CC BY
52
УДК 622:338.24 Д.В. Миночкин
МЕТОДИЧЕСКИЕ ПОДХОДЫ К ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ОЦЕНКЕ АЛЬТЕРНАТИВ ПРИ СТРАТЕГИЧЕСКОМ ПЛАНИРОВАНИИ РАЗВИТИЯ УГЛЕДОБЫВАЮЩИХ ПРЕДПРИЯТИЙ
Сформулированы принципиальные подходы к формированию концепции оценки экономической эффективности реализации стратегических альтернатив развития угледобывающих предприятий и разработана методика оценки экономической эффективности реализации стратегических альтернатив, как основа выбора стратегических направлений развития угледобывающих предприятий.
Ключевые слова: сетевые методы планирования и управления, календарный план, стратегическая альтернатива.
Методология стратегического управления как инструмент управления развитием предприятия в условиях неопределенности внешней и внутренней среды предусматривает как формирование стратегии, так и оценку экономической эффективности её реализации в процессе стратегического планирования.
Стратегическая программа как результат стратегического планирования формируется в рамках определенного направления развития предприятия, выбранного из множества совокупностей стратегических альтернатив, и обеспечивает решение стратегических задач.
Стратегические альтернативы - варианты направленного изменения внутренней среды в результате реализации комплекса технических, технологических и организационных решений при определенном расходе ресурсов. Сформированные и экономически оцененные в процессе стратегического планирования альтернативы являются основой для формирования программы развития предприятия на долгосрочную перспективу.
Используемые в настоящее время методы формирования и оценки эффективности реализации альтернатив как комплекса определенных стратегических решений основываются на «Методических рекомендациях оценки эффективности инвестиционных проектов». Учет неопределенности внешней и внутренней среды в подав-
ляющем большинстве основывается на сценарном подходе, предусматривающем экспертные процедуры для установления взаимосвязей между технико-экономическими показателями и показателями эффективности деятельности предприятия, что определяет субъективность результатов оценки.
Необходимость учета неопределенности внешней и внутренней среды и специфики угледобывающих предприятий требует разработки новых методических подходов к экономической оценке эффективности реализации альтернатив при стратегическом планировании.
Разработанная концепция предусматривает использование традиционного метода оценки экономической эффективности на базе «Методических рекомендаций...», в основу которых положены денежные потоки. Основная проблема состоит в формировании денежных потоков с учетом неопределенности среды, специфических особенностей угледобывающих предприятий и интересов основных участников отношений в угольной промышленности. Методические рекомендации используют для оценки экономической эффективности реализации стратегических альтернатив предварительное технико-экономическое обоснование, которое в свою очередь связанно со значительными трудовыми и финансовыми затратами. Они осуществляют распределение трудовых и материальных ресурсов по временным интервалам реализации на базе экспертных процедур оценки, что в свою очередь приводит к недостоверным и субъективным результатам.
В связи с вышесказанным, формирование базового сценария реализации стратегической альтернативы предлагается осуществлять на основе перечня работ и операций комплекса технических, технологических и организационных решений, сведений об их технологической последовательности, длительности и необходимых ресурсов для его выполнения, используя сетевые методы планирования и управления.
Сетевые методы планирования и управления базируются на идее критического пути и занимают ведущее место благодаря простоте, эффективности и большим возможностям.
Под комплексом технологических технических и организационных решений понимается совокупность операций, которые необходимо выполнить в определенном порядке для достижения поставленной цели. Операции связаны отношением порядка в том
смысле, что один из них нельзя начать, прежде чем не будут завершены другие. Операция комплекса обычно рассматривается как работа, для выполнения которой требуются затраты времени и ресурсов.
Использование сетевых методов дает возможность увязать во времени программу производства работ, планировать последовательность их выполнения, выявлять и устранять возникающие в процессе реализации нарушения. Анализ сетевых моделей позволяет: определить, от каких операций и в какой степени зависит срок выполнения всей программы; предвидеть появление «узких мест»; выделить второстепенные, с точки зрения времени реализации программы, работы, сокращение продолжительности которых не только не приведет к уменьшению времени выполнения всей совокупности операций, но и может привести к увеличению стоимости работ и простоев рабочих и оборудования. Кроме того, сетевые методы позволяют дать обоснованные, в том числе с экономической точки зрения, ответы на вопросы организации выполнения работ программы.
