CC BY
42никам (кооператив) или сторонним организациям (микрофинансовая организация). Являясь частью финансового рынка, кооператив регулирует общий денежный поток путем перераспределения сбережений в займы.
Общий вывод, который можно сделать на основании проведенных исследований, заключается в следующем: финансы кредитных кооперативов представляют собой особую отрасль финансовой науки, в которой рассматриваются функции финансов, реализуемые особой формой корпоративной некоммерческой структуры, - потребительским кредитным кооперативом.
Список литературы
1. О кредитной кооперации: федер. закон
от 18.07.2009 г. № 190-ФЗ (с изм. и доп.). URL: http://base.garant.ru/12168343.
2. Бочаров В. Корпоративные финансы. СПб.: Питер, 2001. 256 с.
3. ИсаеваЛ.М. Финансы: учеб. пособие. Чебоксары: ЧКИ РУК, 2010. 264 с.
4. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. М.: Проспект, 2011. 1024 с.
5. Синки Дж. Финансовый менеджмент в коммерческом банке и в индустрии финансовых услуг: пер. с англ. М.: Альпина Бизнес Букс, 2007. 1018 с.
6. Финансы: учебник / под ред. А.М. Ковалевой. М.: ФиС, 2013. 268 с.
7. Чеботарь Ю.М. Финансы и финансовые рынки: полный курс МВА. М.: Рид Груп, 2011. 368 с.
СТАРОСТИН Валерий Михайлович - кандидат технических наук, доцент, зав. кафедрой финансов, кредита и статистики. Чебоксарский кооперативный институт (филиал) Российского университета кооперации. Россия. Чебоксары. E-mail: [email protected]
МИХАЙЛОВА Вера Николаевна - магистрант. Чебоксарский кооперативный институт (филиал) Российского университета кооперации. Россия. Чебоксары. E-mail: vstarostin@ rucoop.ru
STAROSTIN, Valery Mikhaylovich - Candidate of Technical Sciences, Associate Professor, Head of the Department of Finance, Credit and Statistics. Cheboksary Cooperative Institute (branch) of the Russian University of Cooperation. Russia. Cheboksary. E-mail: [email protected]
MIKHAYLOVA, Vera Nikolayevna - Undergraduate. Cheboksary Cooperative Institute (branch) of the Russian University of Cooperation. Russia. Cheboksary. E-mail: [email protected]
УДК 336.64
ВНУТРЕННИЕ ФАКТОРЫ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ
КРЕДИТНОГО КООПЕРАТИВА
В.М. Старостин, А.Н. Роганов
Рассмотрены вопросы финансовой устойчивости кредитного кооператива, выявлены внутренние факторы, влияющие на финансовую устойчивость. Приведены данные по конкретному кооперативу. В качестве внешнего фактора изучены деятельность Банка России как регулятора рынка микрофинансирования.
Ключевые слова: кредитный кооператив; финансовая устойчивость; внутренние и внешние факторы; микрофинансовый рынок; нормативы финансовой устойчивости; нормы резервирования; регулятор рынка.
V.M. Starostin, A.N. Roganov. INTERNAL FACTORS OF FINANCIAL STABILITY IN CREDIT COOPERATIVE
The questions of financial stability in credit cooperative are considered in the article. Internal factors influencing the financial stability are revealed. Data on concrete cooperative are provided. The activity of the Bank of Russia as a regulator of the microfinance market is considered as an external factor.
Keywords: credit cooperative; financial stability; internal and external factors; microfinance market; standards of financial stability; norms of reservation; market regulator.
Одним из важнейших характеристик организации, особенно организации, оказывающей финансовые услуги, например для кредитного потребительского кооператива, является финансовая устойчивость.
Финансовая устойчивость - это способность субъекта хозяйствования функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, гарантирующее его платежеспособность и инвестиционную привлекательность в долгосрочной перспективе в границах допустимого уровня риска [10].
