CC BY
43
Tarasova, N. V. et al. Promyslovist Ukrainy: tendentsii, prob-lemy, perspektyvy [Industry of Ukraine: Tendencies, Problems, Prospects]. Mykolaiv: Vyd-vo ChDU im. Petra Mohyly, 2011.
Uotshem, T. Dzh., and Parramou, K. Kolichestvennyye metody v finansakh [Quantitative Methods in Finance]. Moscow: Finansy; YuNITI, 1999.
Vlasova, N. O., Nosyriev, O. O., and Kochetova, T. I. "Osobly-vosti stanu ta dynamiky finansovykh rezultativ pid-pryiemstv promyslovosti za vydamy ekonomichnoi diialnosti" [The Features of the Status and Dynamics of Financial Results of Industrial Enterprises by the Kinds of Economic Activity]. Biznes Inform. 2018. https:// www.business-inform.net/export_pdf/business-in-form-2018-11_0-pages-303_309.pdf
УДК 336:004 JEL: G29; L86
Ф1НТЕХ У СФЕР1 ПЛАТЕЖ1В: СВ1ТОВИЙ ДОСВ1Д, ТЕНДЕНЦ11 ТА ПЕРСПЕКТИВИ
®2020 СК1ЦЬКО В. I., Д1ДУХ I. В.
УДК 336:004 JEL: G29; L86
Скщько В. I., Дщух I. В. Фiнтех у сферi платежiв: свтовий досвщ, тенденцй' та перспективи
Фштех надае можливост'> отримання фшансових послуг новими способами з м1н1м1зац1ею потреби присутностi тента в офю банку, фшан-сов:й установi тощо. Розвиток 1нтернету та моб'шьних пристро:в зумовив стрмкий розвиток ф'штеху, зокрема у сферi платеж'ю. У статтi дотджено тенденцита перспективи розвитку платежiв як одного з популярних напрям'в ф'шансових технологш через призму компанш, якi за-ймають л'дируюч позицИу цш сферi. Дотджено основш напрямки та етапи розвитку таких ф'штех-компанш, ключов'> аспекти в 1'х д'тльности Зокрема, у роботi здшснено пор'вняння основних етатв розвитку компанш «Ant Financial» та «Paytm» за показниками ринковоi каттал'ваци, юлькат користувачв та сфери д'тльности Дотджено, як нов'> послуги у сферi платеж'в полегшують життя користувач'в. Проанал'вовано су-част тенденцИрозвитку сфери платеж'ю та iх розповсюдження серед компанш - лiдерiв у цш сферi. Зокрема, дослдження показали, що лише двi компани - «Ant Financial» та «Paytm» - охоплюють уа актуальн аспекти (послуги) у сферi платежiв, !нш! компани - менше. Це пояснюеться тим, що так компани (наприклад, «Compass», «TransferWise» та «Klarna») зосередили свою увагу на вужчш сферi д'тльности Разом iз тим, ус компани прид'шяютьзначнуувагузахистуспоживач'вв'дшахрашськихдш iр'внихфальсифiкацiй. «Фштех-единороги»маютьсвоiелектроннгаманц^ при-дляють багато уваги швидкостi проведення платеж'в, спрощують процес оплати покупок в 1нтернет'1 та створюють альтернативы! мережi роздр'бних плат'жних послуг i системи грошових перекаш У робот'> окреслено перспективи розвитку д'тльност'1 фнтех-компанш. Зокрема, перспективними та актуальними е новi способи автентиф'шаци тент'в, використання технологиблокчешн тощо. Ключов'! слова: фшансов'1 технологи, платежi, ф'1нтех-компани, грошовiперекази, електронниш гаманець. DOI: https://doi.org/10.32983/2222-4459-2020-5-402-408 Табл.: 2. Шл.: 24.
Скщько Володимир 1ванович - кандидат економiчних наук, доцент, доцент кафедри економко-математичного моделювання, Ки/вськиш нацо-
нальниш економiчний ушверситет !м. В. Гетьмана (просп. Перемоги, 54/1, Кив, 03057, Украна)
E-mail: [email protected]
ORCID: https://orcid.org/0000-0002-6290-9194
Researcher ID: http://www.researcherid.com/rid/H-9776-2018
Дiдух 1лона Васил'тна - студентка, Ки/вськиш нацiональний економiчний утверситет !м. В. Гетьмана (просп. Перемоги, 54/1, Кив, 03057, Украна) E-mail: [email protected]
УДК 336:004 JEL: G29; L86
Скицко В. И., Дидух И. В. Финтех в сфере платежей: мировой опыт, тенденции и перспективы
Финтех предоставляет возможности получения финансовых услуг новыми способами с минимизациеш необходимости присутствия клиента в офисе банка, финансовом учреждении и т. п. Развитие Интернета и мобильных устрошств обусловили стремительное развитие финтех, в частности в сфере платежеш. В статье исследованы тенденции и перспективы развития платежеш как одного из популярных направлениш финансовых технологиш через призму компаниш, занимающих лидирующие позиции в этош сфере. Исследованы основные направления и этапы развития таких финтех-компаниш, ключевые аспекты в их деятельности. В частности, в работе проведено сравнение основных этапов развития компаниш «Ant Financial» и «Paytm» по показателям рыночнош капитализации, количества пользователеш и сферы деятельности. Исследовано, как новые услуги в сфере платежеш облегчают жизнь пользователеш. Проанализированы современные тенденции развития сферы платежеш и их распространение среди компаниш - лидеров в этош сфере. В частности, исследования показали, что только две компании - «Ant Financial» и «Paytm» - охватывают все актуальные аспекты (услуги) в сфере платежеш, другие компании - меньше. Это объясняется тем, что такие компании (например, «Compass», «TransferWise» и «Klarna») сосредоточили свое внимание на узкош сфере деятельности. Вместе с тем, все компании уделяют значительное внимание защите потребителеш от мошеннических дешствиш и различных фальсификациш. «Финтех-единороги» имеют свои электронные кошельки, уделяют много внимания скорости проведения платежеш, упрощают процесс оплаты покупок в Интернете и создают альтернативные сети розничных платежных услуг и системы денежных переводов. В работе описаны перспективы развития деятельности финтех-компаниш. В частности, перспективными и актуальными являются новые способы аутентификации клиентов, использование технологии блокчешн и т. п. Ключевые слова: финансовые технологии, платежи, финтех-компании, денежные переводы, электронныш кошелек. Табл.: 2. Библ.: 24.