Основой сетевых методов планирования и управления является представление комплекса технических, технологических и организационных решений в виде сетевой модели или сети, которая отражает отношение порядка, существующее на множестве операции комплекса.
Конечная цель применения сетевых методов планирования -построения календарного плана реализации комплекса технических. Технологических и организационных решений, определяющего сроки начала и окончания каждой операции. Определение указанных сроков указанных сроков осуществляется путем специальных расчетов на основе информации о взаимосвязи и длительности операции по построенной сетевой модели. В результате расчетов определяются временные параметры сети, к числу которых относятся: ранние и поздние сроки наступления и резервы времени событий, полные и свободные резервы времени работ.
Календарный план или ленточно-сетевой график представляет собой ленточную диаграмму временных параметров работ, построенную в масштабе длительности реализации комплекса технических, технологических и организационных решений с указанием связи между работами. В его основе лежит сетевая модель.
Наименование работы Номер работы Индекс начального события і Индекс конечного события і Длите- льность работы Ъ і Расход ресурсов Рі і Сроки выполнения работ от начала реализации в течении времени 8
1 2 3 8-1 8
Горно-подготовительные работы П1 їрі ^п1 1іД РіП
Строительно-монтажные работы П2 V ^п2 ^І]2 Р«2
Горно-капитальные работы Пі V и Р*
Номера наступающих событий Пі П2 Пз Пі
Границы интервалов с постоянным числом работ Ті Т2 Ті
Суммарный расход ресурса Мтах Мтіп
Суммарный расход ресурса в интервале времени Р« Р« Р«
Рис. 1. Календарный план реализации технологического проекта
Ленточно-сетевой график строится в соответствии со специальной формой (рис. 1), совмещающей в себе график и диаграмму потребления ресурса.
В верхней части формы слева фиксируются информация из таблицы работ и сведения о расходе ресурса на каждой операции, справа выбирается масштаб и строится сетка времени, охватывающая отрезок [0, S]. На сетке вертикальными линиями обозначают ранние сроки наступления событий и под ними проставляют их номера. Затем на сетке времени в соответствующих строках строят работы.
Современные компьютерные технологии, а именно Microsoft Office Project 2007 предоставляет средства управления проектом с прекрасным сочетанием практичности, мощности и гибкости. Он позволяет получать информацию, управлять проектными работами, планами и финансами.
На следующем этапе формируется структура показателей реализации стратегической альтернативы (табл. 1).
Показатели, характеризующие альтернативу, - это показатели, характеризующие требуемые объемы ресурсов, - определяются техническими, технологическими и организационными решениями и рассчитываются на основе методических рекомендаций, СНиП, ЕНиР и ЕРЕР.
Постоянные показатели, характеризующие сценарий, определяются согласно действующим законодательным и нормативным документам (Налоговый кодекс РФ, нормы амортизации и др.).
Переменные показатели, характеризующие сценарий, включают показатели, зависящие от внешней среды реализации стратегической альтернативы, а именно - объем добычи, цена на производимую продукцию и используемые ресурсы.
Показатели, характеризующие денежные потоки, определяются как произведение соответствующих значений показателей, характеризующих сценарий, и показателей, характеризующих альтернативу.
В качестве критериев экономической эффективности рекомендуются:
NPV (Net Present Value) - чистый дисконтированный доход; IRR (Internal Rate of Return) - внутренняя норма доходности; PI (Profitability Index) - индекс доходности; PP (Payback Period) - срок окупаемости.
