CC BY
58
УДК 658.5
П.М. Шевкоплясов, Е.Ю. Шевкопляс
ЦЕНООБРАЗОВАНИЕ НА РЫНКАХ ЭНЕРГИИ ПО МЕТОДУ ДОХОДНОСТИ РЕАЛЬНОГО КАПИТАЛА ЭЛЕКТРОСТАНЦИЙ
Единая энергетическая система как базовая социально значимая отрасль экономики России обусловливает необходимость совершенствования рыночных отношений с переходом к ясным и понятным для всех производителей и потребителей энергии (а также для ФАС и ФНС) методам ценообразования на принципиальной основе усиления конкуренции по спросу и предложению с приоритетом прямых двухсторонних договоров региональных энергокомпаний и региональных конечных потребителей.
Результатом должно стать сдерживание роста цен на энергию.
Центральным элементом рыночных отношений является социально, экономически и технологически обоснованная рыночная цена производства электрической и тепловой энергии на электростанциях.
Что такое «маржинальное ценообразование» и как оно сегодня используется в электроэнергетике на оптовом рынке при генерации электрической энергии с трансляцией оптовых цен на розничные рынки?
Это ценообразование на основе предельных издержек производства продукции частными и государственными генерирующими компаниями. В экономической теории под предельными издержками понимаются дополнительные издержки на ресурсы при производстве дополнительной единицы продукции. Математически это записывается так: МС = АС / АХ, где Л — малое изменение показателя, С — полные издержки, Х — объем выпуска.
Сегодня всем участникам рынков энергии дается одностороннее толкование понятия «маржинальная цена» оптового рынка — как цена энергии только по топливной составляющей (не полных) издержек от станции, замыкающей энергетический баланс ценовой зоны оптового рынка с предельными,
самыми высокими переменными издержками и узловыми ценами, транслируемыми на розничные рынки. Полные издержки и цена энергии расчленены на две составляющие: постоянная часть цены за мощность и переменная — за энергию.
В условиях рынка с совершенной конкуренцией ценообразование на основе предельных полных издержек обеспечивается равенством среднего и предельного дохода фирмы при целевой установке максимизации прибыли. Это означает динамическое равенство предельных полных издержек и цены товара. При этом абстрактная линия функции спроса пересекается с абстрактной линией функции предложения, как принято на Оптовом рынке энергии и мощности (ОРЭМ) [1, с. 81—85].
Реальная линия функции рыночного спроса на электроэнергию согласно неразрывности в пространстве и времени процессов производства, передачи и потребления и невозможности складирования энергии полностью совпадает с линией функции рыночного предложения по всем точкам [1, с. 133]. На рынках энергии нет отдельной линии предложения, как нет и точки пересечения линии спроса с линией предложения для определения равновесной цены. Поэтому действующий на ОРЭМ механизм ценообразования на основе предельных переменных издержек по точке пересечения воображаемых, т. е. не имеющих точной математической формулы линий спроса и предложения изначально по своей природе недееспособен при целевой установке максимизации прибыли.
Истинный максимум прибыли находится в другой точке [1, с. 140, рис. 2.1].
На рынках энергии естественной монополии ЕЭС России совершенная конкуренция в принципе невозможна.
На рынках энергии действует несовершенная, монополистическая конкуренция
естественных монополий региональной электроэнергетики.
«При несовершенной конкуренции цена, равная предельным издержкам, не обеспечивает максимизации прибыли, поскольку средняя выручка превосходит предельную. Поэтому при несовершенной конкуренции ценообразование на основе предельных издержек осуществляется только с помощью некоторых форм регулирования или налогообложения» предприятий [2, с. 306].
Принятое на ОРЭМ ценообразование на основе предельных переменных издержек является одним из вариантов затратного метода — «затраты плюс прибыль».
Основным общеизвестным недостатком этого метода является прямой стимул к завышению цен «органом, осуществляющим ценообразование на электроэнергию» на оптовом рынке посредством установления цены по станции, замыкающей энергетический баланс с самыми высокими переменными издержками и узловыми ценами.
При этом исключается реально содержащаяся в рабочем диспетчерском графике (РДГ) естественная функциональная взаимосвязь между рыночным предложением производителей товара-энергии и рыночным спросом конечных потребителей.