Скицко Владимир Иванович - кандидат экономических наук, доцент, доцент кафедры экономико-математического моделирования, Киевскиш национальныш экономическиш университет им. В. Гетьмана (просп. Победы, 54/1, Киев, 03057, Украина) E-mail: [email protected]
ORCID: https://orcid.org/0000-0002-6290-9194 Researcher ID: http://www.researcherid.com/rid/H-9776-2018
Дидух Илона Васильевна - студентка, Киевский национальный экономический университет им. В. Гетьмана (просп. Победы, 54/1, Киев, 03057, Украина)
E-mail: [email protected]
UDC 336:004 JEL: G29; L86
Skitsko V. I., Didukh I. V. Fintech in the Sphere of Payments: Global Experience, Trends and Perspectives
Fintech provides opportunities to obtain financial services in new ways, minimizing the need for a client's presence in the bank's office, financial institution, etc. The development of the Internet and mobile devices has led to the rapid development of fintech, particularly in the sphere of payments. The article explores the trends and prospects for the development of payments as one of the popular directions of financial technology through the prism of companies that occupy a leading position in this sphere. The main directions and stages of development of such fintech companies, key aspects in their activities are researched. In particular, the publication compares the main stages of development of «Ant Financial» and «Paytm» in terms of indicators of market capitalization, number of users and scope of activity. It is researched how new payment services make life easier for users. The current trends in the development of the payment sphere and their spread among the leading companies in this sphere are analyzed. In particular, studies have shown that only two companies - «Ant Financial and «Paytm» - cover all relevant aspects (services) in the payment sphere, while others - less. This is because such companies (e.g. «Compass», «TransferWise» and «Klarna») have focused on a narrow sphere of activity. At the same time, all companies pay considerable attention to protecting consumers from fraud and various falsifications. «Fintech unicorns» have their electronic wallets, pay a lot of attention to the speed of payments, simplify the process of paying for purchases on the Internet and create alternative networks of retail payment services and money transfer systems. The publication describes the development prospects for the fintech companies. In particular, new ways of authenticing customers, using blockchain technology, etc. are promising and relevant. Keywords: financial technology, payments, fintech companies, money transfers, e-wallet. Tabl.: 2. Bibl.: 24.
Skitsko Volodymyr I. - PhD (Economics), Associate Professor, Associate Professor of the Department of Economic and Mathematical Modeling, Kyiv National
Economic University named after V. Hetman (54/1 Peremohy Ave., Kyiv, 03057, Ukraine)
E-mail: [email protected]
ORCID: https://orcid.org/0000-0002-6290-9194
Researcher ID: http://www.researcherid.com/rid/H-9776-2018
Didukh Ilona V. - Student, Kyiv National Economic University named after V. Hetman (54/1 Peremohy Ave, Kyiv, 03057, Ukraine) E-mail: [email protected]
Сучасш досягнення науки та техшки, зокрема цифровi технологи, докоршно змшюють бГз-нес-процеси як окремих компанш, оргашза-цш, трансформуючи цш галузi економши, так i звич-не життя кожно! людини. Наразi широкого викорис-тання цифровi технологи набувають у сферi фшанав. Це зумовило появу нового термша «фштех», або «фiнансовi технологи». До поняття фштеху вГдносять програмш продукти та компани сфери надання бан-швських i фшансових послуг, як у свош дiяльностi застосовують цифровi технологи та 1нтернет [1]. Серед напрямкш фштеху одним i3 популярних як серед користувачiв, так i серед розробникш програмних за-собiв, е платежа Цей напрямом стрiмко розвиваеться, щороку пропонуються новi способи здшснення фь нансових транзакцш, як е бГльш захищеними з точки зору безпеки, простшими для !'х здшснення звичай-ним користувачем тощо. Фштех е новою технолопч-ною галуззю економжи [2], яка формуеться сьогодш та буде визначати взаемодш споживачiв iз бiзнесом, фшансовими компашями, банками в майбутньому. У зв'язку з цим кнуе потреба в системних дослГджен-нях рiзних аспекпв фштеху у сферi платежiв.