Производственное предприятие сопоставляет свои внеоборотные активы, такие как здания, машины, оборудование, и оборотные активы - запасы, долги покупателей, и пассивы, которые, как правило, сформированы кредитами банков или авансами покупателей. Устойчивым называют такое предприятие, которое способно без особых проблем покрыть имеющиеся у него обязательства. Например, вернуть долг банку по кредиту вовремя, погасить задолженность перед бюджетом, в срок выдать зарплату работникам.
Если же у предприятия не хватает средств на покрытие образовавшихся долгов, то такое предприятие является неплатежеспособным, а если долг не удается покрыть и в длительной перспективе, то предприятие является еще и неликвидным.
Платежеспособность и ликвидность являются основными характеристиками финансового состояния организации. Под платёжеспособностью понимаем наличие у организации достаточных денежных ресурсов на покрытие обязательств. Поэтому расчет показателей платежеспособности, как правило, основан на соотношении величины высоколиквидных активов организации и соответствующих долгов.
Ликвидность предприятия соотносит различные активы организации по степени их ликвидности с различными по времени долгами.
В зависимости от отраслевой принадлежности той или иной организации особенности анализа финансовой устойчивости приобретают свои специфические черты. Наиболее ярко вопросы финансовой устойчивости проявляются при рассмотрении финансовых институтов.
На российском финансовом рынке появились и заняли прочное место микрофинансовые институты, которые дополняют банковскую систему. В соответствии со сложившейся практикой Банк России выделяет организации, которые называет «небанковские профессиональные кредиторы», и относит к ним следую-
щие: микрофинансовые организации [5], ломбарды [4], жилищные накопительные кооперативы [2], сельскохозяйственные кредитные потребительские кооперативы, действующие в рамках Закона «О сельскохозяйственной кооперации» [6], и кредитные потребительские кооперативы. В отношении последних действует Закон «О кредитной кооперации» [3].
Закон «О кредитной кооперации» выделяется из аналогичных нормативных актов наличием статьи, посвященной обеспечению финансовой устойчивости кредитного кооператива. Аналогичные положения содержит лишь Закон о жилищных кооперативах [2].
В отношении кредитных кооперативов законом определены факторы, обеспечивающие финансовую устойчивость кооператива. Поскольку все факторы в том или ином виде определяются деятельностью кооператива, их следует классифицировать как внутренние.
Первый фактор, на который указывает Закон [3] в п. 1 ст. 6, направлен на ограничение возможных сделок кредитного кооператива. Сделки, запрещенные кооперативу, и соответствующие комментарии авторов приведены в табл. 1.
Таким образом, первым фактором финансовой устойчивости кредитного кооператива является ограничение в сделках и операциях, которые разрешены кредитному кооперативу законодательством.
Кооперативная форма кредитного кооператива создает уникальную возможность обеспечения надежного финансового института. В ст. 3 Закона [3] (п. 3, пп. 8) указывается, что пайщики кооператива солидарно несут субсидиарную ответственность по его обязательствам в пределах невнесенной части дополнительного взноса каждого из членов кредитного кооператива (пайщиков).
Данная норма является отражением более общего правила, указанного в Гражданском кодексе [1]. Ст. 123.3 ГК РФ указывает, что в течение трех месяцев после утверждения ежегодного баланса члены потребительского кооператива обязаны покрыть образовавшиеся убытки путем внесения дополнительных взносов. В случае невыполнения этой обязанности кооператив может быть ликвидирован в судебном порядке по требованию кредиторов. Члены потребительского кооператива солидарно несут субсидиарную ответственность по его обязательствам в пределах невнесенной части дополнительного взноса каждого из членов кооператива.
