Сбалансированность товарных и финансовых потоков как фактор экономической устойчивости Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

© Сагинтаева С. С., 2010

САГИНТАЕВА Сауле Саветовна

Кандидат физико-математических наук, доцент, заведующая кафедрой информатики и прикладной экономики

Казахский университет экономики, финансов и международной торговли

010008, Республика Казахстан, г. Астана, ул. Жубанова, 7 Контактные телефоны: (87172) 37-39-05, 90-14-05 e-mail: [email protected]

Сбалансированность товарных и финансовых потоков как фактор экономической устойчивости

Ключевые слова: модели экономического управления; товарные потоки; финансовые потоки; сбалансированность макроэкономических рынков; финансовый сектор; реальный сектор экономики; экономический кризис.

Аннотация. Чтобы положительные макроэкономические результаты не оказывались эпизодическими и случайными, очень важно наряду с принимаемыми правительством текущими мерами по преодолению современного мирового кризиса, оказывающего определенное влияние на эффективность развития экономики Казахстана, пересмотреть действующие принципы и технологии в моделях экономического управления. Если в государственном управлении в большинстве стран Запада накапливался опыт управления экономикой, регулируемой через финансовые потоки, то в бывшем СССР преимущественно использовалась модель экономики, развитие которой регулировалось через товарные потоки. В первом случае в качестве объекта управления выступал финансовый сектор, во втором - реальный сектор экономики. Разные базовые принципы функционирования экономических систем, заложенные в фундамент технологической пирамиды государственного управления, служили основным барьером на пути создания прикладных инструментов, позволяющих в полной мере совместить плановые методы управления с рыночными методами хозяйствования. Одним из вызовов экономических кризисов служат противоречия между меновой и потребительной стоимостью товаров и услуг. Единство потребительной и меновой стоимости товаров и услуг может создать полноценный инструмент государственного регулирования, а сбалансированность финансовых и товарных потоков обеспечит гармонизацию работы действующих моделей монетарного подхода и моделей управления товарными потоками.

Итоги 2008 г. показывают, что казахстанская экономика и существующая модель хозяйствования выдержали испытание в условиях глобального мирового кризиса. Предпринятые Правительством Республики Казахстан меры по стабилизации ситуации дали в целом положительные результаты. Но вместе с тем мировой кризис позволил обозначить уязвимые стороны национальных экономик, что требует существенного пересмотра действующих моделей экономического управления.

Новые механизмы преодоления финансового кризиса были продемонстрированы на бизнес-форуме, проходившем в декабре 2008 г. в Алматы. Организаторы Форума, совершенно правильно указав причины финансового кризиса в Казахстане, предложили новый проект создания государственного эмиссионно-кредитного банка с исключительной функцией инвестирования реальной экономики.

В ноябре 2008 г. в Екатеринбурге на Экономическом форуме, посвященном проблемам мирового финансового кризиса, в качестве одной из его причин также было определено обострившееся противоречие между объемом мировых финансовых ресурсов и объемом товарной продукции. Так, в 1992 г. финансовые ресурсы составили 35 трлн дол. США, в 2 раза превысив товарную массу; в 2002 г. объем спекуля-

тивного капитала составил 400 трлн дол. США, а размер мирового валового продукта -40 трлн дол. США [1]. Для Казахстана на сегодняшний день актуальными являются вопросы эффективного использования финансовых ресурсов, а также проблемы оттока капитала из страны и выплат по внешнему долгу. Так, валовой внешний долг страны в 2008 г. почти сравнялся с объемом ВВП, превысив 105 млрд дол. [2. С. 119-126].

Таким образом, дефектный механизм экономического управления разрушает связи между товарным рынком и денежно-финансовым рынком страны изнутри. Наступает время смены модели управления мировой экономикой. И определенную роль в поиске новых путей устойчивого развития мировой экономики может сыграть казахстанский опыт создания новой модели профессионального государства, ограниченного до основных функций.