Рiзнi аспекти фшансових технологш дослГ-джують у сво!х роботах таи зарубiжнi автори, як Дж. Мунч J. Munch) [3], Р. Лекоу (R. Leckow) та iншi [4], та вичизняш - А. Семеног, С. Цирулик [5], А. Шкляр [6]. У цих роботах розглянуто питання циф-
рово! трансформацГ! банкшського сектора в сегмент здшснення платежiв; дослГджуються тенденцГ! розви-тку фшансових послуг i новi технологи, як отриму-ють широке використання на сучасному фшансовому ринку, а також дiяльнiсть рiзних фштех-компанш та 1х вплив як на економшу окремо! кра!ни, так i на свiтову.
Аналiз доступних джерел дозволяе зробити ви-сновок про те, що фiнтех-компанil у сферi платежiв, окрiм свое! основно! сфери дiяльностi, охоплюють i сумiжнi. Потенщал основних фiнтех-компанiй у сферi платежiв, якi диктують тенденцГ! розвитку та створю-ють перспективи в даному напрямку, е маловивченим, що й обумовлюе актуальшсть обрано! теми статть
Мета статтi полягае в до^дженш рГзних ас-пектiв фiнтеху у сферi платежiв, зокрема визначення основних тенденцш i перспектив розвитку фштеху у сферi платежiв.
Фiнтех створюе технологи, яю цГлком змГнюють звичш фiнансовi послуги, такi як грошовГ перекази, мо6гльнГ платежi, з6Гр кошпв, кредити та управлiння активами [7].
Розвиток 1нтернету та мо6Гльних пристро!в диктуе новГ вимоги до електронних платежiв. Сучас-нГ клiенти бажають оплачувати покупки онлайн, здш-снювати безконтактш платежГ з використанням рГзних пристро!в (смартфонГв, смарт-годиникГв тощо), зберГгати кошти в цифрових гаманцях i т. п. При цьо-му вони очГкують вГд пристро!в надГйностГ, швидко-стГ та зручностГ.
Серед фштех-компанш уже з'явилися сво!' «единороги» - компани вартiстю бiльше 1 млрд дол. У сферi платежiв найб1льш стрiмко розвиваються так компани, як «Ant Financial», «Paytm», «Klarna», «Transferwise». Вони е лiдерaми у сво'!х кра'!нах за кiлькiстю користувaчiв, ринковою кaпiтaлiзaцiю та займають лидируют позицй' як фiнтaх-iнновaтори в напрямку плaтежiв станом на 2019 р. [8].
«Ant Financial» [9] - дочiрня компашя китай-сько!' групи Alibaba, яка станом на 2019 р. е найдо-рожчою компашею-единорогом у свiтi i3 оцiнкою в 150 мiльярдiв долaрiв. Розробки ще! компанй' фак-тично задають тенденцц розвитку ринку електро-нних плaтежiв. Ii платформа Alipay е найбкьшою у свiтi платформою мобiльних i онлaйн-плaтежiв, кiлькiсть користувaчiв яко!' досягнуло позначки в 1 млрд, а в нaйближчi роки компaнiя плануе досягну-ти 2 млрд користувaчiв.
Окрiм фiнaнсових платформ, був запущений мобкьний гаманець Alipay Wallet, який за допомо-гою звукових хвиль, створюваних телефоном, дозво-ляе двом пристроям обмшюватися шформащею [10]. У системi також передбачена оплата комунальних по-слуг. За допомогою Alipay Wallet можна здшснювати i офлaйн-плaтежi в POS-термшалах.
Щ
допомогО)
е одним шновацшним cepBicoM «Ant FiM nancial» стала швестицшна платформа Yu'e Bao, яка об'еднуе кошти користувачiв i за допомогОю компани' Tianhong Asset Management iH-вестуе ïx в короткостроковi облiгацiï та фонди грошового ринку. Перевагою Yu'e Bao стала безстроковкть депозиту. Успшний запуск платформи та випдшсть послуг, що надаються, зробили Yu'e Bao конкурентом для банив [11].
У 2016 р. був запущений благодшний проект Ant Love, який з використанням блокчейн-технологи захищае реестр пожертвувань. Кожен, хто вшс благодшний внесок, може в^дстежити, на що були витраче-hî його кошти. Проект повинен посприяти зростанню довiри до благодшних органiзацiй.
Також «Ant Financial» запропонувала платаний додаток AlipayHK, який дозволяе касирам зняти грошi з гаманця користувача, вiдсканувавши QR-код, який додаток генеруе без тдключення до 1нтернету [12].
Сфери дiяльностi компани «Ant Financial» з кожним роком лише розширюються: здiйснюються iнвестицiï в iншi подiбнi системи (наприклад, Paytm, Kakao Pay, HelloPay, MoneyGram, Mynt тощо), а також рiзнi сучасш розробки, якi можуть значно покращити рiзнi аспекти iснуючиx процесiв у системi здiйснення онлайн-платежiв (наприклад, автентифкащя корис-тувачiв за допомогою сканування аткшки ока). Це означае, що «Ant Financial» прагне впливати на свио-вий ринок фшансових сервiсiв.