Кроме того, ценообразование на основе предельных издержек по своей сущности однозначно и полностью относится только к сфере производства, непосредственно к предприятиям, выпускающим продукцию, но никоим образом не к сфере биржевой торговли этой продукцией, ни к товарным или финансовым биржам типа монопсонии-монополии* ОРЭМ, орган ценообразования которого устанавливает цены и для генераторов, и для трансляции на розничные рынки конечным потребителям.
Администратор торговой системы (АТС) ОРЭМ сосредоточил в своих руках всю
* Монопсония — монополия покупателя, ситуация на рынке товаров, когда имеется только один покупатель (АТС ОРЭМ) и много продавцов (электростанции).
Монополия — (от моно — один и греч. рб1ёб — продаю) — ситуация на рынке, когда имеется только один продавец (АТС ОРЭМ) и много покупателей (конечные потребители).
полноту административно-командной власти на рынках энергии на установление цен, на информационные и финансовые потоки Единой энергетической системы России.
В электроэнергетике сегодня процесс ценообразования на основе предельных издержек необоснованно перенесен от агрегатов станций на ОРЭМ — биржу оптовых торговцев виртуальной электроэнергией, ра-ботаю-щей на принципах не энергетических, а финансовых рынков [3, с. 10].
Искажено целевое предназначение ценообразования на основе предельных издержек, что вызвало не обоснованный технологией производства и рыночным спросом конечных потребителей рост цен на энергию и потоки ценовых скандалов.
Теоретически «маржинальное ценообразование» — это по своей сущности формирование цен или по маржинальным полным издержкам, или по маржинальному доходу с оптимальными издержками согласно технологии производства энергии конкретными генераторами станций.
При полной либерализации торговли электрической энергией проблема социально справедливого ценообразования по маржинальному доходу производителей энергии для обеспечения рыночного спроса конечных потребителей является основополагающей и единственно объективной.
От ее разрешения зависят результаты выполнения комплекса задач по модернизации российской экономики, повышению конкурентоспособности ее продукции, а также по энергосбережению при выработке и потреблении энергии.
Вместо методологии затратного маржинального ценообразования, лежащей в основе метода «затраты плюс прибыль» нами разработана методология результатного маржинального ценообразования, лежащая в основе объективного метода «доход минус издержки» (метод доходности реального капитала станций) на базе впервые в мире выведенных математически формул закона рыночного спроса и индикатора рыночного спроса конечных потребителей
[1, с. 36, 144].
Только российская инновационная методология результатного ценообразования
теоретически обосновывает действительно свободное, истинно рыночное (в том числе конкурентное) ценообразование, учитывающее автоматически в режиме реального времени энергопроизводства фактический баланс между спросом и предложением.
Она пригодна для генераторов всех типов всех стран, в том числе и для генераторов «большинства развитых стран», создает реальный механизм цивилизованной конкуренции между производителями.
Основные положения метода «доход минус издержки» и практический пример изложены в данной статье. Ценообразование на «услуги по передаче электрической энергии» здесь не рассматривается. Это особая тема.
Электроэнергетика — это публичная, социально значимая, высокотехнологичная отрасль экономики с четкими, однозначно действующими физическими законами технологии энергопроизводства.
Это обусловливает объективность формирования полных затрат и цены производства каждым агрегатом строго по заданному системным оператором (СО) РДГ независимо от желания или указаний ФСТ, АТС ОРЭМ, региональных служб тарифов, энерготрейдеров и т. д.
Законы физической природы технологии электроэнергетического производства [1, с. 99] четко и однозначно определяют реальный процесс формирования фактических полных затрат и результатов в соответствии с законами рыночного спроса конечных потребителей. Совместное и одновременное действие указанных законов воплощается в цене энергии согласно рабочему диспетчерскому графику генераторов. Они обосновывают естественное единство методов определения цены производства энергии генераторами при синхронном учете динамичного рыночного спроса конечных потребителей при средней норме прибыли — основы цены производства.
Общая норма прибыли предполагает, что все производство регулируется спросом (в энергетике — индикатором рыночного спроса).