Сейчас в Казахстане успешно реализуются и стратегическое планирование, и финансовое программирование. Что касается проектного менеджмента, то работа в этом направлении должна получить ускоренное развитие в связи с реализацией государственной программы модернизации экономики Казахстана «30 корпоративных лидеров», в котором предусматривается разработка технико-экономического обоснования претендента на включение в список прорывных проектов. Проектный менеджмент с его опорой на технологическое прогнозирование является одним из наукоемких видов экономической деятельности, чему, к сожалению, экономическая наука уделяет мало внимания. Важность внедрения проектного менеджмента в технологию экономического управления в Казахстане подтверждается тем, что прорывные инновации становятся основными компонентами развития конкурентоспособности страны. В конце 2008 г. Президент Казахстана озвучил основные критерии выбора прорывных проектов инновационного развития, включаемых в состав «30 корпоративных лидеров»:

• выпуск новых видов продукции, ранее не производимых в Казахстане;

• необходимость осуществлять производство новых видов продукции с ростом производительности труда не менее 20%;

• конкурентоспособность новых видов продукции, что обеспечивает возможность экспорта.

С целью повышения качества корпоративного управления государственными активами до международного уровня созданы акционерные общества АО «Казахстанский холдинг «Самрук» и «Фонд устойчивого развития «Кдзына», в аграрном секторе - холдинговая компания «КазАгро», сформированы социально-предпринимательские корпорации (СПК), покрывающие всю территорию страны.

Для обеспечения процесса общественного воспроизводства в экономике необходимо соблюдать рациональные пропорции между создаваемой массой материально-вещественного продукта и денежной массой в условиях сложившегося уровня внутренних цен. Поэтому одной из важнейших функций государственных органов управления, как в плановой, так и в рыночной экономике, являются функции регулирования денежной массы и поддержания материально-финансовой сбалансированности экономики. Сегодня в условиях мирового кризиса для принятия правильных управленческих решений необходимо разработать и внедрить в практику экономического управления принципы, которые обеспечивают сбалансированность товарных и финансовых потоков, согласованность натурально-вещественных и денежно-стоимостных структур межотраслевого баланса.

Основой принятия государством регулирующих решений, нацеленных на повышение общего уровня материально-финансовой сбалансированности и оптимизации товарных и финансовых потоков в экономике, должны служить результаты комплексного анализа явлений, наблюдаемых в воспроизводственном процессе и финансовой сфере экономики. При проведении исследований в этой области следует опираться на систему общих базовых понятий и использовать принципы теории воспроизвод-

ственного процесса, товарного производства и денежного обращения, основываясь на предпосылках макроэкономического равновесия. Построение адекватной к реальностям сегодняшнего дня технологии экономического управления требует тщательного изучения накопленного опыта прикладных исследований по этой проблеме, тщательной проверки имеющихся концепций, выявления рациональных моментов в логике и конструкции их построения.

Впервые в истории общую схему кругооборота товаров и денег в масштабе национального хозяйства предложил Франсуа Кенэ. Схема Кенэ из «Экономической таблицы», будучи первым представлением экономической системы в целом, с денежными потоками, техническими производственными ограничениями, распределением доходов между социальными классами, в простейшей форме определяет условия сбалансированности макроэкономических рынков.

Объяснение этой схемы с позиций современной науки дал академик В. С. Немчинов в своей работе «Экономико-математические методы и модели»: «В XVIII веке на заре развития экономической науки Франсуа Кенэ создал „Экономическую таблицу“, явившуюся гениальным взлетом человеческой мысли. В 1958 г. исполнилось 200 лет с момента опубликования этой таблицы, однако идеи, заложенные в ней, не только не померкли, а приобрели еще большую ценность... Если охарактеризовать таблицу Кенэ в современных экономических терминах, то ее можно считать первым опытом макроэкономического анализа, в котором центральное место занимает понятие о совокупном общественном продукте... „Экономическая таблица“ Франсуа Кенэ - это первая в истории политической экономии макроэкономическая сетка натуральных (товарных) и денежных потоков материальных ценностей. Заложенные в ней идеи - это зародыш будущих экономических моделей. В частности, создавая схему расширенного воспроизводства, К. Маркс отдал должное гениальному творению Франсуа Кенэ...» [3. С. 175-177].

Более чем через 100 лет К. Маркс создал схему расширенного воспроизводства. Во 2-м томе «Капитала» на двухсекторной модели хозяйства он проанализировал условия простого и расширенного воспроизводства совокупного общественного продукта. Так же как и Кенэ, Маркс, анализируя простое воспроизводство, абстрагируется от колебания цен и влияния внешнего рынка. Необходимым условием является соответствие между стоимостной и натурально-вещественной структурой совокупного общественного продукта.

