МЕЖДУНАРОДНЫЕ МОДЕЛИ РИСК-МЕНЕДЖМЕНТА И ВОЗМОЖНОСТИ ИХ ПРИМЕНЕНИЯ НА ПРЕДПРИЯТИЯХ ХЛОПКООЧИСТИТЕЛЬНОЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ РЕСПУБЛИКИ ТАДЖИКИСТАН Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

УДК: 338.2

МЕЖДУНАРОДНЫЕ МОДЕЛИ РИСК-МЕНЕДЖМЕНТА И ВОЗМОЖНОСТИ ИХ ПРИМЕНЕНИЯ НА ПРЕДПРИЯТИЯХ ХЛОПКООЧИСТИТЕЛЬНОЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ РЕСПУБЛИКИ ТАДЖИКИСТАН

Содиков Рахмон Хамроевич

Аннотация. В данной статье рассмотрены следующие основные широко распространенные международные модели управления рисками:^0 31000:2009, FERMA, COSO. Сравнительно анализируя данные международные модели риск-менеджмента, автор пришел к выводу, что для отечественных предприятий хлопкоочистительной промышленности самым приемлемым является модель COSO, так как способствует эффективному управлению всех возможных рисков. Автором выделены основные аспектами модели COSO. На основе широко признанных международных моделей автором разработано модель процесса риск-менеджмента на отечественных предприятиях хлопкоочистительной промышленности и коротко рассмотрены каждый этап этого процесса. Автором выделены некоторые методы, рекомендованные в модели FERMA, которые можно применять в ходе идентификации рисков предприятий хлопкоочистительной промышленности. Автором предлагается варианты классификации рисков предприятий хлопкоочистительной промышленности. Разработана форма для описания рисков на основе модели FERMA и карта рисков предприятия хлопкоочистительной промышленности, позволяющая наглядно представить распределение рисков по отношению к уровню терпимости. Подчёркивается, что применение международных моделей управления рисками, безусловно, способствует решению задачи предприятий хлопкоочистительной промышленности по формированию эффективной системы риск-менеджмента. Автором сформированы предложения о возможности применения зарубежных подходов и мероприятия по управлению рисками на отечественных предприятиях хлопкоочистительной промышленности. Ключевые слова: риски, международные модели риск-менеджмента, предприятия хлопкоочистительной промышленности, идентификация рисков, мониторинг рисков, оценка рисков, минимизация ущерба, классификация рисков, метода экспертной оценки, карта риска. Для цитирования: Содиков, Р. X. международные модели риск-менеджмента и возможности их применения на предприятиях хлопкоочистительной промышленности Республики Таджикистан / Р. X. Содиков // Финансово-экономический вестник. - 2024. - № 2(41). - С. 5-15

АМСИЛАХ.ОИ БАЙНАЛМИЛЛАЛИИ ИДОРАКУНИИ ХАВФУО ВА ИМКОНИЯТ^ОИ ИСТИФОДАИ ОН^О ДАР КОРХОНАХ.ОИ САНОАТИ ПАХТАТОЗАКУНИИ ЧУМХУРИИ ТО^ИКИСТОН

Содиков Рахмон Хамроевич

Аннотатсия. Дар ин мацола амсилщои асосии байналмиллалии васеъ пауншудаи зерини идоракунии хавфуо баррасй шудааст: ISO 31000:2009, FERMA, COSO. Дар асоси таулили циёсии амсилщои байналмиллалии мазкури идоракунии хавфуо, муаллиф ба хулосае омадааст, ки барои корхонауои саноати пахтатозакунии ватани амсилаи COSO аз уама цобили цабул аст, зеро он ба идоракунии самараноки тамоми хавфуои имконпазир мусоидат мекунад. Муаллиф циуатуои асосии модели COSO-ро цудо намудааст. Муаллиф дар асоси амсилщои байналмилалии васеъ эътирофшуда амсилаи цараёни идоракунии хавфуоро дар корхонауои саноати пахтатозакунии ватани тщия намуда, уар як маруилаи ин равандро мухтасар барраси кардааст. Муаллиф баъзе усулуоеро, ки дар амсилаи FERMA тавсия шудаанд, цудо кардааст, ки онуоро дар цараёни ошкор намудани хавфуо дар корхонауои саноати пахтатозакуни истифода бурдан мумкин аст. Муаллиф вариантуои таснифи хавфуои корхонауои саноати пахтатозакуниро пешниуод кардааст. Шакли тавсифи хавфуо дар асоси модели FERMA ва харитаи хавфуо барои корхонауои саноати пахтатозакуни тауия шудааст, ки имкон медиуад тацсимоти хавфуо дар робита бо сатуи тауаммулпазири нишон дода шавад. Таъкид шудааст, ки истифодаи амсилщои байналмилалии идоракунии хавфуо, бешубуа, дар уалли вазифауои корхонауои саноати пахтатозакуни дар ташкили системаи самараноки идоракунии хавфуо мусоидат мекунад.

Myamu$ oud 6a umkohu ucmu^odau paeumyou xopu^ü ea uopa6uHuyou udopaKynuu xae$yo dap KopxoHa^ou caHoamu naxmamo3axynuu eamaHü nemnuyodyo mayux Kapdaacm.