Сегодня абстрактные, завышенные цены продаж энергии от генераторов станций по точкам поставки определяются для всей
электроэнергетики России единственным административным органом, осуществляю -щим ценообразование на электроэнергию на уровне ОРЭМ на основе юридического закона «Об электроэнергетике» и ряда принятых на его основе нормативных актов в большей части без учета физических законов технологии электроэнергетического производства в процессе ценообразования заранее до фактической генерации и отпуска энергии потребителям. При этом цены согласно торговому графику генераторов на ОРЭМ почти на 100 % не совпадает ценам по фактическому РДГ (см. рис. 3).
Следовательно, в цене не учитываются фактические полные издержки агрегатов согласно РДГ. Цена полностью оторвана от издержек производства энергии. Алгоритм расчета цен на ОРЭМ существует сам по себе, издержки генераторов — сами по себе.
Никаким юридическим законом, никакой группе официальных лиц и организаций не отменить действие физических законов электроэнергетического производства. На них надо опираться, их следует учитывать при определении фактических цен при производстве энергии по РДГ. Их нельзя игнорировать без ущерба для конечных потребителей.
Фактически произведенные полные затраты (издержки производства) и результаты (доход) формируются непосредственно агрегатами станций в момент генерации энергии по РДГ (но никоим образом не раньше и не позже).
Стоимость фактически неразрывных полных (совокупно постоянных и переменных) затрат ресурсов при выработке энергии агрегатом по РДГ в рассматриваемом периоде, деленная на количество выработанной в этом периоде энергии, и есть фактическая цена производства (не цена продаж) единицы энергии. Агрегат вырабатывает заданный ему объем энергии совместно и одновременно с ценой. Цена производства энергии технологически неразрывно связана с ее объемом во времени и в пространстве независимо от желания и действий третьих лиц.
Свободный рынок в электроэнергетике — это конкурентный рынок генераторов с одинаковыми для всех условиями продаж на
рынках своей энергии по своим свободным фактическим ценам производства, формируемым в режиме реального времени энергопроизводства с учетом индикатора рыночного спроса конечных потребителей по заданному СО РДГ в точках поставки и социально обусловленной рентабельности.
В условиях свободной конкуренции генераторов выигрывает тот производитель энергии, у кого более современное оборудование, более экономичный агрегат, более низкие полные издержки и цена производства энергии по сравнению с конкурентами. А это прямой путь к модернизации оборудования, ресурсосбережению, повышению энергоэффективности.
Иную почасовую конкурентную цену, чем цена по технологии производства согласно заданному системным оператором РДГ каждый конкретный генератор физически не может сформировать.
Сегодня генерирующие компании подают в НП «АТС», играющего роль одного окна, специальные заявки по объему и цене энергии только по переменным издержкам для выбора состава включенного генерирующего оборудования по отдельным блокам.
Момент начала исполнения генераторами станций заданного РДГ и есть момент начала выработки в реальном времени энергопроизводства фактических объемов электрической энергии, формирования фактических объемов полных издержек и цены производства. Именно в этот момент должен стартовать ясный механизм ценообразования по формуле (1) формирования истинно свободных по спросу конечных потребителей цен на производимую агрегатами станций электрическую энергию.
Только их и следует применять на конкурентных рынках электроэнергии, а не подавать генераторам встречно заявкам из одного на всю Россию окна НП «АТС» абстрактные «экономические сигналы», формируемые «органом, осуществляющим ценообразование на электрическую энергию» на оптовом рынке.
Торговый график генераторов согласно физике процесса энергопроизводства должен формироваться не по объемам и ценам планового почасового производства по ПДГ, определенным, сформированным заранее до
этого момента органом, осуществляющим ценообразование на оптовом рынке, а по фактическим ценам фактического РДГ. Тогда исчезнет стоимостной небаланс, поскольку его формирование заложено и упаковано в компьютерной программе расчета цен на РСВ ОРЭМ и не учитывает фактические издержки генераторов.
Обусловленный физическими законами энергопроизводства и фактическим рыночным спросом конечных потребителей почасовой график выработки объемов энергии и цен по РДГ генераторов станции по точке поставки и есть истинный торговый график генераторов станций по прямым договорам электростанций с конечными потребителями или с электросетевыми предприятиями.
Средневзвешенный торговый график выработки объемов энергии и цен по группе точек поставок производителей и есть истинный торговый график с узловыми средневзвешенными ценами ценовой зоны ОРЭМ.