Ще однiею компанiею-единорогом у сферi пла-тежiв, яка зайняла 5 мкце в рейтингу фштех-шно-
ваторГв 2019 р. i другою компашею у сферГ платежГв пГсля «Ant Financial», е «Paytm» [13]. Цей мобГльний гаманець змшив життя населення 1нди, дозволивши сво!м користувачам здшснювати переказ коштГв, оплачувати доставку mi та сплачувати за комуналь-ш послуги, купувати квитки на по!зд i в кГно, а також отримувати невелик кредити. КомпанГя в основному функцюнуе як цифровий гаманець, який дозволяе майже миттево здшснити транзакцш у сферГ елек-тронно! комерцГ!, з використанням смартфону.
«Paytm» виршив сфокусувати зусилля не тГль-ки на переказах коштГв, а й на шших категорГях послуг. Наприклад, у стартапу е свш торговий май-данчик - Paytm Mall. Торговий центр «Paytm» - це спещалГзований додаток, призначений лише для 1н-тернет-покупок. Проте в ньому операци з грошима, наприклад поповнення власного рахунку, здшснен-ня комунальних чи Гнших платежГв, не пов'язаних Гз купГвлею товару в 1нтернет-магазиш, недоступнГ. ОкрГм того, стартап активно шдключае до свое! ме-режГ провГнцГйних продавцГв: за власними даними компани, оплатити покупки з и мобГльного гаманця можна бГльше, нГж у 2 тис. мГстах ХндГ! [14].
«Paytm» постшно розширюеться, пропонуючи користувачам новГ можливостГ, наприклад здГйсню-вати транзакцГ! з використанням телефону без тдключення до 1нтернету; здшснювати операци з ку-швлГ-продажу та зберГгання золота в режимГ 24/7/365 тощо [15].
КомпанГя також представила платформу для прийому QR-платежГв з вГдсутньою комГсГею. Платформа All-in-One QR дозволяе торговим точкам при-ймати QR-платежГ через мобГльний гаманець Paytm Wallet, нацюнальну платГжну систему ¡ндЦ Rupay Cards та шшГ платГжнГ додатки. 1нформацГя про пла-тежГ вГдображаеться в додатку Paytm for Business. КомпанГя шдкреслюе, що ва платежГ вГдразу ж зара-ховуються на банкГвський рахунок власника акаунта.
3 анонсом платформи для QR-платежГв компашя представила «цифрового бухгалтера» - сервш Business Khata, який також доступний у додатку Paytm for Business. Business Khata допомагае продав-цям вести щоденний облк, здГйснювати управлГння платежами, рееструвати транзакцГ! тощо. За допомогою Business Khata продавець може в автоматичному режимГ надсилати сво!м клГентам нагадування про виставлеш рахунки, якГ мГстять посилання для здГй-снення платежу.
ОсновнГ етапи розвитку компанш «Ant Financial» та «Paytm» (як лГдерГв серед фштех-компанш у сферГ платежГв) зазначено в табл. 1.
ДалГ розглянемо далГ компанГю «TransferWise», яка посГдае сьоме мГсце у списку найдорожчих фш-тех-стартапГв свГту у сферГ платежГв та е найпопуляр-ншою европейською фГнтех-компанГею для мГжна-родних переказГв [16]. Дана компанГя зосереджуеться
Таблиця 1
Характери^ика poзвиткy кoмпанiй «Ant Financial» та «Paytm»
Pto Назва кoмпанiï
Ant Financial Paytm
Обсяг каш-талiзацií Кшьккть rop^ïy-вачiв Сфери дiяльностi Обcяг каш-талiзацiï Кiлькicть кopиcтyвачiв Сфери дiяльностi
2014 4,5 млрд дол. Фiнансовi сервки та платформи; запуск шно-вацiйних платформ 11,8 млн Запускелектронно-го гаманця Paytm
2015 45 млрд дол. 450 млн Запуск онлайн-банку MYbank та системи оцш-ки кредитоздатност Sesame Credit. 1нвестицп' в Paytm 104 млн Розширення послуг електронного гаманця Paytm
201б 60 млрд. дол Створення благодмно-го проекта Ant Love з використанням блок-чейн-технологп'; свiтова експансiя у сферi фшансових сервiсiв Запуск додатка Paytm Mall для здм-снення 1нтернет-по-купок
2017 75 млрд дол. 700 млн Запуск платiжного до-датка AlipayHK; погли-блення свтовоТ експансп' (iнвестувала в HelloPay, Kakao Pay, MoneyGram, Mynt, Emtek) 10 млрд дол. 200 млн Запуск пла^жного сервiсу Paytm Gold для купiвлi золота та банку платежей Paytm. 1нвестицп в QorQL
2018 Запуск Ant Financial Technology для своТ'х технолопчних продуктiв та послуг 250 млн. Компанiя придбала стартап Cube26. Запуск Paytm for Business
2019 150 млрд дол. 1 млрд Придбання британсько-го мiжнародного поста-чальника послуг з пере-казу грошей «WorldFirst» 1б млрд дол. 350 млн Розширення дiяль-ностi у сферi страху-вання, кредитуван-ня, бiржових опера-цiй та швестицм
Джеpелo: cклaдeно на оcновi [9-15].