KanudeowaXfO: xae$yo, cmcuna^ou 6auHanMumanuu udopaKyHuu xae$yo, KopxoHa^ou caHoamu naxmamo3axyHü, Myaüm KapdaHu xae$yo, MOHumopm¿u xae$yo, 6ayoduyuu xae$yo, kcm KapdaHu 3apap, macHu^omu xae$yo, ycym 6ayoduyuu экcпеpmü, xapumau xae$.

INTERNATIONAL MODELS OF RISK MANAGEMENT AND POSSIBILITIES OF THEIR APPLICATION AT COTTON GINING INDUSTRY ENTERPRISES OF THE REPUBLIC OF TAJIKISTAN

Sodikov Rahmon Khamroevich

Annotation. This article discusses the following main widespread international risk management models: ISO 31000:2009, FERMA, COSO. Comparatively analyzing these international risk management models, the author came to the conclusion that for domestic enterprises in the cotton ginning industry, the COSO model is the most acceptable, as it contributes to the effective management of all possible risks. The author highlights the main aspects of the COSO model. Based on widely recognized international models, the author has developed a model of the risk management process at domestic enterprises in the cotton ginning industry and briefly examined each stage of this process. The author has highlighted some methods recommended in the FERMA model that can be used to identify risks in the cotton ginning industry. The author proposes options for classifying the risks of enterprises in the cotton ginning industry. A form has been developed for describing risks based on the FERMA model and a risk map for the cotton ginning industry, which allows one to visualize the distribution of risks in relation to the level of tolerance. It is emphasized that the use of international risk management models certainly contributes to solving the problem of enterprises in the cotton ginning industry in creating an effective risk management system. The author has formed proposals on the possibility of using foreign approaches and risk management measures at domestic enterprises in the cotton ginning industry.

Key words: risks, international risk management models, cotton ginning industry enterprises, risk identification, risk monitoring, risk assessment, damage minimization, risk classification, expert assessment methods, risk map.

Постановка проблемы. В настоящее время в условиях неопределенности и неустойчивости мирового хозяйства деятельность промышленных предприятий подвергается различными рисками. С целью обеспечения эффективной деятельности и уменьшении отрицательных результатов

неблагополучных ситуации, промышленным предприятиям следует идентифицировать, анализировать, оценить потенциальных рисков, формировать и развивать систему управления рисками, т.е., риск-менеджмент. В условиях обострения конкурентной борьбы и перехода к цифровым технологиям у промышленных предприятий возникают новые риски, что вызывает необходимость уделение особого внимания культуру риск-менеджмента. Следовательно, управление рисками в нынешных условиях становится одним из первостепенных направлений деятельности современных промышленных предприятий, в том числе, предприятий хлопкоочистительной

промышленности. Поэтому исследование и определение возможности применения

международных моделей риск-менеджмента на предприятиях хлопкоочистительной промышленности Республики Таджикистан способствует

формированию и развитию эффективной системы управления рисками.

Анализ последних исследований и публикаций. Теоретические и методологические вопросы формирования и развития моделей управления рисками на промышленных предприятиях нашли отражение в работах следующих зарубежных авторов: В. Антикарова, Л.А. Астаниной, Х. Ахьюджи, А.В. Бухвалова, М. Беттера, Р. Воккера, М. Воллса, Ф. Гловера, М.В. Грачевой, Д. Канеманна, Т. Коупленда, Ф. Кэрона, В.Н. Лившица, Дж. Линтнера, А.А. Лобанова, Г. Марковица, Н.Б. Мироносецкого, В.А. Москвина, Дж. Моссина, Д. Прелека, А. Ригэмонти, А.Б. Секерина, С.А. Смоляка, А. Тверски, М. Фумэгэлли, В. Шарпа и др.

Для систематизации представления о рисках в 1995 году был опубликован первый национальный австралийско-новозеландский стандарт по риск-менеджменту AS/NZS 4360:1995. Основу данного стандарта составили научные труды Роберта Мориса, Расселла Галлахера, Дугласа Бароу, Джозефа Кеннет Эрроу и др.

Начиная с конца вопросов стандартизации рисками происходить национальном и даже Свидительством тому разработанный Комитетом спонсорских организаций комиссии Тредвея (COSO, США), стандарт Федерации

XX века исследование в области управления на международном, отраслевом уровне. являются стандарт

европейских ассоциаций риск-менеджеров (FERMA), стандарт по управлению рисками ISO 31000:2009, а также национальные стандарты принятые в государствах с англосаксонским правом (Япония, Новая Зеландия и Австралия, Канада, Великобритания и др.). Кроме того, уже разработано различных специфичных стандартов для использования в отдельных сферах деятельности, видах бизнеса или ситуациях, связанных с вопросами риск-менеджмента. Один из таких стандартов является Европейская директива Солвенси II, выработанная в 2010 году для страхового сектора.

Цель данной статьи - проанализировать международные модели риск-менеджмента и определить возможности их применения на предприятиях хлопкоочистительной промышленности Республики Таджикистан.