Тот факт, что пайщики отвечают «друг за друга», создает феномен «круговой поруки»,
Таблица 1
Ограничения на сделки и операции кредитного кооператива
Кооператив не вправе Комментарии
1. Предоставлять займы лицам, не являющимся членами кредитного кооператива (пайщиками) Основной принцип деятельности кооператива - все услуги получают только его участники (пайщики). Сторонние лица в кооперативе не участвуют, тем самым минимизируются риски
2. Выступать поручителем по обязательствам своих членов и третьих лиц, а также иным способом обеспечивать исполнение обязательств указанными лицами Данный пункт направлен на минимизацию риска претензий со стороны третьих лиц. Если кооператив станет поручителем, то, возможно, к нему предъявят требования кредиторы, которым должен его пайщик. При этом пострадают другие пайщики
3. Участвовать своим имуществом в формировании имущества иных юридических лиц (за исключением кооперативов второго уровня и СРО) Если кооператив войдет учредителем в какое-либо хозяйственное общество, то при возможном банкротстве такого общества кредиторы предъявят претензии к кооперативу. В результате также пострадают пайщики
4. Выпускать эмиссионные ценные бумаги Выпуск ценных бумаг сопряжен с риском. Поэтому кооператив не может выпускать бумаги, связанные с эмиссией (облигации, опционы). Этот пункт не касается векселей
5. Осуществлять операции с ценными бумагами (кроме государственных и муниципальных ценных бумаг, закладных) Данный пункт также направлен на исключение риска в деятельности кооператива. В отношении государственных и муниципальных ценных бумаг и закладных законодатель риска не видит
6. Привлекать денежные средства лиц, не являющихся членами кредитного кооператива, за исключением банковских кредитов, займов из кооператива второго уровня или помощи от объединения кооперативов Важный пункт, запрещающий внешнее заимствование. Внешний по отношению к кооперативу кредитор может в любой день забрать свои средства. В этом случае кооператив теряет финансовую устойчивость. Если средства передает пайщик, то он несет ответственность за отзыв средств вместе с другими пайщиками. В этом одна из главных особенностей кооперативной формы такого финансового института
7. Осуществлять торговую и производственную деятельность Прямой запрет на торговую и производственную деятельность направлен на исключение риска, связанного с осуществлением коммерческой деятельности
8. Вступать в члены других кредитных кооперативов Зачастую кооперативы помогают друг другу. В этом случае кооперативы становятся пайщиками друг у друга и «переливают» ресурсы для выгоды каждого. В случае, если какой-либо кооператив теряет финансовую устойчивость, то «валятся» все кооперативы в цепочке
о котором говорил еще в XIX в. основатель кредитной кооперации Г. Шульце-Делич [12]. Если сравнивать банк и кредитный кооператив по степени риска осуществления операций, то здесь кооператив находится на целую ступень выше: ведь кооператив оказывает услуги только своим пайщикам, т.е. собственникам. А в банке услуги оказываются сторонним клиентам, а собственники «ждут» прибылей.
Ограничения, связанные с участием контрагентов в операциях кооператива, были уже упомянуты среди законодательных ограничений. Однако данный фактор так важен, что его следует выделить отдельно.
Для финансовой организации, привлекающей средства своих членов, осуществляющей кредитование, важным факторов является создание финансового резерва. В кредитном кооперативе в обязательном порядке должен
создаваться резервный фонд. Механизм резервирования традиционен на финансовом рынке. В банках создаются резервы в соответствии с нормативами Банка России. Кроме того, банковские резервы хранятся за пределами банков на счетах в Центральном банке. Паевой характер кредитного кооператива, ограничения операций только кругом пайщиков позволяют кооперативу не передавать свои резервы «на сторону», а хранить их у себя.
Вместе с тем просто наличие резервов у кооператива не является гарантией его достаточной устойчивости. Наметившаяся в последнее время тенденция к ухудшению состояния кредитных кооперативов в России потребовала от регулятора - Банка России - принятия мер, направленных на повышение финансовой устойчивости кооперативов.
В целях увеличения финансовой устойчивости кредитных кооперативов Банк России
ввел нормативы формирования кредитными потребительскими кооперативами резервов на возможные потери по займам [7]. Значения нормативов, установленных Банком России, приведены в табл. 2.
Норматив величины резервного фонда ранее был установлен Законом о кредитной кооперации [3] (ст. 6, п. 4, пп. 1). Однако его величина соотносилась с величиной привлеченных средств, а не с величиной займов.
Нормы резервирования для банков установлены Банком России в Положении от 26.03.2004 г. № 254-П [8]. Сравнение банков-
ских нормативов с нормами, установленными для кредитных кооперативов, показывает, что регулятор (Банк России) на сегодняшнем этапе более жестко подходит к деятельности кредитных кооперативов в сравнении с банками. Данные сопоставления нормы резервирования для банка и кооператива, установленной для физических лиц, приведены в табл. 3.