ЯП
Таблица 1
Структура показателей реализации стратегической альтернативы
Показатели, характери-зую-щие альтернативу Показатели, характеризующие сценарий Показатели, характеризующие денежные потоки Критерии экономической эффективности
Y N X Z к
Показатели, характеризующие требуемые ресурсы Постоянные Переменные Расчетные показатели Критерии
Численность персонала Проценты по кредитам Объем добычи Выручка от реализации
Потребность в оборудовании Ставки налогов и сборов Цена реализации Стоимость топлива ГОЛ
Расход топлива Нормы амортизации Средняя заработная плата Стоимость электроэнергии РІ
Расход электроэнергии Цена топлива Стоимость вспомогательных материалов РР
Расход вспомогательных материалов Цена электроэнергии Стоимость оборудования
Цена оборудования Налоги и сборы
Цена вспомогательных материалов Фонд заработной платы
Сумма амортизации Сумма инвестиций Сумма процентов по кредитам
Таблица 2
Базовый сценарий реализации стратегической альтернативы
0 год 1 год 2 год ts год tт год
Объем добычи XI XI XI XI XI
Цена угля Х2 Х2 Х2 Х2 X2
Сумма амортизации Zl Zl
Стоимость сырья и материалов Z2 Z2 Z2 Z2 Z2
Фонд оплаты труда Zз Zз Zз Zз Zз
Сумма налогов Z4 Z4 Z4 Z4 Z4
Стоимость оборудования Z5 Z5 Z5 Z5 Z5
Стоимость горнокапитальных работ Z6 Z6 Z6 Z6 Z6
Сумма собственных средств Z7 Z7 Z7 Z7 Z7
Сумма кредитов Z8 Z8 Z8 Z8 Z8
Численные значения показателей модели денежных потоков определяются на основе календарного плана и функциональных зависимостей - произведение расходов ресурсов на текущие цены (табл. 2).
Под текущими ценами понимается цены определенными в данный период времени с учетом ожиданий инфляции.
Оценка экономической эффективности реализации стратегической альтернативы по базовому сценарию осуществляется по критериям ОТУбаз, IRRбаз, Р 1баз, РРбаз.
Разработанная процедура позволяет сформировать базовый сценарий развития внешней и внутренней среды на основе перечня работ и операций комплекса технических, технологических и организационных решений, сведений об их технологической последовательности, длительности и необходимых ресурсов для его выполнения, а также оценить реализацию стратегической альтернативы в этих условиях.
Основное отличие этого подхода от существующих заключается в отсутствии необходимости проведения предварительного технико-экономического обоснования, связанного со значительными трудовыми и финансовыми затратами, а также перевод ресурсных характеристик календарного плана в стоимостную форму с ис-
пользованием СНиП, ЕНиР и других методических рекомендаций. Результатом данной процедуры является сформированная и оцененная по трем видам деятельности модель денежных потоков.
Целью следующего этапа исследования является разработка инструментария формирования и оценки оптимистического и пессимистического сценариев развития среды реализации стратегической альтернативы.
Инструментарий включает:
• обоснование максимальных и минимальных значений переменных показателей, характеризующих сценарий (объема добычи и цен на товарную продукцию и используемые ресурсы);
• формирование денежных потоков по пессимистическому и оптимистическому сценариям и оценка экономической эффективности реализации стратегической альтернативы развития угледобывающего предприятия;
• установление взаимосвязей между показателями реализации стратегической альтернативы на основе базового, пессимистического и оптимистического сценариев.
Согласно разработанной структуре показателей реализации стратегической альтернативы, показателями зависящие от изменения среды реализации являются переменные показатели характеризующие сценарий, а именно - объем добычи, цена на производимую продукцию и используемые ресурсы. При этом объем добычи определяется технологическим проектом (максимальные значения заложены в технологический проект, минимальные - выход на проектную мощность к моменту окончания реализации стратегической альтернативы) (рис. 2).
Максимальные и минимальные значения показателя объема добычи X1(t) оцениваются на основе модели денежных потоков по базовому сценарию:
Максимальные значения объема добычи max X1(t):
max Xi (t) = Xi (to) + X (ti )t + X (?2 )t +... +
+X1 (tS )ttS +... + X1 (tr )ttT, (1)
где t0 - время начала реализации стратегической альтернативы; tS - срок достижения максимальной мощности по базовому сценарию; tT - срок реализации стратегической альтернативы.