Изложение основного материала. Система риск-менеджмента - это один из важных элементов системы управления предприятием, которая направлена на идентификации, анализа, оценки и уменьшении уровнья потенциальных рисков. Риск-менеджмент предназначена для минимизации воздействия возможных отрицательных влияния

риска, а также эффективное применение имеющихся потенциалов с максимальной пользы для функционировании предприятия.

В нынешних условиях в международной практике широко примеяются три основные концептуальные модели риск-менеджмента:

- модель ISO 31000:2009 «Риск-менеджмент -Принципы и руководства по применению»;

- модель FERMA (стандарт, разработанный Федерацией европейских ассоциаций риск-менеджеров (Federation of European Risk Management Associations, FERMA);

- модель COSO, разработанный Комитетом организаций - спонсоров Тредуэйской комиссии для оценки внутреннего контроля [7, с. 1166].

Эти перечисленные модели предусматривают некоторые взгляды «идеальной» системы риск-менеджмента, т.е. устанавливают определенные критерии для предприятия, которые применяют систему управления рисками. Одновременно с этим, данным моделям характерны определенные различные концепции «идеального» процесса управления рисками. Исходя их этого, коротко будем осуществить сравнительный анализ вышеперечисленных моделей риск-менеджмента (табл. 1).

Таблица 1. Сравнительный анализ основных международных моделей риск-менеджмента

Критерий Название модели

анализа ISO 31000:2009 FERMA COSO

Основная Поддержка процесса Получение Обеспечение равновесия

цель развитию стандартизации в рамках управления рисками предельной выгоды между объемом получаемой выгоды и получаемых рисков

Подходы На основе оценки рисков, Управление на основе Постоянный мониторинг и

риск- которые входят в процесс организация работ контроль управления рисками

менеджмента риск-менеджмента всех структур предприятия

Возможность Возможно Возможно Возможно

автоматиза-

ции риск-

менеджмента

Применимость в Применим для разработки Применим Применим

корпоративной методических документов

практике

Источник: составлено автором

Сравнительно анализируя основные международные модели риск-менеджмента, отраженные в таблицы 1, можем прийти к выводу, что отечественным предприятиям хлопкоочистительной промышленности (ПХП) для решения задач по равновесному функционированию самым

приемлемым является модель COSO, так как в международной практике многие промышленные предприятии в процессе управления рисками применяют именно данного международно-признанного модела. На наш взгляд, применение методов концепции COSO для управления рисками

ПХП способствует эффективному управлению всех возможных рисков.

Следует отметить, что основными аспектами модели COSO являются:

- определение степени риск-аппетита (то есть степень риска, которому готова принимать предприятия) в рамках принятой стратегией развития предприятия;

- совершенствование методов принятия решений по реагированию на наступающих рисков (выбирается наиболее оптимальный метод реагирования на риск - отказ или избежание от риска, минимизация риска, передача или принятие риска);

- уменьшение количества неожиданных, случайных событий и ущербов в процессе финансово-хозяйственной деятельности предприятия (проводится работа по идентификацию возможных событий и разработке мероприятий по уменьшению уровня рисков и связанных с ним издержек и ущербов);

- обнаружение и управление определенных специфических рисков предприятия (проводится работа по более рациональному реагированию на многочисленные риски).

- использование благоприятных возможностей (проводится работа по определению потенциальных возможностей и их эффективному применению) [9, с.144].

Интегрированная модель риск-менеджмента COSO гласить, что управления рисками предприятия -это процесс разработки и реализации мероприятий, в ходе которго напрямую участвуют Советом директоров предприятии, менеджеры и другие сотрудники разных уровней. Управление рисками как процесс начинается с формированием стратегии развития предприятия и включает все сферы и направления деятельности предприятия на различных уровнях. Основная цель данного процесса является определение потенциальных будущих событий, непосредственно воздействующие на деятельность предприятия, и управление связанными с этими событиями рисками. Риск-менеджмент также направлен на контроль риск-аппетита предприятия.

Необходимо отметить, что разработчиками моделя COSO являются аудиторы компании Pricewaterhouse Coopers. Главное требование этой модели является повышение уровня объективности и достоверности отчетности предприятий. Публичные предприятия США объязаны выполнять данное требование [1, с.61].

Разработчиками моделя FERMA былы несколько узкоспециализированные компании

(большинство из Европы), которые занимались вопросами управления рисками, следовательно, большинство пользователей удобно воспринамают данный модель. В модели FERMA очень ясно и отчетливо предложен процесс постановки системы управления рисками и представлены много конкретных предложений и рекомендации.

Необходимо подчёркивать, что многие аспекты модели FERMA заимствован из стандарта Международной организации по стандартизации (ISO 31000:2009), что также содействовало более широкому распространению этой модели. Положения модели FERMA имеют рекомендательный характер. Исходя из этого, для облегчение понимания информации в данной статье мы за основу взяли модель FERMA, в которую были включены отдельные аспекты модели COSO.

На наш взгляд, условием благополучного применения в организации процесса управления рисками является восприятие сущности этого процесса его персоналом. В соответствии с международной практикой каждый сотрудник предприятия должен имет определенные представления о рисках, характерных данному предприятию, и по мере возможности стремится к минимизации этих рисков.