Измерение переменных затрат и результатов при ценообразовании подчиняется экстремальным задачам. Затраты должны быть минимальными, а результаты максимальными. Нахождение минимума или максимума переменной величины достигается применением высшей математики.
Одной из специфических задач математики переменных величин является дифференциальное исчисление: нахождение пределов непрерывных функций затрат (предельных полных издержек) и результатов (предельного дохода).
Глобальные проблемы формирования операциональных непрерывных функций спроса, затрат, цены, дохода, прибыли и рентабельности по фактическому рыночному спросу конечных потребителей в соответствии с РДГ для любых типов электростанций впервые в мире разрешены в [1, с. 36, 184] и [4].
Цена энергии от генераторов должна быть объективно оптимальной для производителей и для потребителей.
«Основной путь нахождения оптимальных цен и оптимального плана производства — сближение друг с другом дифференциального дохода ... хозяйства по данному продукту с дифференциальными затратами по его производству.
Дифференциальный доход ... хозяйства по каждому товару выражается ценой спроса. Ценой спроса называется максимальная цена, по которой может быть реализовано все предлагаемое количество товара в течение среднего (нормального) времени его поступления на рынок» [5].
Например, цена энергии от генераторов ТЭС в конденсационном режиме согласно рыночному спросу по РДГ рассчитывается по формуле цены максимума дохода, полученной при дифференцировании непрерывной функции дохода [1, с. 143—147].
Р" =
" м д I
(щ Оф л
^Г + ¿уд Рт i + ирв у
1У раб О
¿тут
V
(1)
N
раб
N.
Яе,
где FCi — почасовые значения постоянных издержек в расчетном периоде, тыс. руб.;
N
раб
почасовая рабочая мощность генератора в конденсационном режиме по фактическому спросу, принимает численные значения в пределах от N м до ^уст в полном соответствии с РДГ, МВт; ¿уд — удельный расход топлива на выработку электроэнергии при работе агрегата, определяется по нормативным диаграммам режимов и принимает численные в пределах от ¿уд при N м до ¿уд при ^уст , г/кВтч. Используемые сегодня на практике нормативные графики удельных расходов требуют существенной переработки по относительным приростам расхода топлива на прирост тепловой нагрузки; Оф , От у т — калорийность фактического и условного топлива, ккал; рт ; — цена фактически сжигаемого топлива, руб./т; и — расход воды на выработку одного кВтч энергии, м3/кВтч; рв у — плата за воду, руб./м3; N м — мощность технического минимума (холостого хода) конкретного агрегата, МВт; -^рабТ^м — индикатор рыночного спроса конечных потребителей; Яе > 1,15 — социально обусловленный коэффициент рентабельности как инструмент экономического регулирования государством, или Наблюдательным советом (НП «Совет
рынка») свободных рынков энергии; ^Nраб / N м Яе — динамичный коэффициент
доходности генератора.
В формуле (1) нормативные характеристики, такие как удельный расход топлива, удельный расход воды на выработку единицы энергии и другие, рассчитываются индивидуально для каждого типа агрегатов при его проектировании. Они зависят от режима работы и не зависят от типа экономики в любом государстве — рыночной, плановой или смешанной. Калорийность и цена фактически сжигаемого топлива, постоянные издержки берутся в реальном времени энергопроизводства по фактическим данным соответствующих служб электростанций генерирующих компаний.
Реально складывающиеся по физическим законам энергопроизводства и спроса конечных потребителей полные издержки обусловливают и обосновывают формирование формулы (алгоритма) расчета цены производства энергии агрегатами станций.
Именно в цене, рассчитанной по формуле (1), полностью учтены и увязаны в динамике согласно РДГ фактические полные издержки генераторов (выражение в скобках), фактический спрос конечных потребителей
^ N раб / ^тм ),
регулируемая государством
рентабельность (Яе) а также социально-экономические интересы реальных участников рынков: генераторов, конечных потребителей и государства.
По существу ценообразование по формуле (1) цены максимума дохода является маржинальным ценообразованием на основе предельного дохода реального капитала при производстве энергии частными и государственными генерирующими компаниями, так как она выведена дифференцированием (определением предела) непрерывной функции дохода [1, с. 143—144].
Цена максимума дохода генераторов, рассчитанная по формуле (1), — это есть справедливая рыночная цена энергии от производителя по реальному спросу конечных потребителей. С учетом экономически обоснованной надбавки за «услуги по передаче
к
1-1
электроэнергии» она становится объективной ценой для розничных рынков.
