CC BY
152
УДК: 336.7
КОГНИТИВНОЕ МОДЕЛИРОВАНИЕ РАЗВИТИЯ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ В УСЛОВИЯХ ГЛОБАЛИЗАЦИИ*
А. Н. ОМЕЛЬЧЕНКО, кандидат экономических наук, менеджер по связям с клиентами банка «Креди Агриколь Корпоративный и Инвестиционный Банк» Е-mail: [email protected]
О. Е. ХРУСТАЛЁВ, кандидат экономических наук, научный сотрудник Центрального экономико-математического института РАН E-mail: [email protected]
В статье сформулированы основные понятия, характеризующие когнитивный подход к стратегическому управлению развитием банковской системы, произведен отбор наиболее значимых факторов, влияющих на эффективное функционирование банков, исследовано влияние факторов в цепочках причинно-следственных связей и проведен сценарный анализ развития банковской системы.
Ключевые слова: концептуальная модель, банковская система, глобализация, иностранные банки, институциональная структура, кредитно-инвести-ционный потенциал, мировая финансовая система, банковские риски, устойчивость банковской системы, макроэкономическая эффективность.
Введение
Банковские системы (БС) являются одной из важнейших составных частей мирового хозяйства. Находясь в центре экономической жизни, обслуживая интересы производителей, банки опосредуют связи между промышленностью и торговлей, сельским хозяйством и населением. Банки - это атрибут
* Статья подготовлена при финансовой поддержке РФФИ (проект № 10-06-00133-а).
не отдельно взятого экономического региона или какой-либо одной страны, сфера их деятельности не имеет ни географических, ни национальных границ, это планетарное явление, обладающее колоссальной финансовой мощью, значительным денежным капиталом [3-5, 7].
Проблема анализа и оценки факторов, оказывающих влияние на состояние банковской системы в той или иной стране, имеет несколько аспектов. Она может рассматриваться как аналитический инструмент, например для прогнозирования того, какие параметры развития посреднического сектора можно ожидать в стране в зависимости от ее характеристик. Другой возможный подход предполагает не описательный, а нормативный взгляд на проблему. В этом случае задача состоит в выделении тех факторов, которые поддаются воздействию с помощью мер экономической политики и, таким образом, могут быть использованы для ускорения финансового развития.
Основы когнитивного моделирования
Предпосылкой для развития когнитивного подхода послужили неприменимость точных моделей
для анализа и моделирования проблемных ситуаций, возникающих в процессе развития социальных систем, а также необходимость учета большого числа факторов, многие из которых оказались трудно формализуемыми [1, 2, 8, 12].
Эмпирические исследования позволили показать, что применение когнитивного подхода позволяет повысить эффективность принятия решений в слабоструктурированных проблемах: уточнить представление субъекта о проблеме, найти противоречия, понять других субъектов и др.
Когнитивные карты (модели) могут быть полезным инструментом для формирования и уточнения гипотезы о функционировании исследуемого объекта [9]. Для того чтобы понять и проанализировать поведение сложной системы, необходимо построить модель последней. В идеальном варианте эта модель представляется в форме «математических функций», но в случае невозможности построения последних применимы и схемы причинно-следственных отношений, позволяющие реконструировать различного рода предположения (гипотезы) о механизме функционирования системы в виде «каузальных сетей». Когнитивная карта особенно полезна для анализа действия трудно формализуемых факторов, измерение которых часто является очень сложной проблемой. Анализируя свои и чужие когнитивные карты, можно быстро углубить понимание проблемы, улучшить качество и обоснованность принимаемых решений. Кроме того, когнитивная карта является удобным средством для изменения устоявшихся стереотипов, способствует генерации новых точек зрения.
В экономических исследованиях по сути схожим с когнитивным подходом к построению моделей является пришедший из радиотехники метод «плюс-минус факторов», представляющий собой способ составления схем, описывающих причинно-следственные связи различных факторов. Когнитивные модели можно встретить в операционных исследованиях в виде концептуальных моделей, построение которых является предварительным этапом форму-
лировки математической модели, который служит для оценки исходной информации, необходимой для проведения дальнейшего исследования,
проверки (не упущены ли какие-либо существенные факторы и связи и т. п.).
Фундаментом для развития когнитивного подхода к поддержке принятия решений послужили элементы психологики, теории причинного следствия, теории графов и теории принятия решений. Система понятий, характеризующих когнитивный подход в управлении, представлена на рис. 1.