Таким образом, еще одним фактором финансовой устойчивости кредитного кооператива является достаточный размер резервного фонда.
Важным фактором обеспечения финансо-
Займы, предоставленные членам (пайщикам) -физическим лицам Займы, предоставленные членам (пайщикам) - юридическим лицам Реструктурированные займы
Займы, обеспеченные залогом, поручительством, банковской гарантией Иные займы Займы, обеспеченные залогом, поручительством, банковской гарантией Иные займы Займы, обеспеченные залогом, поручительством, банковской гарантией Иные займы
1. Займы без просроченных платежей 0 0 0 0 2 5
2. Займы с просроченными платежами продолжительностью от 1 до 30 календарных дней 1,5 3 1,5 3 5 10
3. Займы с просроченными платежами продолжительностью от 31 до 60 календарных дней 7 10 7 10 20 30
4. Займы с просроченными платежами продолжительностью от 61 до 90 календарных дней 15 20 15 20 40 50
5. Займы с просроченными платежами продолжительностью от 91 до 120 календарных дней 30 40 35 45 60 70
6. Займы с просроченными платежами продолжительностью от 121 до 180 календарных дней 45 50 55 70 80 90
7. Займы с просроченными платежами продолжительностью от 181 до 270 календарных дней 60 65 75 90 95 100
8. Займы с просроченными платежами продолжительностью от 271 до 360 календарных дней 75 80 95 100 100 100
9. Займы с просроченными платежами продолжительностью свыше 360 календарных дней 100 100 100 100 100 100
Источник: Приложение к Указанию Банка России от 14 июля 2014 г. № 3322-У
Таблица 2
Значения резервов на возможные потери по займам для кредитных потребительских кооперативов (в %)
Таблица 3
Сравнение нормативов резервирования для кредитного кооператива и банка
Обеспеченные ссуды Прочие ссуды
Кредитный кооператив Банк Кредитный кооператив Банк
1. Ссуды без просроченных платежей 0 0,5 0 1
2. Ссуды с просроченными платежами от 1 до 30 дней 1,5 1,5 3 3
3. Ссуды с просроченными платежами от 31 до 90 дней 7-15 10 10-20 20
4. Ссуды с просроченными платежами от 91 до 180 дней 30-45 35 40-50 50
5. Ссуды с просроченными платежами свыше 180 дней 60-100 75 65-100 75
вой устойчивости кредитного кооператива является соблюдение финансовых нормативов, установленных в Законе «О кредитной кооперации». Перечень нормативов с указанием нормативных значений приведен в табл. 4.
Финансовые нормативы I
Приведенные в табл. 4 нормативы логично разделить на три группы:
- нормативы первой группы, ограничивающие величину фондов кооператива (нормативы 1 и 5);
Таблица 4
;дитного кооператива [13]
№ норматива Финансовый норматив Нормативное значение, %
* **
1 Отношение величины резервного фонда к сумме денежных средств, привлеченных кредитным кооперативом от пайщиков и отраженных в финансовой (бухгалтерской) отчетности на конец предыдущего отчетного периода >5 >2
2 Отношение максимальной суммы денежных средств, привлеченных от одного пайщика или от нескольких пайщиков, являющихся аффилированными лицами, к общей сумме денежных средств, привлеченных кредитным кооперативом от пайщиков на момент принятия решения о привлечении средств <20 <30
3 Отношение максимальной суммы займа, предоставляемого одному пайщику, к общей сумме задолженности по займам, выданным кредитным кооперативом на момент принятия решения о предоставлении займа <10 <20
4 Отношение максимальной суммы займа, предоставляемого нескольким пайщикам, являющимся аффилированными лицами к общей сумме задолженности по займам, выданным кредитным кооперативом на момент принятия решения о предоставлении займа <20 <30
5 Отношение величины паевого фонда кооператива к сумме денежных средств, привлеченных кредитным кооперативом от пайщиков и отраженных в финансовой (бухгалтерской) отчетности на конец предыдущего отчетного года >8 >8
6 Отношение суммы денежных средств, привлеченных кредитным кооперативом от юридических лиц, не являющихся его пайщиками к общей сумме привлеченных денежных средств пайщиков <50 <50
7 Отношение суммы денежных средств, направляемых в кредитные кооперативы второго уровня кредитным кооперативом, являющимся их членом, в том числе сумма внесенных паевых и иных взносов и сумма предоставленных кредитному кооперативу второго уровня займов к сумме паевого фонда и привлеченных средств кредитного кооператива на момент принятия решения о направлении средств в кредитный кооператив второго уровня <10 <10
8 Отношение общей суммы денежных средств, направляемых кредитным кооперативом в течение отчетного периода на цели, не связанные с выдачей займов пайщикам, к общей сумме средств, привлеченных кредитным кооперативом от его членов в течение соответствующего отчетного периода <50 <50
* срок деятельности кредитного кооператива более двух лет со дня создания кооператива.