На наш взгляд, риск - это, как отрицательное, так и положительное влияние неопределенности на цели и задачи предприятия. Риск-менеджмент - это согласованные действия по управлению

предприятием с учетом возможных рисков, т.е., это не просто управление рисками, а управление предприятием с учетом потенциальных рисков.

На основе широко признанных международных моделей нами разработано модель процесса риск-менеджмента на отечественных ПХП (рис.1)

Рис. 1. Модель процесса риск-менеджмента на ПХП на основе широко признанных международных подходов

Источник: составлено автором

Теперь коротко рассмотрим каждый этап процесса риск-менеджмента на ПХП, отраженные на рисунок 1.

Первый этап: определение целей предприятия. Определение целей предприятия считается ключевым элементом в системе управления рисками. Следовательно, если цели предприятия будут четко и ясно определены, тогда процесс управления рисками становится более эффективным, так как предприятия для достижения поставленных целей стремится минимизировать возможных рисков и уменьшит потенциальных убытков. На этом этапе также осуществляется первый «контакт» между системы менеджмента и функционирующей системы управления предприятием посредством получения информации из действующей системы менеджмента.

Основными целями деятельности ПХТ являются стратегические и операционные. Стратегические цели ПХП - это механизм ориентиров для разработки долгосрочных планов по развитию предприятия. В рамках стратегических целей определяются направления бизнес-стратегий финансовой деятельности, характерные черты

производства. Например, основой формировании стратегических целей по вопросам финансовой деятельности являются достижения максимизации рыночной стоимости предприятия.

Оперативные цели ПХП - это текущые цели, от 1 дня до 1 года, которые отражают краткосрочную деятельность предприятия и подлежат четкой оценке.

Второй этап: идентификация рисков. По существу идентификация рисков - это уточнение соответствия риска установленным критериям: вероятности, виду, степенью, источнику опасностей и угроз, а также их результаты. Идентификация рисков -процесс выявления потенциальных рисков, которые способны потенциально повлиять на деятельность предприятия [5, с.68]. Основными субъектами, осуществляющие идентификацию рисков являются риск-менеджеры или менеджеры компании, а также эксперты по вопросам риск-менеджмента. Процесс идентификации рисков носит аддитивный характер, так как в ходе деятельности предприятия могут возникат новые риски.

На наш взгляд, в ходе идентификации рисков ПХП можно применять следующие методы, которые рекомендованы в модели FERMA:

- разработка анкет (вопросников). Экспертам, входящих в состав должностных лиц, предлагается из реестра рисков выбырать те риски, с которыми они соприкасаются, или предложить другие виды рисков, и оценить величину их влияния;

- изучение деятельности предприятия с определением «внутренних» и «внешних» факторов, влияющих на предприятия. Посредством этого метода можно составлять список рисков, который потом предлагается экспертам для исследования;

- анализ непредвыденных событий. Данный метод тоже может быть применен для составления реестра рисков, который затем предлагается для рассмотрения экспертам;

- метод «неожиданного» уточнения/выявления потенциальных рисков (метод «мозгового штурма»). С помощью данного метода также можно составлять перечень рисков, который потом предлагается для рассмотрения экспертам.

Следует отметить, что идентификацию рисков можно проводит в два этапа:

- подготовка реестра потенциальных рисков и получение оценки экспертов в отношении данных рисков;

- предложение экспертами своего варианта список рисков.

Преимущество метода экспертной оценки при идентификации рисков заключается в том, что повышается уровень уверенности в выявлении большого количества возможных рисков, характерных деятельностью данного предприятия [10, с. 16].

На этапе идентификации рисков возможна проведение классификации рисков исходя из различных классификационных критериев. При этом, классификацию рисков необходимо проводит компактно и ясно, чтобы было понятно для участников процесса риск-менеджмента. Следовательно, ниже нами предлагается варианты классификации рисков ПХП, достаточно успешно сочетающий в себе обе указанные особенности.

1. В зависимости от факторов риска:

- внутренние риски, т.е. риски, возникающие под влиянием факторов, значительно управляемые предприятием. Список таких факторов уточняется в период описания рисков;

- внешние риски, т.е. риски, наступающие под воздействием факторов, которые в значительной степени не являются управляемые предприятием. К таким факторам относятся социальные, политические, экономические, технологические, правовые, природные и т.д.

Необходимо подчеркнуть, что предприятия способен управлять внутренних рисков и очень значительно снижать их уровень (в отдельных моментах до нуля). Что касается внешних рисков, то предприятия не может на них заметно воздействовать и снизить их уровень до нуля.

2. По отношению к бизнес-процессам управления предприятием:

Стратегические риски. К таким рискам можно отнести риски, как отрицательно так и положительно влияющие на процесс достижения стратегических целей предприятия. Основными видами стратегических рисков предприятия являются:

- риски улучшения положения конкурентов, что может привести к потери контрагентов, не получения или недополучения запланированных результатов в перспективе деятельности предприятия;

- риски изменения предпочтений контрагентов, партнеров, результатом которого может быть переход определенной части клиентов к конкурентам в будущем;

- риски секторальных изменений, в результате наступления которых предприятие в будущем может либо не успеть, либо не будет способен подстраиваться к ним;

- риски уменьшения объема капитала предприятия, что может привести к недостаточности капитала предприятия (собственного или заемного) в будущем;

- законодательные риски, в результате которых предприятия может либо проигрывать, либо выигривать;

- экологический риск - это риск, связанный с изменениями в окружающей среде, которые возникают в результате чрезвычайных ситуаций природного, техногенного и антропогенного характера.