у свош дiяльностi на тому, щоб зробити 6aHKÍBCbKÍ перекази бкьш доступними шляхом зменшення komícíü та пiдвищення !х npo3opocTÍ, а також кон-вертування грошей за реальною середньою щною (банки зазвичай при здшсненш подiбниx платежiв дають Рентам обмiннi курси валют вище ринкових). «TransferWise» в даний час здшснюе перекази в 71 крашу та охоплюе 49 валютних курав. Прозорiсть «TransferWise» заключаеться в тому, що компашя по-казуе комiсiю до початку здiйснення операци перед конвертащею. «TransferWise» використовуе середнiй курс, представлений Reuters, без нащнок.
Для бкьшосп валют, пiдтримуваниx «Transfer Wise», можливий пльки банкiвський переказ з ра-хунку на рахунок в банку. Для деяких валют е мож-ливкть здiйснення платежу за допомогою кредитно! чи дебетово! картки чи з використанням опци Sofort, яка е зручним способом здшснення транзакцш че-
рез 1нтернет-банк. Для деяких валют доступш також Apple Pay чи Android Pay в додатку TransferWise для iOS чи Android. У бкьшосп BapiaHTiB грошi прихо-дять протягом 1-2 днш [17].
Станом на 2019 р. компашя обслуговуе 5 мкь-йошв коpистувaчiв та оцiненa в 3,5 млрд долapiв. Компaнiя е шновацшним оператором мiжнapодних грошових пеpекaзiв, якого часто називають «Робiн Гудом» пеpекaзiв коштiв.
Шведський сеpвiс «Klarna» [18] створив про-рив у розвитку онлaйн-плaтежiв. Процес здiйснення онлайн-покупки мае як переваги, так i сво'1 недоль ки, серед яких суттевим е можливе шахрайство на будь-якому етат процесу купiвлi. Щоб мiнiмiзувaти ризики покупцiв, сеpвiс «Klarna» дозволяе покупцям не оплачувати товари до тих шр, поки вони не будуть доставлена Для оформлення покупки споживaчевi досить вказати ткьки свш e-mail i поштову адресу.
Q_
lq
О
m о
о
Q_
О
=п <
На сьогоднiшнiй день це найдорожча фштех-ком-панiя бвропи, ощнена в 5,5 млрд дол., сервисом яко!' ко-ристуються 60 млн кл1ентш у 14 кра!'нах свггу. [19].
Головна iдея «К1агпа» полягае в тому, щоб онлайн-шопiнг став можливим для вах: i для тих, хто бо'йъся «свiтити» дaнi кредитно! картки, i для тих, хто не хоче платити вперед. Компашя бере на себе ризики обох сторш: продавець в будь-якому випадку отримуе грошi за выправлений товар, а по-купець платить ильки пiсля того, як отримае покупку.
Подключений до сервiсу продавець в^правляе iнформацiю про замовлення в компанш. Якщо пере-вiрка проходить успшно, «К1агпа» перераховуе грошi на його рахунок. Коли споживач на сайт магазина натискае на кнопку «купити за допомогою «К1ата», вш перенаправляеться на сторiнку, де йому потрiбно тiльки ввести iнформацiю про себе. У рiзних кра!нах даш для реестраци вiдрiзняються. Наприклад, у Шве-цГ! покупець вводить номер свого соцстрахування, в шших кра!'нах - адресу електронно!' пошти. Якщо вш уже робив покупки за допомогою сервку, - iншi фор-ми заповняться автоматично.
Акаунт «К1ата» дозволяе здiйснювати покупки в рiзних магазинах. У цьому випадку рахунок в^-правляеться в кшщ кожного мiсяця. Клiент може в^д-мовитися вiд акаунта в будь-який момент, просто погасивши заборговашсть. Шведськ користувачi сервь су, крiм iншого, мають можливить завершити платiж за допомогою мобильного телефону [18].
Незважаючи на те, що «Klarna» так мало знае про сво!х клiентiв, вона практично не стикаеться з шахрайством з !х боку. Щоб захистити свiй бiзнес вiд недобросовiсних клiентiв, компашя розробила влас-ний алгоритм для виявлення шахрайства на основi шформаци про мiльйони зроблених покупок. Дозвк на покупку видаеться клiенту менше, нiж за секунду. Якщо адреса електронно! пошти здаеться тдозркою, то алгоритм запросить бкьше iнформацГ! про кмента.
Згiдно з дослiдженнями PwC [20] виокремлюють низку аспектiв (послуг) щодо здiйсненням пла-тежiв з використанням сучасних технологiй, якi вже наразi е актуальними та мають гарш перспективи розвитку в найближчому майбутньому. Разом iз тим топовi фiнтех-компанГ! по-рiзному враховують та роз-вивають цi аспекти (послуги). Це показано в табл. 2, де, о^м описаних вище компанiй, обрано також iншi лiдируючi компанГ! у сферi платежiв, якi зазначають-ся в щорiчному звiтi 2019 Fintech100 вiд iнвестицiйно! компанГ! H2 Ventures [8]. У цш таблицi знак «+» вказуе на те, що даний аспект (послуга) щодо здшснення пла-тежiв притаманний данiй фштех-компани.