Переход от маржинального ценообразования на основе предельных переменных затрат (затратный метод) к маржинальному ценообразованию на основе предельного дохода реального капитала электростанций (результатный метод) является переформулированием маржинального ценообразования на реальных рынках энергии.
Теоретическое обоснование и основные положения результатного метода маржинального ценообразования на основе цены максимума дохода агрегатов станций изложены в «Методике оперативного ценообразования на электрическую энергию и тепло»
(МОЦЭТ) [1], [4] и [6]. В качестве примера функционирования инновационного механизма маржинального ценообразования по методу «доход минус издержки» рассмотрим формирование прибыли на РСВ ОРЭМ от продажи электроэнергии, выработанной теплофикационным блоком типа Т-250/300-240 за 15 мая 2008 г. [1, с. 184] и [4, с. 40-45].
На рис. 1 представлен заданный СО рабочий диспетчерский график.
На рис. 2 (график 1) представлена динамика изменений величины полных (совокупно постоянных и переменных) издержек на почасовую выработку энергии в точном соответствии с рыночным спросом потребителей, обеспечиваемым РДГ по рис. 1.
Рис. 1. РДГ на 15 мая 2008 г.
Рис. 2. Графики почасовых значений затрат (1) и дохода (2)
Руб./МВтч 1000
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 г, ч
Рис. 3. Почасовые цены продаж энергии
1 — цена технического минимума; 2 — цена максимума дохода; 3 — цена продажи на РСВ; 4 — цена с учетом платы за мощность
Расчет полных издержек агрегата станции произведен по формуле
ТС? = X
г = 0
24 ( ¥С
N ? + Ьуд
у раб
Оф
а
-Рт I +°Рв
N ?аб. (2)
На рис. 3 представлены фактические почасовые графики продаж электроэнергии.
Выполним по рис. 3 анализ рассчитанных почасовых цен максимума дохода от продажи электроэнергии, выработанной теплофикационным блоком типа Т-250/300-240 в сравнении с ценами продаж по первой ступени, рассчитанными по ныне действующей на ОРЭМ методике.
Как видно из графика 2, оптимальная цена максимума дохода генератора всегда немного выше цены при техническом минимуме (график 1). В часы максимальной нагрузки оптимальная цена значительно превышает соответствующую цену при техническом минимуме. Это объясняется двумя факторами. Во-первых, в часы пиковых нагрузок объем спроса возрастает и на основе модели реального спроса—предложения цена продаж также растет. Во-вторых, при увеличении рабочей мощности удельный расход топлива уменьшается и, соответственно, уменьшается переменная часть себестоимости единицы произведенной электроэнергии. Конфигурация графика 2 повторяет конфигурацию графика РДГ на рис. 1.
Из этого графика также видно, что при увеличении генерации по реальному спросу, учитываемому рыночным индикатором, станция объективно переходит на более рентабельный режим работы. То есть чем больше рабочая нагрузка, тем меньшая часть постоянных издержек приходится на каждую единицу рабочей мощности, тем более эффективно расходуется топливо, тем более высокую фактическую цену мы можем предлагать на рынке. Все это ведет к увеличению доходов, прибыли и рентабельности генератора.
На этом же рисунке приведен график 3 фактических почасовых цен первой ступени при состоявшейся 15 мая 2008 г. продаже электроэнергии на РСВ, рассчитанных «органом, осуществляющим ценообразование на электроэнергию» по действующей сегодня методике формирования цен на ОРЭМ.
При сопоставлении графика 2 почасовых цен на электроэнергию от одного и того же блока, сформированных в соответствии с РДГ и рыночным индикатором, с графиком 3 цены состоявшихся продаж на РСВ ОРЭМ четко видно, что график 2 полностью соответствует технологии производства энергии по фактическому РДГ блока и спросу конечных потребителей по рыночному индикатору, а график 3 почти на 100 % противоречит фактическому РДГ блока по спросу конечных потребителей.
1-1
Рис. 4. График динамики почасовых значений прибыли
Если к цене по графику 3 прибавить плату за мощность 117 р. за 1 МВт (постоянные издержки, оплачиваемые в рамках рынка мощности), то полная цена по графику 4 за энергию в эти сутки от этого генератора превысит оптимальную цену по графику 2 на 7,4 %.