Операционные риски. К таким рискам относятся риски, способствующие невыпольнению операционных задач некоторым структурам предприятия, причина которого является неэффективное использование имеющихся материальных и финансовых ресурсов. Основное отличие операционных рисков от других видов рисков заключается в том, что источник их лежит внутри самого предприятия и, следовательно, можно снизить уровень операционных рисков за счет предотвращении образующих их причин [2, с. 10]. Другое отличие операционных рисков является отражение отраслевых специфик предприятия, поэтому выражение индивидуальные черты предприятия возможно именно в отношении этого вида рисков.

Третий этап: анализ и оценка рисков: На этом этапе осуществляется полное описание выявленных рисков. Описание риска - это определение всех важных

особенностей риска и включение их в ведомость риска, т.е., в форму учета. Ведомость риска содержить упорядоченную сведению о риске, в том числе о его выявлении, описании и оценки. Таким образом, описание рисков - это выявление событий, которые могут оказать определенное влияние на цели деятельности предприятия. Основная цель описания рисков является отражение рисков в конкретном формате с целью, чтобы в будущем осуществить

Источник: составлено автором

На третьем этапе дальше проводится измерение рисков. В международной практике измеряють риск как схема вероятности наступления отрицательного события и объем возможного убытка в диапазоне, как правило, от 0 до 1.

На наш взгляд, основными методами измерения рисков ПХП могут быть:

- количественные (чтобы оценить риски, необходимо применять числовые значения для уточнения вероятности наступления рисков и возможного убытка, которые получаются в результате применения математических методов и моделей);

- качественные (для оценки рисков применяются нечисловые значения, вероятности

сравнительный анализ рисков и выделить самые наиболее значимые из них [6, с.618].

В качетве формата описания рисков ПХП можно использовать формат из модели FERMA, который в данной статье приспособлен с целью анализа внесенных изменений в международно-признанные модели риск-менеджмента, и более нормального понимания рисков (таблица 2).

наступления рисков и возможного убытка можно уточнить у экспертов);

- смешанные (для оценки рисков используются как числовые, так и нечисловые значения, чтобы определить вероятности наступления рисков и возможного ущерба).

Методы количественного анализа рисков являются более сложными и затратными, поскольку требуют наличие определенного объема статистических данных и применения специализированных программ. За время, затраченное для проведения количественной оценки риска, вполне возможно, что этот риск наступает, т.е. отритцательные результаты могут появится до

Таблица 2. Описание рисков в карточке риска предприятия хлопкоочистительной

промышленности

Показатель в описании рисков Описание рисков

Отношение к классификационным критериям - внешний или внутренний; - стратегический или операционный; - риск отклонения отдельных статьей отчетности или отсутствие искажения.

Цели деятельности предприятия, связанные с рисками - стратегические, - операционные, включая: объективность и достоверность отчетности, соблюдение законодательства

Подразделение (должностное лицо), сталкивающейся с рисками Подразделение (должностное лицо) в соответствии с организационно-штатной структуре

Функции подразделения (должностного лица), подверженные рисками Функции подразделения (должностного лица), которое сталкивается с риском, согласно положениям о подразделениях (должностным инструкциям или другим документам)

Заинтересованные лица Конкретные должностные лица или их группа согласно организационно-штатной структуре и их ожидания

Факторы (причины) риска Описание предпосылок для возникновениярисков

Оценка риска (вероятность наступления риска и объем возможного убытка) Выработать вероятности (допустимые значения 1 (низкий уровень), 2 (средний уровень) и 3 (высокий уровень)) и степени убытка (допустимые значения 1 (низкий уровень), 2 (средний уровень) и 3 (высокий уровень))

Приемлемость риска Приемлем (если не выше уровня терпимости) или не приемлем (если выше уровня терпимости)

Рекомендации по работе с рисками (уклонение, минимизации, передача, принятие) Выбор одного из приемлемых вариантов

Порядок реализации рекомендаций по управлению рисками Описание предлагаемых этапов действий

Дата составления (изменения) карточки Дата составления или внесения изменений в формате ДД.ММ.ГГГГ.: сначала поставить число, затем месяц и после него поставить год. Пример: 03.05.2024

момента осуществления количественной оценки данного риска [4, с.68].

В соответствии с данными исследования, которая была проведена группой компаний Marsh & McLennan (один из признанных международных компании в области консалтинга по вопросам риск-менеджмента), в настоящее время в практике управления рисками в предприятиях и организациях, зарегистрированных в странах Содружества Независимых Государств, безусловно преимущество отдается качественной оценки рисков. По мнению исследователей, такая ситуация связано с тем, что предприятия очень мало применяют методы количественной оценки рисков [8, с.90]. На наш взгляд, другая причина этой ситуации заключается в том, что предприятия не постоянно имеет необходимый объем статистических данных, на основании которых можно получить количественные оценки с низким уровнем дисперсии.