З табл. 2 видно, що лише двi компанГ! - «Ant Financial» та «Paytm» - охоплюють уа зазначенi асз пекти (послуги), iншi компанГ! - менше. Проте це по-яснюеться тим, що таи компанГ! (наприклад, «Сотю pass», «TransferWise» та «Klarna») зосередили свою увагу на вужчш сферi дiяльностi. Разом iз тим, усi компанГ! придкяють значну увагу захисту спожива-
Таблиця 2
Вщповщшсть поточних послуг, ям надають топ-7 компанш у сферi платежiв, сучасним актуальним технолопям
у цьому напрямi
Назва компанГ|'
Аспекти (послуги) щодо здшснення платежiв Ant Financial Paytm \л v) Stripe Compass TransferWise Klarna Популяршсть послуги серед компанш
Захист споживачiв вщ крадiжки персональних даних, шахрайських дiй i фальсиф^ацп рахункiв + + + + + + + 7
Платiжнi рiшення P2P i електронний гаманець + + + + + + + 7
Спрощення процесу оплати покупок в 1нтернет + + + + + + 6
Альтернативнi мережi роздрiбних платiжних послуг i системи грошових переказiв + + + + + 5
Пiдвищенi вимоги до швидкост проведення
платежiв + + + + + 5
Безконтактнi технологи для електронних гаман^в + + + + 4
Впровадження технологи блокчейну + + + + 4
Поширення платформ мiжнародних грошових переев + + + 3
Кiлькiсть послуг, якi реалiзуються компанieю 8 8 7 6 4 4 4
<
ш
Джерело: побудовано автором з використанням [9-15; 21-23].
4iB вГд шахрайських д1й i фальсифкаци рахункш. На-дiйнiсть та безпечшсть здiйснення плaтежiв допома-гае компашям зб1льшити свою pепyтaцiю та сформу-вати лояльних коpистyвaчiв. «Фiнтеx-единоpоги» ма-ють сво! електpоннi гaмaнцi, придГляють багато уваги швидкостi проведення плaтежiв, спрощують процес оплати покупок в 1нтернет та створюють альтерна-тивш меpежi pоздpiбниx плaтiжниx послуг i системи грошових пеpекaзiв.
Перспективи використання технологи блок-чейну у сфеpi плaтежiв кожна компaнiя ба-чить по-рГзному. Зокрема, «Ant Financial», «Paytm», «Stripe», «Toss» нapaзi використовують цю технологш та сподiвaються на П основi побудувати новi бiзнес-моделi, розширити сво! тpaнскоpдоннi плaтiжнi послуги та шдвищити безпеку даних корис-тyвaчiв. Водночас у компанЦ «TransferWise» вГдмов-ляються визнавати потенцiaл технологи блокчейну, пояснюючи це тим, що ця технолопя не робить тран-закци дешевшими, швидшими та нaдiйнiшими [24].
БГльшГсть вищеназваних компaнiй у пеpспективi прагнуть зробити плaтежi легшими та доступнГшими без необxiдностi щоразу вводити картковГ дaнi. ОкрГм тpaдицiйного платГжного сеpвiсy, вони намагаються пропонувати додaтковi сеpвiси. Наприклад, корис-тувач, скориставшись сеpвiсом Alipay (компанЦ «Ant Financial»), може дГзнатися про всГ найближчГ торговГ точки, ix акци та знижки; може знайти всю необхГдну шформацш та обрати продавця, з яким хоче спГвпра-цювати надалГ. ОкрГм цього, перспективним е розши-рення на сусГднГ або новГ ринки, спГвпрацюючи з Гн-шими компaнiями даного напряму. КомпанЦ прагнуть ypiзномaнiтнити свГй портфель послуг шляхом Гнте-грацЦ плaтiжниx можливостей з Гншими компaнiями.
Коpистyвaчi, своею чергою, прагнуть отрима-ти вГд постачальника плaтiжниx послуг нaдiйнiсть i зручшсть у пpоведеннi тpaнзaкцiй. До того ж, вони вГддають перевагу тим сервисам, якГ пропонують широкий спектр послуг i спрощений процес оплати.
ВИСНОВКИ
Такий напрям фшансових технологш, як платеж^ стрГмко розвиваеться i щороку пропонуе новГ пГдходи до здiйснення фiнaнсовиx тpaнзaкцiй. СвГт стае циф-ровим, а згаданГ у стaттi компанЦ е драйвером нових технологш. Намагаючись кГлькома словами визначити сучаснГ тенденцЦ та перспективи на платГжному ринку, можна сказати, що плaтежi стають: а) швидшими; б) дешевшими; в) безпечнГшими; г) простГшими.
Платформи та сервки передових фштех-ком-пaнiй докорГнно змшюють пГдхГд до оплати як в 1н-теpнетi, так i в офлайн-магазинах. Завдяки сучасним послугам смартфон перетворився одночасно i в пла-тГжний теpмiнaл, i в цифровий гаманець, замшивши традицшну баншвську картку. Бiльше того, така оплата також е бГльш безпечною. ПлатГжш технологи
дедaлi бiльше пеpеплiтaються з медициною, благо-дГйнГстю, страхуванням, системами автоматизаци торгГвлГ тощо.