** срок деятельности кредитного кооператива составляет менее двух лет со дня создания кооператива.
- нормативы второй группы, ограничивающие величину привлеченных средств (нормативы 2, 6 и 8);
- нормативы третьей группы, связанные с распоряжением средствами кооператива (нормативы 3, 4, 7).
На основе реальной финансовой отчетности кредитного кооператива КПКГ «Агрокре-дит», действующего на территории Чувашии, проведен расчет вышеуказанных нормативов.
На диаграммах приведены значения финансовых нормативов, рассчитанные по данным за 2012 и 2013 гг. в сравнении с нормативными значениями (рисунок).
Значения нормативов 1 и 5 должны быть меньше граничного значения. В КПКГ «Агро-кредит» финансовые нормативы этой группы превышают нормативное значение (исключение составляет норматив 5 в 2012 г.).
Логика нормативов первой группы направлена на формирование в кооперативе фондов, достаточных для покрытия возможных расходов, связанных с непредвиденными тратами, в том числе и убытков.
Значения нормативов 2 и 8 должны быть ниже граничного значения. В КПКГ «Агро-кредит» финансовые нормативы этой группы намного ниже нормативного значения, что положительно характеризует финансовую устойчивость кооператива.
Финансовые нормативы 3 и 4 направлены на снижение риска по активным операциям кредитного кооператива. Ограничив величину заемных средств, предоставляемых одному (или группе) заемщиков, ограничив средства, передаваемые в кооператив второго уровня, кооператив снижает риски, связанные с возможной неплатежеспособностью заемщиков. Для КПКГ «Агрокредит» указанные нормативы находятся в пределах допустимых значений.
Таким образом, еще одним важным фактором, определяющим финансовую устойчивость кредитного кооператива, является соблюдение требований законодательства в отношении финансовых нормативов, определяемых по результатам деятельности кооператива за отчетный период.
Рассмотренные в статье факторы относятся к внутренним; источником их появления является сам кооператив. Внешние факторы связаны с причинами, которые находятся за пределами кооператива. Как правило, кооператив не в силах повлиять на них. Одним из главных внешних факторов последнего времени, на наш взгляд, является деятельность Банка России как регулятора финансового рынка [11].
Ю. Волохонский в аналитической статье первого номера журнала «Доступные финансы» [9] отмечает определенную тревогу в среде кредитной кооперации, связанную с дея-
Диаграмма 1. Норматив 1 - величины резервного фонда
Диаграмма 2. Норматив 5 - величины паевого фонда
Диаграмма 3. Норматив 2 - привлеченные средства
Диаграмма 4. Норматив 8 - размещение средств Диаграммы, характеризующие финансовые нормативы КПКГ «Агрокредит» по данным 2012 и 2013 гг.