Рис. 2. Определение оптимистических и пессимистических значений объема добычи реализации стратегической альтернативы
Минимальные значения объема добычи min X1(t):
ti = ?0 + (tT - tS );
minXi(t) = Xi(ti) + Xi (ti+i)ti + Xi (ti+2)f+2 +... + Xi (ts)tS, (2)
где ti = t0+(tT-tS) - время начала реализации стратегической альтернативы; tS - срок достижения максимальной мощности по базовому сценарию; tT - срок реализации стратегической альтернативы.
Для определения максимальных и минимальных значений цен на реализуемую продукцию и используемые ресурсы необходимо использование методов прогнозирования временных рядов на основе существующей динамики цен.
Прогнозирование динамики значений показателей цен на товарную продукцию и используемые ресурсы позволяет сформировать математическое представление этих показателей:
max X2(t) = X2 (t0 ) + (X2(ti)t + £) + (X2(t2)t 2 + £) + ... +
+(X*(ts )ts + £); (3)
min X2 (t) = X2 (t0 ) + (X2(ti)t ~£) + (X2(t2)t2 _ S) + - +
+(X*(ts)tS -£). (4)
Полученные значения максимума и минимума функций являются диапазонами изменений показателя цены реализации товарной продукции в рамках оптимистического и пессимистического сценариев (рис. 3).
Аналогичным образом определяются значения показателей цен на оборудование, вспомогательные материалы, электроэнергию, топливо и заработную плату.
Полученные значения максимума и минимума функций определяют диапазоны изменения показателей объема добычи и цен реализации товарной продукции и используемых ресурсов и являются исходной информацией для формирования модели денежных потоков в рамках оптимистического и пессимистического сценариев реализации стратегической альтернативы.
Оценка экономической эффективности реализации стратегической альтернативы по оптимистическому и пессимистическому сценариям осуществляется по критериям (NPVmin, IRRmin, PPmin, PImin, NPVmax, IRRmax, PPmax, PImax,).
Х2, цена ‘к реализации
Рис. 3. Определение пессимистических и оптимистических значений цены реализации товарной продукции
Следующий этап инструментария предусматривает установление функциональных взаимосвязей показателей денежных потоков от реализации стратегической альтернативы на основе математических методов суперпозиции функций (рис. 4):
К = f (N, X, Y, 7 )
<7 = f (N, X, Y) ^ К = f (X) (5)
У = f (N, X)
где N X - показатели, характеризующие сценарий; Y - показатели, характеризующие альтернативу; Ъ - показатели, характеризующие денежные потоки; К - критерии экономической эффективности.
Разработанный инструментарий обеспечивает возможность установления взаимосвязей между показателями реализации стратегической альтернативы на основе пессимистического и оптимистического сценариев реализации стратегической альтернативы, что до настоящего времени осуществлялось
Рис. 4. Структура процесса установления взаимосвязей между показателями реализации стратегической альтернативы на основе базового, пессимистического и оптимистического сценариев
на основании экспертных процедур, обладающих субъективностью полученных результатов при значительных затратах трудовых и информационных ресурсов и учитывать особенности оценки как для действующих, так и для стоящихся предприятий.
Для формирования гипотетически возможного множества сценариев развития внешней и внутренней среды реализации стратегической альтернативы используется имитационное моделирование как один из самых мощных инструментов анализа при разработке сложных систем и анализе процессов их функционирования. С учетом проведенного анализа процесса имитационного моделирования схему моделирования множества сценариев состояния внешней и внутренней среды реализации стратегических альтернатив развития угледобывающих предприятий можно представить в следующем виде (рис. 5).
Для программной реализации процесса имитационного моделирования рекомендуется использование программного комплекса Microsoft Excel 2007 с модулем Data Mining входящего в состав Microsoft Office 2007 и Microsoft SQL Server 2005.
Имитационное моделирование множества сценариев состояния внешней и внутренней среды реализации стратегической альтернативы
Оценка экономической эффективности реализации стратегической альтернативы по множеству сценариев среды
Рис. 5. Схема имитационного моделирования множества сценариев
Результаты имитационного моделирования обеспечивают формирование множества сценариев развития среды реализации стратегической альтернативы и соответствующую оценку значений показателей ее экономической эффективности.