Основная черта методов качественной оценки риском заключается в том, что важным условием получения приемлемых результатов посредством этих методов оценки является высокая квалификация экспертов, участвующих при экспертной оценки рисков. Для повышения уровня эффективности экспертной оценки рисков, на наш взгляд, необходимо в качестве экспертов привлекат опытных руководителей и сотрудников предприятия.

После завершения процесса измерения рисков, необходимо уточнить наиболее важные из них, по которым нужно провести определенные мероприятия по снижению их уровнья.

Другим важным элементом модели процесса управления рисками ПХП является отчет о рисках. Различают внутренние и внешние отчеты риска. Целью внутренных отчетов о рисках является их применения на разных уровнях управления предприятием.

Внешние отчеты предназначены для пояснения годовой бухгалтерской финансовой отчетности, целью которого является ознакомления любого заинтересованного лица с системой риск-менеджмента предприятия.

Четвёртый этап: Выбор методов воздействия на риски. На этом этапе осуществляется выбор приемлемых методов воздействия на риски. При этом, учитывается важность рисков, их уровень и вероятность их наступления. Такое решение принимаются, прежде всего, риск-менеджерами и в случае их отсутсвия менеджерами компании. Особенностью этого этапа заключается в том, что решения вопросов снижения уровня рисков и минимизации возможных убытков во многом зависит от правильного и разумного выбора методов воздействия на риски [9, с.355].

Пятый этап: реализация выбранных методов воздействия на риски. На этом этапе реализуются методы, которые были выбраны на четвертом этапе модели риск-менеджмента. К таким методам относятся:

1. Избежание или отказ от риска. Например, отказ от ненадёжных партнеров, контрагентов, клиентов, неквалифицированных специалистов, более рискованные проекты и т.д. По существу отказ от риска означает отказ от получения дохода или прибыли.

2. Сокращение риска. Практически основными направлениями реализации данного метода управления рисками являются:

- страхование риска (передача риска страховщику за определенную плату, т.е. за страховой взнос);

- диверсификация риска (уменьшение вероятности наступления рисков, путем их перераспределении, например, диверсификация производства, диверсификация инвестици, диверсификация зон сбыта и т.д.);

- локализация риска (уменьшение объема ожидаемого убытка от наступления риска, например, посредством установления максимального лимита сумм задолженности по работе с каждым клиентом);

- компенсация риска (например, путем увеличения дополнительных возможностей организации при проведении рискового вида деятельности);

- перераспределение риска, т.е. передача его на аутсорсинг (другим предприятиям);

3. Принятие риска, т.е. риск остается у самого хозяйствующего субъекта (например, самострахование, т.е., формирование фонда риска).

На наш взгляд, процесс риск-менеджмента на ПХП должен состоит из 3 этапов:

1. Включение функций по управлению рисками в организационную структуру предприятия, т.е. уточняется структура и ответственные лица по риск-менеджменту.

2. Разработка стратегии по риск-менеджменту (определяются подходы к выявлению возможных рисков, их анализа и оценки, способы реагирования на риски и т.п.), т.е. описывается основные подходы по реализации каждого из этапов процесса управления рисками.

3. Описание функций по риск-менеджменту для конкретных ответственных должностных лиц за процессом управления рисками.

На наш взгляд, вопросы управления рисками должны отражатся в стратегии предприятия, в программах по обучению и повышению квалификации сотрудников, а также в положениях о подразделениях и в должностных инструкциях, чтобы процесс

управления рисками охватывал все стороны деятельности предприятия. При отсутствии таких элементов в стратегии предприятия есть вероятность неполучения ожидаемого эффекта и результата от реализации системы управления рисками.

Шестой этап - мониторинг и контроль рисков. Слудет отметить, что мониторинг и контроль являются источником сведении для системы контроля за процессом управления рисками. Данные, полученные из системы мониторинга рисков, позволяют принять конкретные решения в системе внутреннего контроля. Основная требования к системе мониторинга и контроля рисков является обеспечения способности системы предупреждать возможные убытки наименьшими текущими затратами.

На основе анализа зарубежной литературы можно сделать вывод, что основными специфическими риски ПХП в нынешных условиях связаны с рыночными ценами на хлопок-волокно, себестоимостью хлопка-сырца и т.д. Для снижения таких видов рисков рекомендуем по мере возможности диверсифицировать видов деятельности, повышать уровень эффективности производства посредством внедрения новых знаний и технологий, формирование фонда риска, сокращение издержек на всей технологической цепочке.

Следует подчёркивать, что многие ПХП Республики Таджикистан в области управления рисками имеют общие проблемы, таких как:

- отсутствие общей системы управления рисками для решения задачи по обеспечению равновесного будущего развития деятельности предприятия;

- отсутствие инструментов и механизмов управления рисками, соответствующих «разумному» риск-менеджменту;

- отсутствие полной интеграции системы риск-менеджмента в структуру управления предприятия.