Для советской экономической системы была характерна рассогласованность основных законов макроэкономики и микроэкономики, определяющих суть единства потребительской и меновой стоимостей. В бывшем СССР планирование в основном ориентировалось на максимум потребительной стоимости, определяемой по «дутым ценам», которая преобладала над реальной меновой стоимостью: производство товаров и услуг сопровождалось пренебрежительным отношением к экономии общенациональных ресурсов и снабжалось затратным механизмом управления (планы в тоннах или кубических метрах выполнялись любой ценой). А цена, тем более «дутая», давала нужные темпы роста производства, соответствующие высоким плановым заданиям. Так, за 1965-1985 гг. в СССР национальный доход по потребительной стоимости возрос в 2,8 раза, но в каждом его рубле доля производства зерна, мяса, молока, жилья уменьшилась в 2 раза, а картофеля - даже в 4 раза. Другими словами, упала обеспеченность денег товарной массой в натуральном измерении, т. е. с реальной потребительной стоимостью. В бывшем СССР имеющиеся средства производства использовались для выпуска еще большего количества новых средств производства. Учет национального дохода также производился по «дутым» ценам, обеспеченность населения продуктами повседневного спроса в натуральном измерении относительно реальных темпов экономического роста оставалась низкой.

Интересно оценивает «канувшую в Лету» советскую действительность австрийский ученый Л. Маше-Суница: «Меня удивляет и поражает, с какой последовательностью буржуазная политическая экономия придерживается в частных вопросах экономического учения Маркса и с каким упорством советская политическая экономия, на словах объявляя веру в учение Маркса, по существу от него отпихивается...» [4]. Нельзя не согласиться с этим мнением, так как лишь в теоретическом плане целью производства в бывшем СССР считалось наиболее полное удовлетворение потребностей народа с наименьшими затратами, а на уровне предприятий, где эта цель должна реализовываться, ставились совершенно другие цели и задачи.

Анализируя природу инфляции, американский экономист И. Фишер (1867-1947) обратил внимание на взаимосвязь инфляции с изменением уровня цен, количества обращающихся денег и реального объема производства товаров. Эта связь между экономическими переменными известна как уравнение обмена:

МУ = РУ,

где М - количество денег в обращении; У - скорость обращения денег; Р - средневзвешенный уровень цен; У - объем (количество) товаров.

Если формулу Фишера переписать в приростной форме, то получим

ДМ + АУ = АР + АУ

или

АР = ДМ - (АУ - АУ).

Эта формула объясняет природу инфляции АР, которая равна разнице между приростом денежной массы АМ и реальным спросом экономики на деньги (АУ - АУ). Последняя составляющая определяет, на сколько нужно реально увеличить деньги, чтобы нормально обслуживать прирост производства товаров и услуг, скорректированного на повышение скорости обращения денег.

Нетрудно заметить, что инфляция возникает тогда, когда на рынке объем денежной массы АМ становится больше объема производства товаров и услуг АУ, поскольку при достаточно низкой и стабильной инфляции скорость обращения остается постоянной, или ее изменением можно пренебречь, т. е. принять АУ = 0.

На практике объем денежной массы всегда оказывается больше, чем реально необходимый рынку объем денег, и чем больше их разница, тем выше инфляция. То, что объем денежной массы оказывается больше, чем объем производства товаров и услуг, может быть объяснено только экономической политикой государства. Все это дало основание М. Фридману утверждать, что инфляция возникает тогда, когда денежная масса растет быстрее роста производства товаров и услуг.

Но монетарный подход, внедряемый в экономику многих стран мира, способен регулировать цены товара только со стороны финансового рынка, без учета динамики индивидуальных цен производства в реальном секторе.

Однобокое использование монетарного подхода, на наш взгляд, привело к нынешнему мировому кризису. Самым важным элементом и фактором инфляции в США, по мнению А. А. Блохина [5], явилась растущая с 1980-х годов кредитно-фондовая эмиссия. Рынок производных ценных бумаг за этот период вырос практически с нуля до примерно 500 трлн дол.; доходность операций на этих рынках устойчиво поддерживалась на уровне 20% и более, что гарантировало приток новых капиталов из всех секторов и сегментов мировой экономики. Подобное наращивание оборота финансовых услуг не обеспечено никакими известными рынками реальных товаров. И если по определению финансовая сфера должна выполнять посредническую функцию, обслуживая субъектов реального сектора экономики, то на деле она стала все более выполнять

функции посредника исключительно для финансового сектора. Таким образом, с ростом финансовой пирамиды стало происходить замещение реального ВВП «дутым», доля которого со временем увеличивается. Даже если доля «дутой» части в каждом витке воспроизводственных циклов невелика, они кумулятивно накапливаются кругооборот за кругооборотом.