Описание процедуры когнитивного моделирования базируется на стратегическом управлении развитием произвольной экономической системы или ее компоненты. Моделирование представляет собой циклический процесс и содержит 5 основных взаимосвязанных этапов: когнитивная структуризация; структурный анализ когнитивной модели; сценарное моделирование развития ситуации; оценка и интерпретация результатов моделирования; когнитивный мониторинг ситуации.
Предлагаемый подход ориентирован на качественный анализ сложных ситуаций, интерпретируемых как слабоструктурированные системы, которые характеризуются недостаточностью точной количественной информации о происходящих в них процессах, а также включают различные «качественные» переменные. Число переменных в таких ситуациях может измеряться десятками, и все они вплетены в паутину причин и следствий. Увидеть и осознать логику развития событий на таком многофакторном поле крайне трудно, и в то же время
Когнитивное моделирование-
метод исследования ситуаций,
основанный на анализе и динамическом моделировании их когнитивных карт
I
Когнитивная карта (когнитивная модель)
структура (сеть) причинно-следственных связей между элементами исследуемой системы и окружающей ее среды, отображающая представление индивида или группы индивидов об устройстве и функционировании данной системы
I
^-элементы когнитивной карты
Причинно-следственные отношения-
понятия, характеризующие по мнению Л ^ .
' ' ' ' , , это отношения между базисными факторами,
индивида или группы индивидов исследуемую
Базисные факторы-
систему и окружающую ее среду
которые изображаются в виде стрелок, соединяющих базисные факторы
Рис. 1. Система понятий, характеризующих когнитивный подход в управлении
непрерывно приходится принимать решения о выборе тех или иных мер, способствующих развитию ситуации в нужном направлении.
Главным достоинством предлагаемого аппарата когнитивных карт является возможность систематического качественного (в смысле неколичественного) учета отдаленных последствий принимаемых решений и выявления побочных эффектов, которые могут помешать реализации, казалось бы, очевидных решений и которые трудно оценить интуитивно при большом числе факторов и многообразии многочисленных путей взаимодействия между ними.
Еще одним преимуществом предлагаемого подхода является возможность поиска решения в условиях резко изменяющейся внешней среды, в условиях недостаточности информации о факторах модели и степени их взаимовлияния. Таким образом, в случае моделирования развития отдельного банка в условиях внешних угроз или всей банковской системы в условиях глобализации используемый подход позволяет включить в модель факторы, не поддающиеся количественному исчислению, предоставляет возможность поиска решения в условиях резких скачков экзогенных факторов (в условиях кризиса), в условиях недостаточности официальных данных.
1-й этап. Когнитивная структуризация. На данном этапе проводится когнитивная структуризация информации о функционировании БС и тенденциях развития процессов (социально-экономических, внешне- и внутриполитических и пр.), оказывающих влияние на БС. Этап когнитивной структуризации включает в себя сбор, анализ и синтез (структуризацию) информации и построение когнитивной карты, описывающей механизм и условия функционирования БС.
Структуризация информации. Структуризация информации проводится в целях формирования множества базисных факторов Х= {хр х2,..., хи} и определения причинно-следственных отношений между ними.
Для каждого фактора определяется его тенденция: темп роста показателя, характеризующего объект, явление или процесс, который ассоциирован с данным фактором. Для причинно-следственных отношений определяются характер (положительный или отрицательный) и сила связи между базисными факторами. Значения соответствующих переменных задаются в лингвистической шкале, каждому из них ставится соответствующее число в интервале от минус до плюс единицы (табл. 1).
Таблица 1
Значения лингвистических переменных
Лингвистические значения переменной «тенденция» Лингвистические значения переменной, характеризующей связи между базисными факторами Численные значения переменных
Очень слабо растет (падает) Очень слабо усиливает (ослабляет) 0,1; 0,2 (-0,1; - 0,2)
Слабо растет (падает) Слабо усиливает (ослабляет) 0,3; 0,4 (-0,3; - 0,4)
Умеренно растет (падает) Умеренно усиливает (ослабляет) 0,5; 0,6 (-0,5; - 0,6)
Сильно растет (падает) Сильно усиливает (ослабляет) 0,7; 0,8 (-0,7; - 0,8)
Очень сильно растет (падает) Очень сильно усиливает (ослабляет) 0,9; 1 (-0,9; - 1)
Множество базисных факторов, причинно-следственные отношения между ними и параметры факторов и отношений определяются по результатам анализа текстов, содержащихся в информационно-аналитической базе, и анкетирования или интервьюирования экспертов и лиц, принимающих решения.