тельностью регулятора. Банк России заявляет, что его цель - развитие рынка микрофинансирования, увеличение его прозрачности, вывод из него «серых» кредиторов. Вместе с тем в кооперативах растут операционные расходы, связанные с отчетностью регулятору. Как следствие - увеличение количества кооперативов, в которых ухудшается финансовая устойчивость, а как крайний случай - остановка деятельности кооператива. В начале 2014 г в реестрах саморегулируемых организаций кредитных кооперативов (СРО) числилось 1597 КПК, а в начале 2015 г. - только 1493, т.е. произошло сокращение на 6,5%. В предыдущие годы ежегодный рост членской базы СРО КПК составлял 8-12%. С 2011 по 2013 г. включительно СРО исключили из своих рядов 328 кооперативов, а только за 2014 г. - 298: СРО активно освобождаются от проблемных кооперативов с плохим финансовым состоянием. В реестре Банка России находилось 3585 кооперативов, которые не вошли ни в одно СРО; их будут или ликвидировать, или они уже остановили свою деятельность.
С каждым новым нормативным актом Банка России увеличивается сложность создания кооператива для его успешного старта. В результате в 2014 г. только 197 новых КПК стали членами СРО, в то время как в 2013 г. - 277.
Количество пайщиков кредитных кооперативов в целом по стране уменьшилось по сравнению с 2014 г. на 100 тыс. человек, или на 9,5%. В связи с этим Ю. Волохонский отмечает, что показателем масштаба развития кредитной кооперации всегда являлся не размер совокупных активов кооперативов, а именно их членская база. Количество пайщиков КПК говорит о размахе движения кредитной кооперации. В случае, если число пайщиков кредитных кооперативов превысит 3-5% числа работоспособного населения в стране, можно будет говорить о российской кредитной кооперации как о значимом социально-экономическом явлении, о значительном снижении влияния внешних факторов на финансовую устойчивость всей системы кредитной кооперации и отдельных кооперативов. На это должны быть направлены усилия как участников движения кредитной кооперации, так и Банка России как его регулятора.
Таким образом, на финансовую устойчивость кредитного кооператива влияет ряд факторов, которые целесообразно разделить на внутренние и внешние. Внутренние факторы определяются деятельностью кооператива, зависят от того, какие операции совершает кредитный кооператив. В итоге финансовая устойчивость считается функцией финансово-
го управления в кооперативе. Главным внешним фактором являются изменения в области регулирования деятельности кредитных кооперативов, которые предпринимает Банк России. В целом действия регулятора направлены на оздоровление финансового рынка. Однако в определенном смысле требования Банка России по ужесточению отчетности, ограничению наличного обращения, резервированию средств уменьшают устойчивость отдельно взятого кооператива, так как требуют дополнительных операционных издержек.
Список литературы
1. Гражданский кодекс Российской Федерации (ч. 1) от 30.11.1994 г. № 51-ФЗ (ред. от 06.04.2015 г.). URL: http://www.consultant.ru/ document/cons_doc_LAW_177647/?frame=137.
2. О жилищных накопительных кооперативах: федер. закон от 30.12.2004 г. № 215-ФЗ (ред. от 23.07.2013 г.). URL: http://www.consultant.ru/ document/cons_doc_LAW_149861.
3. О кредитной кооперации: федер. закон от
18.07.2009 г. № 190-ФЗ (ред. от 28.06.2014 г.). URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc _LAW_168531.
4. О ломбардах (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.07.2014 г.): федер. закон от 19.07.2007 г. №196-ФЗ (ред. от 21.12.2013 г.). URL: http://www. consultant.ru/document/cons_doc_LAW_156362.
5. О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях: федер. закон от
02.07.2010 г. № 151-ФЗ (ред. от 28.06.2014 г.). URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc _LAW_168439.
6. О сельскохозяйственной кооперации: фе-дер. закон от 08.12.1995 г. № 193-ФЗ (ред. от 04.11.2014 г.). URL: http://www.consultant.ru/ document/cons_doc_LAW_170574.
7. О порядке формирования кредитными потребительскими кооперативами резервов на возможные потери по займам: указание Банка России от 14.07.2014 г. № 3322-У // Вестник Банка России. 2014. № 85(1563).
8. Положение о порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности: утв. Банком России 26.03.2004 г. № 254-П (ред. от 18.12.2014 г.). URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_ LAW_173637/?frame=3.