Следует отметить, что наличие этих проблем вызывает необходимость формирование эффективной системы управления рисками и интеграции их в структуру управления ПХП. На наш взгляд, применения международных моделей управления рисками, безусловно, способствует решения данной задачи.

Исследование международных моделей риск-менеджмента позволяет нам выделить некоторые подходы и мероприятий по управлению рисками, успешно применяемых в зарубежной практике, и предложить условия их применения на ПХП Республики Таджикистан (табл. 3).

Таблица 3. Возможности применения зарубежных подходов и мероприятия по управлению рисками на ПХП Республики Таджикистан

Подходы и мероприятия по управлению рисками Преимущества зарубежных подходов и мероприятия Возможности применения на ПХП

Разработка корпоративного документа по управлению рисками Упорядочения процесса риск-менеджмента на уровне предприятия способствует анализу всех рисков, возникающих под влиянием факторами внутренней и внешней среды, которые могут оказывать воздействие на разных видов деятельности предприятия. Разработка корпоративных нормативных документов не требует особых условий, однако в них должна учитываться специфика предприятия

Формирование подразделения по управлению рисками Данная подразделения способствует комплексному упорядочению управление всеми рисками предприятия и на базе накопленного опыта разрабатывается комплекс мер по предотвращению рисков и минимизации возможных убытков. Необходимость формирование такого подразделения возникает у средных и крупних предприятий. Для малых предприятий формирование такого подразделения не требуется, так как требует больших затрат.

Подход к управлению рисками «сверху-вниз» Данный подход предполагает определение приемлемого уровня риска для предприятия, и если риски проекта его превышают, тогда принимается решение отказатся от проекта. Применение такого подхода к управлению рисками требует разработки методики оценки допустимого для предприятия риска на основании комплексной оценки его финансового положения.

Источник: составлено автором

Следует отметить, что применение предложенных в таблице 3 подходов и мероприятия на ПХП Республики Таджикистан способствует предприятиям повышать уровень эффективности системы управления рисками и обеспечить их финансовой устойчивости и конкурентоспособности.

Заключение. Таким образом, на основании вышеизложенного сделаем следующие выводы.

1.Исследованы три самые распространенные международные модели риск-менеджмента, и в результате этого составлено сравнительная таблица этих моделей, который позволяет осуществить качественную оценку и выбрать основу для формирования системы управления рисками на ПХП.

2. Разработана модель процесса риск-менеджмента на ПХП на основе широко признанных международных моделей, способствующий формированию эффективной системы риск-менеджмента.

3. Разработана форма для описания рисков на основе модели FERMA и карта рисков ПХП, позволяющая наглядно представить распределение рисков по отношению к уровню терпимости.

4.Сформированы предложения о возможности применения зарубежных подходов и мероприятия по управлению рисками на ПХП Республики Таджикистан.

ЛИТЕРАТУРА:

1. Агарков Г.А. Международные модели управления рисками: возможности применения и результаты / Г.А. Агарков, Д.А. Бессонов, Л.В. Юрьева, А.Р. Ханова // Международный бухгалтерский учет / Научно -практический и теоретический журнал. - М.: Издательский дом «Финансы и кредит». - 2016. Выпуск №13(403). - С. 52-68

2. Азарская М.А. Оценка рисков хозяйственной деятельности в ходе аудита / М.А. Азарская // Аудиторские ведомости. - 2015. - №9. - С. 3-14.

3. Аксёнова В.А. Управление рисками в управлении организацией / В.А. Аксёнова // Аллея науки. -2018. - №4(20). - С. 354-358.

4. Глухова М.И. Управление рисками в инновационной деятельности / М.И. Глухова // Научные записки ОрелГИЭТ. - 2018. - №3(27). - С. 65-69.

5. Иванов О.Б. Роль внутреннего аудита в обеспечении эффективного функционирования системы управления рисками компании / О.Б. Иванов, Т.Б. Лавров // Аудиторские ведомости. - 2014. - №10. - С. 61-72

6. Копылова Т.В. Управление рисками в инновационном предпринимательстве / Т.В. Копылова, Т.М. Редькина, Т.С. Хныкина // Финансовая экономика. - 2019. - №3. - С. 616-620.

7. Палунин Д.Н. Аналитический обзор стандартов управления рисками / Д.Н. Палунин, А.А. Чурсин, А.В. Юдин // Экономика и предпринимательство. - 2019. - №1. - С. 1165-1171.

8. Подчуфаров А.Ю. Эволюция и актуальность управления рисками в российской экономике / А.Ю. Подчуфаров, С.Ю. Брундасова, О.И. Самоцкая // Электронные информационные системы. - 2015. - №2(5). - С. 85-92.

9. Шапкин А.С. Экономические и финансовые риски: Оценка, управление, портфель инвестиций: [Монография] / А. С. Шапкин. - М.: Дашков и К°. - 2003. - 543 с.

10. Шихвердиев А.П. Внутренний контроль и управление рисками в системе корпоративного управления / А.П. Шихвердиев // Вестник Научно-исследовательского центра корпоративного права, управления и венчурного инвестирования Сыктывкарского государственного университета. - 2012. - №2. - С. 13-18.