Таким образом, противоречие между потребительной и меновой стоимостью и рассогласованность основных законов макроэкономики не преодолены и в рыночной системе хозяйствования приводят к мировым кризисам.

Классическая теория рыночной экономики в целом основана на общем равновесии трех взаимосвязанных рынков: рынка труда и невоспроизводимых природных ресурсов; рынка товаров и услуг; рынка денежного и финансового капиталов.

Такая постановка проблем равновесного развития рыночной экономики вполне правомерна. Однако не только инструменты реализации именно этой базовой макроэкономической теории функционирования рыночной экономики, но и сама технология экономического управления современным миром являются дефектными.

Поэтому, наряду с реализацией правительственных текущих мер по преодолению нынешнего мирового кризиса, следует пересмотреть действующие принципы и технологии экономического управления, что ставит перед экономической наукой непростые задачи. Н. А. Назарбаев в статье «Ключи от кризиса» о необходимости создания новой технологии экономического управления говорит следующее: «...Мы находимся на рубеже создания радикально новой, по-иному построенной модели мировой экономики, политики и глобальной безопасности» [6]. Для этого нужны фундаментальные решения, высокотехнологичная система инструментв экономического управления.

Если в условиях плановой экономики в советском периоде явно не хватало работы рыночных механизмов регулирования экономических процессов, то теперь в системе национальных счетов регулирования рыночной экономики явно не хватает работы по координации действий многочисленных частных предпринимателей, корпораций и компаний, отдельных министерств и ведомств. В итоге при плановой экономике проявляется хронический дефицит товаров народного потребления и властвует ущербный затратный механизм хозяйствования, а при рыночной экономике очевидным фактом становится дефицит денежной массы, отдельных денежных агрегатов, необходимых для оптимизации темпов экономического роста и подъема благосостояния народа: снова налицо диспропорция между потребительной стоимостью и ценовой стоимостью, регулярно проявляются циклические процессы в экономике то одной, то другой части мира. И обоих случаях экономический механизм государственного регулирования оказывается неполноценным, половинчатым, так как достижение максимальной эффективности на уровне отдельных секторов микроэкономики не обеспечивает максимальную эффективность использования ресурсов национальной экономики:

X гшс(0< йт5(0,

где ттс(^) - максимум чистой текущей стоимости в каждом отдельно взятом звене производства или оказания услуг; йш$(?) - эффективность национальной экономики. Разница между этими двумя индикаторами приобретает такую критическую массу, которая способна вызывать экономические кризисы, обусловленные противоречиями между меновой и потребительной стоимостью.

Полноценный инструмент государственного регулирования можно создать в случае обеспечения единства потребительной и меновой стоимости товаров и услуг и при учете в системе национальных счетов того факта, что товар имеет двойственный характер; нельзя пренебрегать ни потребительной, ни меновой стоимостью товаров и услуг. Единство их потребительской и меновой стоимости обеспечивается при выполнении экономического закона, учитывающего взаимосвязь основного закона

микроэкономики с основным законом макроэкономики и на этой основе образования системы законов эффективного государственного регулирования:

йт5(0= X гшс(0,

^(0 = ВВП(0 (1 - 7(0).

Таким образом, правильная постановка задач регулирования финансовых и товарных потоков является основным условием поиска оптимальных решений на уровне предприятий на фоне управляемой экономики, а в основе технологии экономического управления должен соблюдаться принцип сбалансированности финансовых и товарных потоков, который обеспечит гармонизацию работы действующих моделей монетарного подхода и моделей управления товарными потоками.

Источники

1. Причины финансового кризиса и экономические инструменты их обнаружения : материалы Экономического форума (Екатеринбург, 28 ноября 2008 г.). Екатеринбург, 2008.

2. Кучукова Н. Уязвимость национальных экономик в условиях глобализации и несовершенства мировой валютной системы // Экономическая безопасность Евразии в системе глобальных рисков: сб. ст. II Астанинского экономического форума (Астана, 11-12 марта 2009 г.). Астана, 2009.

3. Немчинов В. С. Экономико-математические методы и модели : учебник. М. : Мысль, 1965.

4. Валовой Д. Экономика в «человеческом измерении» // Правда. 1998. № 19. 19 янв.

5. Блохин А. А. Концепт-прогноз долгосрочного развития России // Сайт журнала «Мировая энергетика». Режим доступа : http://www.worldenergy.ru.

6. Назарбаев Н. А. Ключи от кризиса // Российская газета. 2009. 2 февр.