9. Волохонский Ю. Бег на месте общеукрепляющий? Итоги развития кредитной кооперации в 2014 году // Доступные финансы. 2015. № 1. С. 70-77.
10. Общая теория финансов / под ред. Ю.Н. Константинова. М.: ЮНИТИ, 2012. 348 с.
11. Родионова Т.Е., Старостин В.М. Банк России как мегарегулятор финансового рынка // Перспективы социально-экономического развития современного государства и общества: сборник материалов Междунар. науч.-практ. конф. (28 января 2014 г.) / Рос. ун-т. кооп., Чебоксар. кооп. ин-т (филиал). Чебоксары, 2014. С. 200-203.
12. Старостин В.М., Старостина О.Е. Кредитная кооперация: монография. Чебоксары: ЧКИ РУК, 2011. 284 с.
13. Старостин В.М., Старостина О.Е., Соколова А.Г. Кредитная кооперация: учеб. пособие. Чебоксары: ЧКИ РУК, 2012. 250 с.
СТАРОСТИН Валерий Михайлович - кандидат технических наук, доцент, зав. кафедрой финансов, кредита и статистики. Чебоксарский кооперативный институт (филиал) Российского университета кооперации. Россия. Чебоксары. E-mail: [email protected]
РОГАНОВ Алексей Владимирович - магистрант. Чебоксарский кооперативный институт (филиал) Российского университета кооперации. Россия. Чебоксары. E-mail: [email protected]
STAROSTIN, Valery Mikhaylovich - Candidate of Technical Sciences, Associate Professor, Head of the Department of Finance, Credit and Statistics. Cheboksary Cooperative Institute (branch) of the Russian University of Cooperation. Russia. Cheboksary. E-mail: [email protected]
ROGANOV, Aleksey Vladimirovich - Undergraduate. Cheboksary Cooperative Institute (branch) of the Russian University of Cooperation. Russia. Cheboksary. E-mail: [email protected]
УДК 65.011
ПРИМЕНЕНИЕ МЕТОДА ОЦЕНКИ СОВОКУПНОГО ЭКОНОМИЧЕСКОГО ЭФФЕКТА ОТ ВНЕДРЕНИЯ СРЕДЫ РАЗРАБОТКИ
В.П. Филиппов, Е.О. Шульдяшёва
Произведен расчет оценки возможной финансовой выгоды от внедрения новой среды разработки. Оценка производится методикой совокупного экономического эффекта (Total Economic Impact™), разработанной компанией Forrester Research, Inc.
Ключевые слова: инвестиции; совокупный экономический эффект; среда разработки.
V.P. Fillipov, E.O. Shuldyashyova. APPLICATION OF THE ASSESSMENT METHOD OF THE TOTAL ECONOMIC IMPACT OF THE INTRODUCTION OF THE DEVELOPMENT ENVIRONMENT
This article provides the calculation to estimate the possible financial gains from the introduction of a new development environment. The evaluation is performed by the algorithm Total Economic Impact ™, developed by Forrester Research, Inc.
Keywords: investment; Total Economic Impact; development environment.
Учитывая растущую сложность анализа окупаемости инвестиций в сферу информационных технологий на предприятиях, компания Forrester Research, Inc. разработала методологию выявления совокупного экономического эффекта (Total Economic Impact™) для организаций, которые рассматривают возможность внедрения новых сред разработки. Основными элементами данной методологии являются издержки, выгоды и факторы риска, влияющие на решение о необходимости инвестиций [3].
В качестве примера рассмотрим переход
со среды разработки Embarcadero Delphi на Lazarus IDE. Данная среда разработки выбрана в связи с тем, что данная IDE является крос-сплатформенной OpenSource средой разработки и позволяет переносить программы, написанные на Delphi, в различные операционные системы: Win, Linux, Android, MacOS и т.д. Также IDE Lazarus обеспечивает драйверы для серверов баз данных Java DB, Firebird, MySQL, Oracle и PostgreSQL (поддержка процедур, триггеров, пакетов, типов данных, функций и т.д.), что дает возможность использовать имеющеюся в настоящий момент БД Firebird. Сто-