Питання безпеки плaтежiв е одним Гз актуаль-них для фiнтеx-компaнiй. Тaкi компанЦ докладають багато зусиль щодо забезпечення безпеки процесу здшснення плaтежiв. З'являються новГ способи ав-тентифiкaцii, якГ е простшими та надшншими за попередш. Зокрема, технологГя блокчейн забезпечуе дуже високий рГвень безпеки транзакцГй i захист вГд шахрайства.
Ккьюсть користувачГв сервГав i платформ фш-тех-компанГй невпинно буде зростати разом зГ зрос-танням ринково! капГталГзацИ таких компанш. Масш-таби дГяльностГ компанГй-единорогГв розширюються, тому в майбутньому можна очкувати, що одна ком-панГя, можливо, поглине шшу шляхом Гнвестування або ж повно! i"i купГвлГ. I хоча поки компанЦ займають чГльне мице у сво'ш краМ чи регюш, у перспективГ вони стануть невГд'емною частиною свГтового ринку онлайн-платежГв. ■
Л1ТЕРАТУРА
1. Definition of fintech: веб-сайт / Merriam-Webster. URL: https://www.merriam-webster.com/dictionary/ fintech
2. 21 термин о финтехе, которые каждый должен знать, чтобы понимать, как меняются банки и деньги / BusinessViews. 01.10.2018. URL: https:// businessviews.com.ua/ru/finances/id/finteh-slovar-1855/
3. Munch J. What is Fintech and why does it matter to all entrepreneurs. Information portal "Hot Topics": вебсайт. URL: https://www.hottopics.ht/3182/what-is-Fintech-and-why-itmatters/
4. Fintech and Financial Services: Initial Considerations / He D., Leckow R., Haksar V. et al. // Staff Discussion Notes. International Monetary Fund. June 19, 2017. URL: https://www.imf.org/en/Publications/Staff-Dis-cussion-Notes/Issues/2017/06/16/%20Fintech-and-Financial-Services-Initial-Considerations-44985
5. Семеног А. Ю., Цирулик С. В. Тенденци' розвитку Fintech послуг на свтовому та в^чизняному ринках фшансових послуг. Бiзнес 1нформ. 2018. № 10. C. 327334. URL: https://www.business-inform.net/export_ pdf/business-inform-2018-10_0-pages-327_334.pdf
6. Шкляр А. I. Трансформафя баншського платiжного бiзнесу пiд впливом фштех-шновацм. Укранський соцум. 2018. № 2. С. 130-143.
DOI: https://doi.org/10.15407/socium2018.02.130
7. Кльоба Л. Г. Фштех - технологи, як покращують та оптимiзують фiнансовi послуги // Проблеми та перспективи розвитку, економ^и i пiдприeмництва та комп'ютерних технолога в Укран : збiрник тез доповщей. XIV Науково-практично''' конференци' (м. Львiв, 17-20 квiтня 2018 р.). Львiв : Видавництво НУ «Львгёська полiтехнiка», 2018. С. 63-65.
8. 2019 Fintech 100. Leading Global Fintech Innovators. URL: https://h2.vc/wp-content/uploads/ 2020/02/2019Fintech100.pdf
9. Ant Financial. URL: https://www.antfin.com
Q_
lq
О
QQ О
3
о
Q_
О
=П <
<
s
Ш
10. Кошельник Д. Финансовая империя Alibaba Group: от одного платёжного сервиса до гиганта китайского рынка. URL: https://vc.ru/story/24990-ant-financial-story
11. Allen T. Cheng. Yu'e Bao Wow! How Alibaba Is Reshaps ing Chinese Finance // Institutional Investor. URL: https://www.institutionalinvestor.com/article/b14zb-ky543md42/yue-bao-wow-how-alibaba-is-reshaping-chinese-finance
12. Zen Soo. Ant Financial enters Hong Kong market with AlipayHK mobile wallet // South China Morning Post. URL: https://www.scmp.com/tech/china-tech/arti-cle/2095546/ant-financial-enters-hong-kong-market-alipayhk-mobile-wallet
13. Paytm. URL: https://paytm.com
14. Paytm // Wikipedia. URL: https://en.wikipedia.org/ wiki/Paytm
15. Motiani P. Here are two ways to buy gold online // Economic Times. URL: https://economictimes.india-times.com/wealth/spend/another-gold-buying-op-tion-gold-accumulation-plan-or-digital-gold/article-show/61111637.cms
16. TransferWise. URL: https://transferwise.com/
17. Oberholzer L., Sieg C. Обзор TransferWise от Monito // Monito. URL: https://www.monito.com/ru/otpravlyay-te-dengi-s/transferwise
18. Klarna. URL: https://www.klarna.com/uk/
19. Назван самый дорогой FinTech стартап в Европе // PaySpace Magazine. URL: https://psm7.com/money/ nazvan-samyj-dorogoj-fintech-startap-v-evrope.html
20. Размывание границ: Как компании сегмента FinTech влияют на сектор финансовых услуг. Всемирный обзор сегмента FinTech Март 2016 года // PwC. URL: https://www.pwc.ru/ru/banking/publications/fintech-global-report-rus.pdf
21. Compass. URL: https://www.compass.com
22. Stripe. URL: https://stripe.com
