экономики) • Том 6, №2. 2015
98
Никитаева А. Ю., Бубликова Е. И.
Integration of Crimea into the Infrastructure of the Russian Market of Oil Products // Independent Agency "Analysis of commodity markets". (http://na-atr.ru/ uploads/activities/images/crym/1_forum_presentation.pdf — Access Date: 03.06.2015). (In Russian).
IT-outsourcing: Crisis Is Changing the Market // Portal "CNews". (http:// www.cnews.ru/reviews/free/itservice2008/articles/catalyst.shtml - Access Date:
15.02.2015). (In Russian).
Komarova N. V. (2011). Oil and gas complex - the economic system or the formation of cross-industry cluster? Economic Sciences, no. 5, pp. 261-266. (In Russian).
Largest Regions-consumers of Fuel in Russia // The Analytical Agency "AUTOSTAT". (http://www.autostat.ru/news/view/10178/ - Access Date: 24.04.2015). (In Russian).
"Light" Oil of Russia. Electronic Journal "Free Press-South". (http:// yug.svpressa.ru/economy/article/99296 — Access Date: 15.04.2015). (In Russian).
Matveeva L. G., Nikitaeva A. Y. and Bublikova E. I. (2014). Strategically oriented management tools of Russian oil and gas industry in new conditions. Economy and Entrepreneurship, no. 12, part 3 (53-3), pp. 545-548. (In Russian).
Nikitaeva A. Y. and Bublikova E. I. (2015). Conditions, trends and technologies of information and analytical support integrated economic entities in the industry // The Model and Information Platform of Economic Processes, Ed. by L. G. Matveeva. Rostov-on-Don, Publ. House of SFU. (In Russian).
Oil Refining Industry in Russia // The Rating Agency "Expert". (http://expert.ru/ ratings/vse-npz-rossii/ — Access Date: 01.06.2015). (In Russian).
Plenkina V. V. and Deberdieva E. M. (2014). Regulation of use of production and resource potential in oil production: criteria of decision-making // Fuel and Energy Complex of Russia: Current Problems and Strategies of Development: Coll. of Papers of International Scientific-Practical Conference, pp. 51-56. (In Russian).
Regional Indices: General Information // ZAO Saint-Petersburg International Mercantile Exchange. (http://spimex.com/indexes/oil_products/regional/info.php — Access Date: 28.05.2015). (In Russian).
Shestoperov A. M. (2012). Small business in oil and gas industry. Gas Industry, no. 06/675. (http://www.gas-journal.ru/gij/gij_detailed_work.php?
GIJ_ELEMENT_ID=51318&WORK_ELEMENT_ID=51583 — Access Date: 31.05.2015). (In Russian).
Taraskina Y. V. (2011). Fuel and energy complex of the Astrakhan region: state and prospects of development. Herald of Astrakhan State Technical University. Series: Economics, no. 1, pp. 117-123. (In Russian).
The Decree of the Government of the Rostov Region from 12.03.2015 no. 164 "On Approval of the Concept of Cluster Development of the Rostov Region for 2015 - 2020". (In Russian).
The Decree of the RF Government Dated 05.09.2011 no. 1538-R (as amended on
26.12.2014) "On Approval of the Strategy for Socio-Economic Development of the Southern Federal District until 2020". (In Russian).
The Decree of the RF Government Dated 07.09.2011 no. 748 "On Amendments to the Technical Regulation "On Requirements to Automobile and Aviation Gasoline, Diesel and Ship Fuel, Jet Fuel and Heating Oil" and Some of the Issues Associated with the Modernization of Refining Capacities". (In Russian).
The Map of the Enterprises of Fuel-energy Complex of Russia. (http:// www.ogeco.ru/ — Access Date: 15.05.2015). (In Russian).
The Regional Dimension of Big Oil. // Business Portal "Expert-South". (http:// expertsouth.ru/stati/tyek/regionalnoe-izmerenie-bolshoi-nefti.html — Access Date:
01.05.2015) . (In Russian).
The Sector of Technology Risk // Business Portal "Expert-South". (http:// expertsouth.ru/stati/tyek/sektor-tehnologicheskogo-riska.html — Access Date:
01.05.2015) . (In Russian).