Сведения об авторе:

Содиков Рахмон Хамроевич - кандидат экономических наук, доцент кафедры управления государственными финансами Академии государственного управления при Президенте Республики Таджикистан. Адрес: 734003, г. Душанбе, Республика Таджикистан, улица Саида Носира, 33. E-mail: [email protected], Телефон: (+992) 935180012.

Маълумот дар бораи муаллиф:

Содиков Рахмон Хамроевич - номзади илм^ои щтисодй, дотсенти кафедраи идоракунии молияи давлатии Академияи идоракунии давлатии назди Президента Чумхурии Тоцикистон. Нишонй: 734003, ш. Душанбе, Чумхурии Тоцикистон, кучаи Саид Носир, 33. E-mail: [email protected], Телефон: (+992) 935180012.

Information about the author:

Sodikov Rahmon Khamroevich - Candidate of Economic Sciences, Associate Professor of the Department of Public

Financial Management of the Academy of Public Administration under the President of the Republic of Tajikistan.

Address: 734003, Dushanbe, Republic of Tajikistan, Said Nosir street, 33. E-mail: [email protected], Phone: (+992)

935180012._

УДК: 657.1

РАВИШХ.ОИ МЕТОДОЛОГИИ БУНЁДШАВИИ НИЗОМ^ОИ МИЛЛИИ БА^ИСОБГИРИИ

МУХ.ОСИБЙ

Каримов Баходур Хдсанович

Аннотатсия. Дар солуои охир дар Цумуурии Тоцикистон шумораи корхонауое, ки ба низоми ицтисодии байналмилалй мепайванданд, зиёд шудааст. Чунин корхонауо ба хотири цалби сармояи хорицй мехоуанд ба бозоруои цауонии сармоя роу ёбанд ва уамчунин маусулоти худро ба бозоруои минтацавй ва цауонй ба фуруш бароранд. Дар ин маврид барои онуо яке аз роууои асосии расидан ба уадафуои мазкур ин тартиб додани уисоботи молиявй бо такя ба муцаррароти стандартуои байналмилалй ва риояи дигар санадуои меъёрии танзимкунандаи равандуои пешбурди бауисобгирии мууосибй ва омодасозии уисоботи молиявй мебошад. Тадрицан наздик шудани цоидауои миллии бауисобгирии мууосибй ба амсилаи уамоуангшудаи байналмилалй бояд афзоиши сармоягузориуоро дар мицёси цауонй таъмин намуда, ба рушди умумии ицтисодиёти цауонй мусоидат кунад. Дар мацолаи мазкур масъалауои тауия ва истифодаи равишуои методологии ташкил ва пешбурди бауисобгирии мууосибй дар низомуои миллии бауисобгирии мууосибй тауциц мешаванд.

Калидвожщо: цауонишавии ицтисодй, методологияи бауисобгирии мууосибй, уисоботи молиявй, тавозуни мууосибй, ташкилотуои байналмилалии мууосибони касбй, принсипуои бауисобгирии мууосибй, унсуруои методи бауисобгирии мууосибй.

Барои ицтибос: Каримов Б.Х.. Равишуои методологии бунёдшавии низомуои миллии бауисобгирии мууосибй /Б.Х.. Каримов // Паёми молия ва ицтисод. - 2024. - № 2 (41) - С. 15-21

МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ПОДХОДЫ К СОЗДАНИЮ НАЦИОНАЛЬНЫХ СИСТЕМ

БУХГАЛТЕРСКОГО УЧЕТА

Каримов Баходур Хасанович

Аннотация. В последние годы в Республике Таджикистан увеличилось количество предприятий, вступающих в международную экономическую систему. Для привлечения иностранного капитала такие предприятия хотят выйти на глобальные рынки капитала и продавать свою продукцию на региональных и мировых рынках. При этом для них одним из основных способов достижения этих целей является подготовка финансовой отчетности на основе положений международных стандартов и соблюдения других нормативных актов, регулирующих процессы ведения бухгалтерского учета и подготовки финансовой отчетности. Постепенное приближение национальных правил бухгалтерского учета к гармонизированной международной модели должно обеспечить рост инвестиций в мировом масштабе и способствовать общему развитию мировой экономики. В данной статье рассматриваются вопросы разработки и использования методических подходов к организации и ведению бухгалтерского учета в национальных систем бухгалтерского учета.

Ключевые слова: экономическая глобализация, методология бухгалтерского учета, финансовая отчетность, бухгалтерский баланс, международные организации профессиональных бухгалтеров, принципы бухгалтерского учета, элементы метода бухгалтерского учета.

METHODOLOGICAL APPROACHES TO CREATING NATIONAL ACCOUNTING SYSTEMS

Karimov Bahodur Hasanovich

Annotation. In recent years, the number of enterprises entering the international economic system has increased in the Republic of Tajikistan. In order to attract foreign capital, such enterprises want to enter global capital markets and sell their products in regional and world markets. At the same time, one of the main ways for them to achieve these goals is the preparation of financial statements based on the provisions of international standards and compliance with other regulations governing the processes of accounting and preparation of financial statements. The gradual approximation of national accounting rules to the harmonized international model should ensure the growth of investment on a global scale and contribute to the overall development of the