Построение когнитивной карты ситуации. Когнитивная карта формально представляет собой взвешенный ориентированный граф G= (X, А), в котором Х - множество вершин, взаимно однозначно соответствующее множеству базисных факторов, А - множество дуг, отражающих непосредственные влияния факторов друг на друга.
Каждая дуга, связывающая фактор х . с фактором х, имеет вес а отражающий характер и силу влияния фактора х . на фактор х,. Если а, положительная величина, то при изменении значения х. значение х, изменяется в том же направлении, если а, отрицательная величина, то при изменении значения х . значение х, изменяется в противоположном направлении. Модуль величины а, характеризует силу влияния фактора х на фактор х,.
С графом G ассоциируется матрица смежности А^ Элемент а, матрицы А стоящий на пересечении 1 -ой строки и ,-го столбца, характеризует влияние фактора х. на фактор х (рис. 2).
На этом же этапе из множества базисных факторов ситуации задаются подмножества целевых и управляющих факторов, а также вектор начальных тенденций базисных факторов.
В качестве управляющих факторов выбираются факторы, относящиеся к объекту управления или к внешней среде, на которые субъект управления
имеет возможность воздействовать. В качестве целевых факторов выбираются факторы в наибольшей степени характеризующие состояние объекта управления и его цели.
2-й этап. Структурный анализ когнитивной карты. Для более эффективного управления ситуацией необходимо понимание ее структурных свойств, т. е. особенностей причинно-следственных отношений между базисными факторами. Структурный анализ когнитивной карты, направленный на исследование таких свойств, состоит: в оценке целей управления на непротиворечивость; в оценке управлений на согласованность с целями; в оценке эффективности интегрального воздействия управляющих факторов на целевые.
Суть задания непротиворечивого вектора целей состоит в том, чтобы желательное изменение одних целевых факторов не приводило к нежелательным изменениям других целевых факторов.
Управление ситуацией заключается в таком изменении управляющих факторов, чтобы это приводило к желательным изменениям целевых факторов, т. е. к их изменениям в направлении оценки динамики. В связи с этим необходимо исследовать управляющие факторы на согласованность с целями и на эффективность их воздействия на целевые факторы.
Согласованность управляющих факторов с вектором целей заключается в том, что никакое изменение управляющих факторов не вызовет изменения ни одной из целей в нежелательном направлении.
Эффективность управляющего фактора определяется силой и характером влияния данного фактора на целевые факторы.
3-й этап. Сценарное моделирование развития ситуации. Моделирование может проводиться в режимах саморазвития и управляемого развития. Значение тенденции фактора в каждый момент времени определяется как сумма значения тенденции фактора в предыдущий момент времени и всех влияний, пришедших от соседних факторов. При определении результирующего значения тенденции фактора
учитываются как собственно тенденции влияющих факторов, так и сила их влияния.
Саморазвитие предполагает сохранение существующих тенденций факторов и, по сути, представляет собой экстраполяцию текущего положения с учетом взаимных влияний базисных факторов.
Управляемое развитие ситуации предполагает целенаправленное воздействие на один или несколько факторов, т. е. в качестве управления выступает изменение текущей тенденции фактора на новое (см. табл. 1), передаваемое на другие факторы по цепочке влияний.
4-й этап. Оценка и интерпретация результатов моделирования. Для оценки эффективности управленческих решений разработана система показателей, характеризующих:
- степень достижения цели (коэффициент це-ледостижения);
- степень благоприятности ситуации для лица, принимающего решение (коэффициент благоприятности ситуации);
- объем и ценность ресурсов, необходимых для реализации управленческого решения (ресурсоем-кость управленческого решения);
- коэффициент эффективности управленческого решения, характеризующий отношение степени достижения целей к объему и ценности ресурсов, необходимых для реализации соответствующего управленческого решения.
5-й этап. Когнитивный мониторинг ситуации. На заключительном этапе в случае изменения текущей ситуации производится корректировка когнитивной карты, и повторяются процессы структурно-целевого анализа и моделирования развития ситуации.