На рис. 2 представлен также график 2 почасовых значений максимума дохода от работы агрегата станции, рассчитанных по формуле
24
тяк = £
г = 0
а
'ф
га
^ к УД а
раб ^т у т
Рт 1 ]
: N.
раб
N.
(3)
раб
№
Яв.
Почасовая прибыль определяется вычитанием издержек, рассчитанных по формуле (2) из значений дохода, рассчитанных по формуле (3)
24
Рг? = Е
г = 0
аФ + л
-^г + ьуд рт
Ураб атут
^в]
X N
раб
N.к
N.
-Яв -1
(4)
Наиболее интересной характеристикой данной методики будет, естественно, график прибыли. Именно на примере графика прибыли мы можем оценить реальный экономический эффект от применения инновационной системы маржинального ценообразова-
ния по методу доходности реального капитала («доход минус издержки»).
Для большей наглядности приведем график (рис. 4) полученных почасовых значений прибыли.
Проанализируем этот график.
При росте нагрузки по РДГ от Мг м = 145 МВт до !макс = 220 МВт (см. рис. 1) «пики» прибыли гораздо более заметны, чем это было на графике 2 цен (см. рис. 3).
При увеличении цены всего на 30 % прибыль увеличивается в пять раз. Это связано с основными факторами синергии, усиливающими взаимодействие факторов друг с другом, и дающими такой поразительный суммарный эффект для генератора.
Перечислим эти факторы: увеличение спроса на энергию, уменьшение постоянных издержек на единицу рабочей мощности, увеличение цены, увеличение количества продаваемой электроэнергии, уменьшение удельного расхода топлива, увеличение рыночного индикатора спроса и т. д.
Рисунки и все четыре формулы полностью раскрывают для профессионалов-энергетиков экономический и физический смысл показателей, наглядно, без лукавства демонстрируют действие инновационного механизма маржинального ценообразования по доходности реального капитала на цивилизованных рынках электроэнергии. Цены и все экономические показатели получаются абсолютно точными, полностью соответствующими технологии производства энергии по РДГ и индикатору рыночного спроса конечных потребителей,
т. е. реализуются «принципиальные основы» конкуренции генераторов по спросу конечных потребителей и по предложению производителей.
Графики 1 и 2 на рис. 2, график 2 на рис. 3 и график на рис. 4 полностью по каждому часу повторяют конфигурацию РДГ по рис. 1.
При увеличении нагрузки (см. рис. 1) в полтора раза доход увеличивается почти в два раза. Это связано с тем, что кроме увеличения нагрузки агрегата, а, как следствие, и количества проданной электроэнергии, увеличивается и отпускная цена за единицу электроэнергии. Основной вклад в общий доход вносит именно количество проданной электроэнергии.
При этом растет и прибыль как разность между графиками 2 и 1 (рис. 2).
Для этого необходимо снижать издержки (график 2) или увеличивать доход (график 1), или это делать совместно и одновременно.
По формулам видно, что все компоненты экономических показателей и их соотношения взаимоувязаны согласно технологии производства и спросу потребителей в единое целое. Изменение любого показателя сразу же отображается в результате. В этом проявляется адекватное действие синергети-ческого эффекта.
Далее персоналом станции проводится оперативный и итоговый анализ всех экономических показателей работы агрегатов станции с целью своевременного управления эффективностью их функционирования.
Если исключить из формул (1), (3) и (4) коэффициент рентабельности Яв, то создается ситуация автоматического саморегулирования цен генераторов на свободных рынках энергии в автоматизированной человеко-машинной системе электроэнергетики. При этом цены генерации энергии будут рассчитываться в реальном времени энергопроизводства только по фактическим спросу и предложению в соответствии с РДГ без регулирования и государственным органом, и «органом, осуществляющим ценообразование на электроэнергию» на оптовом рынке. Это особая, разработанная нами тема.
Впервые в электроэнергетике открывается реальная возможность осознано и целенаправленно управлять каждым элементом полных затрат производства энергии, входя-
щих в формулы, и одновременно отслеживать результат по графикам издержек, цен, дохода и прибыли, выведенных на экран монитора. При этом исключаются завышение и манипулирование ценами.