23. Toss. URL: https://toss.im/en
24. TransferWise Undermines the Potential Advantage of Blockchain Technology // Coinspeaker. URL: https:// www.coinspeaker.com/transferwise-blockchain-ad-vantage/
REFERENCES
2019 Fintech100. Leading Global Fintech Innovators. https:// h2.vc/wp-content/uploads/2020/02/2019Fintech100. pdf
"21 termin o fintekhe, kotoryye kazhdyy dolzhen znat, chtoby ponimat, kak menyayutsya banki i dengi" [21 Fintech Terms that Everyone Needs to Know in Order to Understand How Banks and Money are Changing]. BusinessViews. 01.10.2018. https://businessviews. com.ua/ru/finances/id/finteh-slovar-1855/
Allen, T. Cheng. "Yu'e Bao Wow! How Alibaba Is Reshaping Chinese Finance". Institutional Investor. https://www. institutionalinvestor.com/article/b14zbky543md42/ yue-bao-wow-how-alibaba-is-reshaping-chinese-finance
Ant Financial. https://www.antfin.com
Compass. https://www.compass.com
Definition of fintech: veb-sayt / Merriam-Webster. https:// www.merriam-webster.com/dictionary/fintech
He, D. et al. "Fintech and Financial Services: Initial Considerations". Staff Discussion Notes. International Monetary Fund. June 19, 2017. https://www.imf.org/en/Publica-
tions/Staff-Discussion-Notes/Issues/2017/06/16/%20 Fintech-and-Financial-Services-Initial-Consider-ations-44985 Klarna. https://www.klarna.com/uk/ Klyoba, L. H. "Fintekh - tekhnolohii, yaki pokrashchuiut ta optymizuiut finansovi posluhy" [Fintech - Technologies that Improve and Optimize Financial Services]. Problemy ta perspektyvy rozvytku, ekonomiky i pid-pryiemnytstva ta kompiuternykh tekhnolohii v Ukraini. Lviv: Vyd-vo NU «Lvivska politekhnika», 2018. 63-65. Koshelnik, D. "Finansovaya imperiya Alibaba Group: ot odnogo platezhnogo servisa do giganta kitayskogo rynka" [The Financial Empire of Alibaba Group: From One Payment Service to a Giant in the Chinese Market]. https://vc.ru/story/24990-ant-financial-story Motiani, P. "Here are two ways to buy gold online". Economic Times. https://economictimes.indiatimes. com/wealth/spend/another-gold-buying-option-gold-accumulation-plan-or-digital-gold/article-show/61111637.cms Munch, J. "What is Fintech and why does it matter to all entrepreneurs". Information portal "Hot Topics": veb-sayt. https://www.hottopics.ht/3182/what-is-Fintech-and-why-itmatters/ "Nazvan samyy dorogoy FinTech startap v Yevrope" [Named the Most Expensive FinTech Startup in Europe]. PaySpace Magazine. https://psm7.com/money/ nazvan-samyj-dorogoj-fintech-startap-v-evrope.html Oberholzer, L., and Sieg, C. "Obzor TransferWise ot Monito" [Review of TransferWise by Monito]. Monito. https:// www.monito.com/ru/otpravlyayte-dengi-s/transfer-wise
"Paytm". Wikipedia. https://en.wikipedia.org/wiki/Paytm Paytm. https://paytm.com
"Razmyvaniye granits: Kak kompanii segmenta FinTech vliyayut na sektor finansovykh uslug. Vsemirnyy obzor segmenta FinTech Mart 2016 goda" [Border Blurring: How FinTech Companies Affect the Financial Services Sector. FinTech Global Market Watch March 2016]. PwC. https://www.pwc.ru/ru/banking/publications/ fintech-global-report-rus.pdf Semenoh, A. Yu., and Tsyrulyk, S. V. "Tendentsii rozvytku Fintech posluh na svitovomu ta vitchyznianomu rynkakh finansovykh posluh" [The Tendencies in the Development of Fintech Services in Both the Global and the National Financial Services Markets]. Biznes Inform. 2018. https://www.business-inform.net/export_pdf/ business-inform-2018-10_0-pages-327_334.pdf Shkliar, A. I. "Transformatsiia bankivskoho platizhnoho biznesu pid vplyvom fintekh-innovatsii" [Transformation of a Banking Payment Business under the Influence of FinTech Innovations]. Ukrainskyisotsium, no. 2 (2018): 130-143.
DOI: https://doi.org/10.15407/socium2018.02.130 Stripe. https://stripe.com
"TransferWise Undermines the Potential Advantage of Blockchain Technology". Coinspeaker. https://www. coinspeaker.com/transferwise-blockchain-advantage/ Toss. https://toss.im/en TransferWise. https://transferwise.com/ Zen, Soo. "Ant Financial enters Hong Kong market with AlipayHK mobile wallet". South China Morning Post. https://www.scmp.com/tech/china-tech/arti-cle/2095546/ant-financial-enters-hong-kong-market-alipayhk-mobile-wallet