Рис. 2. Формальное представление когнитивной модели: а - фрагмент графа G= (X, А); б - матрица смежности А графа G= (X, А)
Когнитивная модель развития банковского сектора РФ
В рамках предложенной модели произведен отбор наиболее значимых факторов, проанализировано влияние факторов в цепочках причинно-следственных связей, выявлены факторы, поддающиеся контролю и управлению за счет предложенных мер экономической политики и проведен сценарный анализ развития банковской системы. Ключевой идеей модели является оценка степени и характера влияния дочерних структур иностранных банков на банковский сектор РФ. Оценивается положительный и отрицательный эффект их деятельности в длительной перспективе. Рассматриваются сценарии развития банковской системы РФ в зависимости от динамики внешних факторов, определяемых состоянием мировой финансовой системы, в зависимости от внутренней специфики функционирования российской БС, от институциональной составляющей.
Комплекс когнитивных моделей банковской системы РФ состоит из следующих подмоделей [6, 10]:
- модель кредитно-инвестиционного потенциала банковской системы РФ;
- модель институционального развития БС;
- модель устойчивости БС;
- модель макроэкономической эффективности. Далее рассмотрим две подмодели банковской
системы.
Модель институционального развития.
Наиболее универсальную категорию, играющую решающую роль в формировании финансовой системы, составляют институциональные условия. Роль этих условий велика для всех категорий стран, независимо от конкретной архитектуры финансовой системы. Разработанная когнитивная модель институционального развития БС РФ приведена на рис. 3.
Главный, наиболее фундаментальный институциональный фактор, определяющий условия для развития финансового сектора - это степень защищенности прав инвестора или степень защищенности прав собственности.
Данный общий фактор имеет много аспектов. Эмпирические исследования показывают, что
в значительной мере эффективность выполнения посреднической функции банковской системой предопределена уже исторически сложившимся типом судебно-правовой системы (наилучшие условия создают системы, основанные на принципах англосаксонского права). Важная составляющая институциональных условий - это качество корпоративного управления в стране: степень контроля владельцев за действиями менеджмента; степень учета интересов миноритарных
акционеров при принятии решений, затрагивающих их интересы.
Одной из важнейших характеристик институциональной среды служит степень мягкости «бюджетных ограничений». Под этим понимается практика применения процедур банкротства и других предусмотренных законодательством мер по отношению к не исполняющим свои обязательства должникам. Проведение в России «мягкой» политики в период до 1998 г. привело к тому, что неплатежи приобрели всеобщий характер. Это ставило под вопрос возможность добиться исполнения обязательств конкретным предприятием и создавало крайне неблагоприятный фон для деятельности финансовых посредников.
Еще один фактор институциональной среды -развитость рынка корпоративных облигаций -имеет существенную важность в условиях недоступности заимствований на еврорынках для компаний и банков «второго» и «третьего» эшелона. Дезорганизация данного рынка блокирует альтернативный зарубежным заимствованиям канал привлечения среднесрочных ресурсов и повышает риск разрастания волны корпоративных дефолтов среди жизнеспособных нефинансовых компаний и банков «второго - третьего» эшелона.
В рамках предлагаемой модели анализируется предположение о существенном позитивном влиянии на институциональный фактор со стороны банков с иностранным участием. Вопрос о положительной «наследственности» дочерних банковских структур в области корпоративного управления,
рис. 4. Когнитивная модель макроэкономической эффективности БС
эффективности оценки риска, корпоративной этики и сотрудничества внутри банковского сообщества ранее уже подробно рассматривался [11]. Таким образом, в модель введены соответствующие влияния на факторы институционального развития.
Модель макроэкономической эффективности. Наиболее простая из подмоделей описывает макроэкономическую эффективность банковской системы (рис. 4). Цель данной подмодели - выделить (среди прочих целевых факторов) фактор стратегического значения (эффективное развитие БС в долгосрочной перспективе). Многие факторы, входящие в перечисленные ранее когнитивные модели имеют в краткосрочной перспективе и/или в условиях финансового кризиса положительный эффект на развитие БС, одновременно являясь негативной тенденцией в долгосрочном периоде1.
Данная подмодель учитывает указанное противоречие и позволяет произвести более адекватный анализ различных векторов управления.
структурный анализ результатов моделирования
Для проведения структурного анализа и динамического моделирования развития ситуации в рамках когнитивной модели определены векторы начальных тенденций, векторы целей и управлений (табл. 2).
1 Например, высокая доля банков с иностранным участием, концентрация БС, существенный рост частного кредита частному сектору и др.