Полный объем математического аппарата маржинального ценообразования по методу доходности реального капитала на рынках энергии разработан для агрегатов всех типов электростанций и котельных, см. [1] и [4]. Разработана базовая компьютерная программа реализации ценообразования по маржинальному доходу.
Открыты новые направления научных исследований в энергетике.
Изложенная выше часть российской инновационной системы маржинального ценообразования на рынках энергии по методу доходности реального капитала станций открывает уникальную возможность для субъектов рынков энергии перейти на цивилизованные, без ценовых скандалов, рыночные (в том числе конкурентные) отношения с ясными и понятными для фактических производителей, для конечных потребителей, для регулирующих и контролирующих органов объективно справедливыми ценами.
Рассмотрим кратко один из возможных вариантов схемы объективной системы рыночных отношений субъектов при ценообразовании по методу доходности реального капитала.
Стартовая средневзвешенная по точке поставки станции цена производства энергии формируется агрегатами электростанции согласно РДГ по прямым СДД местных генерирующих компаний с местными региональными потребителями или с сетевыми компаниями на границе балансовой ответственно -сти сторон. Если местные генерирующие компании не обеспечивают спрос местных конечных потребителей по СДД, тогда крупные потребители выходят на ОРЭМ.
Промышленным компаниям, имеющим в своей структуре крупные генерирующие мощности (например, ТЭЦ Автоваза, станции Лукойла и др.), экономически выгодно использовать МОЦЭТ для снижения доли издержек на электроэнергию в себестоимости своей продукции, поскольку энергия поступает в цеха без посредников прямо от генераторов ТЭЦ по цене производства.
При этом нет необходимости сначала отправлять виртуально весь объем выработанной ТЭЦ электроэнергии на ОРЭМ, а затем «покупать» ее реально у ОРЭМ через множество посредников по завышенным ценам.
Генерирующие компании подают заявки цена—количество на РСВ или на балансирующий рынок. СО ЕЭС по этим заявкам и согласно рыночному спросу конечных потребителей формирует энергобаланс с учетом пропускной способности ЛЭП и на его основе задает РДГ электростанциям по точкам поставки энергии на ОРЭМ (с учетом объемов поставок по прямым договорам электростанций с местными потребителями).
По ценовым зонам ОРЭМ (объективнее по зонам ответственности региональных ОДУ или МРСК) согласно заявкам генерирующих компаний цена—количество определяются средневзвешенные узловые цены зоны. С учетом оптимальных затрат на передачу энергии они и являются ценой продаж энергии конечным потребителям данной ценовой зоны.
Конечный потребитель будет покупать электроэнергию по ценам прямых СДД с генерирующими компаниями (станциями) или по средневзвешенным узловым ценам ценовой зоны ОРЭМ.
Каждая генерирующая компания будет получать плату за электроэнергию, соответствующую ее заявке по точкам поставки.
Электростанции генерирующих компаний будут работать на оптовом или розничном рынках в условиях реальной конкуренции.
Резко сокращается количество нормативной и отчетной документации. Упрощается система саморегулирования рыночными отношениями всех реальных участников, а также их взаимодействие с государственными контролирующими органами.
Исходя из вышеизложенного, можно сделать следующие выводы.
1. Глобальная стратегическая проблема энергетики объективного ценообразования в режиме реального времени генерации энергии по рыночному спросу и предложению разрешена.
Разработанные впервые в мире операциональные математические формулы функций спроса, затрат, цены, дохода, прибыли, рентабельности и индикатор рыночного спроса конечных потребителей открывают возмож-
ность перейти от затратного метода маржинального ценообразования по предельным переменным издержкам на результатный метод маржинального ценообразования по предельному доходу.
2. Разработаны новая экономическая теория, практическая методика и базовая компьютерная программа оперативного ценообразования на электрическую и тепловую энергию (МОЦЭТ) по методу доходности реального капитала (доход минус издержки) с безусловным учетом приоритета интересов конечных потребителей по объему и объективной цене энергии, обеспечивающие достижение социально и экономически обоснованного баланса между государственным регулированием и саморегулированием свободных рынков энергии.
3. МОЦЭТ полностью основана на физических законах технологии электроэнергетического производства, на законах рыночного спроса конечных потребителей, на социально регулируемой рентабельности, не допускает обмана и манипулирования ценами на энергию.