Оценка вероятности осуществления каждого сценария состояния внешней и внутренней среды реализации стратегической альтернативы осуществляется на основе моделирования денежных потоков с использованием установленных взаимосвязей между показателями реализации стратегической альтернативы.
Предлагаемый метод построения функция плотности и распределения их вероятностей (рис. 6 и рис. 7).
Рис. 6. Вероятность достижения определенных значений объема добычи
Рис. 7. Вероятность достижения определенных значений цен на товарную продукцию и используемые ресурсы
Р(X) = І /(х)ск /(х) = —1— ехпГ- (х ^
Для определения вероятности каждого сценария необходимо определить вероятности всех переменных показателей, характеризующих сценарий:
• Объем добычи Р(х1);
• Цена реализации Р(х2);
• Средняя заработная плата Р(х3);
• Цена топлива Р(х4);
• Цена электроэнергии Р(х5);
• Цена оборудования Р(х6);
• Цена вспомогательных материалов Р(х7);
• и др. Р(х), (где п - количество переменных показателей характеризующий сценарий).
Вероятность сценария определяется как вероятность достижения определенных значений объема добычи и цен на товарную продукцию и используемые ресурсы и определяется выражением:
В результате сформирована методика экономической оценки альтернатив при стратегическом планировании развития угледобывающих предприятий, алгоритм реализации которой представлен на рис .8.
Применение разработанной методики позволяет:
Формировать базовый сценарий внешней и внутренней среды, не требующий наличия предварительных техникоэкономических исследований, и оценивать реализацию стратегической альтернативы на основе комплекса технических, технологических и организационных решений.
Определять диапазоны изменения показателей реализации стратегической альтернативы на основе математических и статистических методов без использования экспертных процедур.
Формировать пессимистический и оптимистические сценарии развития внешней и внутренней среды и оценивать реализа-
п
(8)
Р( Х1) • Р( X2) • Р( Хз) • Р( Х4) • Р( X5) • Р( X6) • Р( X7) •... • Р( Хп)
цию стратегической альтернативы по этим сценариям без формирования множества опорных сценариев.
Процедура формирования и оценки стратегической альтернативы по базовому сценарию развития _____________________________________внешней и внутренней среды__________________________________________
Формирование исходной информации
Определение последовательности комплекса работ и технологической целесообразности его реализации Построение календарного плана, формирование и оценка базового сценария стратегической альтернативы
Инструментарий формирования и оценки оптимистического и пессимистического сценариев реализации стратегической альтернативы
Формирование структуры показателей реализации стратегической альтернативы
Определение диапазонов изменения показателей реализации стратегической альтернативы
Формирование и оценка оптимистического и пессимистического сценариев реализации стратегической альтернативы
Установление функциональных взаимосвязей между показателями реализации альтернативы
Формирование, оценка экономической эффективности и вероятности реализации сценариев развития внешней и внутренней среды
Формирование и оценка показателей стратегической альтернативы по множествусценариев развития внешней и внутренней среды
Оценка экономической эффективности и вероятности реализации сценариев развития среды
Рис. 8. Структура методики экономической оценки альтернатив при стратегическом планировании развития угледобывающих предприятий
Устанавливать взаимосвязи между показателями реализации стратегической альтернативы и показателями эффективности ее реализации на основе математических методов, обладающих меньшей трудоемкостью, чем используемые до настоящего момента методы перекрытия гиперсфер, и др. ВТШ
Minochkin D. V.
METHODICAL APPROACHES TO ECONOMIC ALTERNATIVES ESTIMATION AT STRATEGIC PLANNING OF DEVELOPMENT OF COAL-MINING ENTERPRISES
In the article were formulated principle going near forming of conception of estimation of economic efficiency of realization of strategic alternatives of development of coaler enterprises and was developed the method of estimation of economic efficiency of realization of strategic alternatives, as basis of choice of strategic directions of development of coaler enterprises.
Key words: coal-mining enterprises, economic efficiency, indicators.
Коротко об авторе ________________________
Миночкин Д.В. - аспирант,
Московский государственный горный университет, Moscow state mining university, Russia, [email protected]
A