4. Собственники генерирующих компаний получат при этом максимальный финансовый результат — справедливую маржинальную прибыль по синергии.
5. Источником гарантированного покрытия инвестиций является прибыль генерирующих компаний, а также устанавливаемая в цене доля в коэффициенте рентабельности.
6. МОЦЭТ упрощает работу АТС ОРЭМ при любой системе рыночных отношений (в том числе конкурентных) субъектов на рынках энергии любого типа — СДД, БР и РСВ.
7. В условиях рынков одного товара — энергии по долгосрочным прямым договорам вертикально интегрированных региональных энергокомпаний МОЦЭТ является идеальной системой ценообразования.
8. МОЦЭТ апробирована в реальных условиях РСВ и рекомендуется для внедрения при актуальной сегодня проблеме совершенствования ценообразования на либерализованных рынках электрической и тепловой энергии Единой энергетической системы России.
9. Остается не решенной только одна стратегическая проблема — внедрение в энергетику России российской инновационной системы ценообразования МОЦЭТ.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1. Шевкоплясов, П.М. Основы ценообразования на рынках энергии: [Текст] : учеб. пособие / П.М. Шевкоплясов. — 3-е изд. — СПб.: ПЭИПК, 2010. — 450 с.
2. Словарь современной экономической теории Макмилана [Текст]. — М.: Инфра-М, 1997. — 608 с. — («Библиотека словарей Инфра-М»).
3. Сухов, П. Этот специфический рынок электроэнергии [Текст] / П. Сухов // Энергетика и промышленность России. — 2006. — № 1(65).
4. Шевкоплясов, П.М. Ценообразование на рын-
ках энергии на основе свободных договоров [Текст] : учеб.-практ. пособие / П.М. Шевкоплясов, Е.Ю. Шевкопляс. — СПб.: ПЭИПК, 2009. — 54 с.
5. Новожилов, В.В. Проблемы ценообразования и реформа управления промышленностью [Текст] / В.В. Новожилов // Экономика и математические методы. — 1966. — Т. II, вып. 3.
6. Шевкоплясов, П.М. Модернизация конкурентного ценообразования на рынках энергии [Текст] / П.М. Шевкоплясов, Е.Ю. Шевкопляс // Энергорынок. — 2010. — № 9(80).
УДК 338.23:336
П.Н. Карпов
ИДЕНТИФИКАЦИЯ ТИПА ФИНАНСОВОЙ СТРАТЕГИИ КОММЕРЧЕСКОЙ ОРГАНИЗАЦИИ
Кризисные явления, которые с разной степень интенсивности преследуют отечественную экономику на протяжении последних нескольких лет, обозначили необходимость широкого применения в практике управления коммерческими организациями финансовых стратегий, а также использования прогрессивных систем стратегической финансовой диагностики.
Как показывает практика, ориентирование исключительно на прибыль и выручку в качестве доминирующих целей финансовой стратегии значительно сужает поле принятия управленческих решений. Техническое наращивание финансовых результатов и продаж чревато в будущем снижением финансовой устойчивости в ситуации нехватки собственных финансовых ресурсов и падении производственных показателей, сокращении продаж [4, 5].
Весьма затруднительно идентифицировать финансовую стратегию предприятия, основываясь лишь на темпах роста рынка, величине денежного потока, экономической добавленной стоимости. Требуется приведение их в сопоставимый вид.
Иными словами, для более качественной идентификации типа финансовой стратегии целесообразно связать финансовые, рыночные и стратегические цели в единое информационно-аналитическое пространство финансовой стратегии. Интегрированное рассмотрение финансовой стратегии как совокупности стратегических, рыночных и финансовых целей позволяет установить «причастность» каждой их группы в общей эффективности финансовой стратегии. В конечном итоге такой подход представляется весьма полезным с исследовательской точки зрения, расширяет возможности коммерческой организации по формированию, последующей реализации и оценке эффективности финансовой стратегии.
Сравнительный анализ стратегических, финансовых и рыночных целей активности коммерческих предприятий предлагается осуществить через соответствующие им показатели (с определенными допущениями). В первую очередь, из всей известной совокупности показателей, которые можно использовать для оценки стратегической эффективности (СЭ) коммерческой организации,