Таблица 2
Базисные факторы комплекса когнитивных моделей и векторы управлений
№ Факторы модели (целевые, управляющие и посредники) начальная тенденция* Целевое значение** Вектор управления***
№ 1 № 2 № 3 № 4 № 5 № 6 № 7 № 8 № 9
1 ВВП на душу населения -0,1 0,2
2 Доля банков с иностранным участием (в активах БС) 0,4 - 0,2 0,2 0,4 0,4 -0,8
3 Доля внутренних долгосрочных кредитов нефинансовому сектору 0,4 0,8
4 Доля проблемных и безнадежных ссуд 0,4
5 Доступность еврорынков -0,6
6 Инвестиционная привлекательность БС 0,4 - 0,2 0,2 0,4 0,4 0,2
7 Качество корпоративного управления БС 0,1 - 0,4 0,4 0,4 0,4
8 Качество управления рисками (риск-менеджмент) 0,1 - 0,4 0,4 0,4 0,4 0,4 0,4 0,4
9 Концентрация БС 0,2 - 0,6 0,6 0,6 0,6 0,6 0,6
10 Кредитно-инвестиционный потенциал БС -0,2 1
11 Курс рубля 0,1 - -0,1 -0,1 -0,1 -0,1 -0,1 -0,1
12 Макроэкономическая эффективность БС 0 0,5
13 Объем внешнего долга БС 0,4
14 Объем внешнего долга нефинансового сектора 0,6
15 Объем внутреннего долга БС -0,4
16 Объем внутреннего долга нефинансового сектора 0,6
17 Объем инвестиций в основной капитал 0,2 1
18 Объем прибыли кредитных организаций -0,6 0,4
19 Объем рефинансирования Банком России 0,7
20 Несоответствие динамики денежной базы и денежной массы 0,8 - -0,6 -0,6 -0,6 -0,6
21 Отставание уровня доходов от задолженности 0,2
22 ПИИ в банковский сектор РФ 0,5
23 Политический (информационный) фактор (шок) 0,5 - -0,4 -0,4 -0,4 -0,4 -0,4 -0,4 -0,4 -0,4 -0,4
24 Полярность БС (cherry-picking) -0,1 - -0,4 - - - - - - - -
25 Объем привлеченных средств клиентов -0,4 0,8
26 Развитие системы обеспечения исполнения контрактов (enforcement) 0 - - 0,4 0,4 - - 0,4 0,4 0,4
27 Уровень развития технологии и индустрии оценки риска и принятия инвестиционных решений 0,2 - - 0,2 - - 0,2 0,2 0,2 0,2 0,2
28 Развитость инструментов рефинансирования Банка России 0,4 - - 0,4 - - - 0,4 - -
29 Развитость инструментов страхования 0 - - - - - - 0,4 - - -
30 Развитость российского фондового рынка 0,2 - - 0,4 - 0,4 - - 0,4 0,4 0,4
31 Размер собственного капитала (капитализация БС) 0,2 1
32 Системный валютный риск БС 0,2 0
33 Системный кредитный риск 0,5 0,2
34 Системный риск ликвидности 0,8 -0,4 - - - - - - - - -
35 Степень антикризисного взаимодействия внутри банковского сообщества с монетарными властями 0,2 - - - 0,4 - - - - - -
36 Степень доверия к БС -0,4 0,8
37 Степень защищенности прав инвестора 0 - 0,6 0,6 0,6 0,6 0,6 0,6
38 Уровень институционального развития БС 0 0,6
39 Устойчивость БС 0 0,6
40 Уровень инфляции 0,4 - -0,2 - - -0,2 -0,2 - -
Окончание табл. 2
№ Факторы модели (целевые, управляющие и посредники) начальная тенденция* Целевое значение** Вектор управления***
№ 1 № 2 № 3 № 4 № 5 № 6 № 7 № 8 № 9
41 Частный кредит частному сектору -0,4 - - - - - - - - - -
42 Чистый отток капиталов 0,6
43 Эффект «заражения» (contagion) 0,1
* Значение начальной тенденции определяет направление и скорость изменения значения каждого фактора. Значения присваиваются в соответствии с лингвистической шкалой переменных (см. табл. 1) и являются отправной точкой моделирования, т. е. входными данными для модели.
** Целевое значение определяется только для факторов-целей. Это то значение, которое хотелось бы видеть в эффективной и полноценно развивающейся банковской системе.
*** Векторы целей (№ 1-9) являются комбинациями мер (или «управляющих факторов» с точки зрения моделирования), для каждой из которых необходимо проверить эффективность, т. е. насколько каждая из комбинаций приблизит исследователя к желаемому результату (или «целевым значениям» на языке модели).
Рассмотрим более детально вектор целей (табл. 3). Он характеризует наиболее желательную динамику и направление развития банковского сектора РФ. Каждому фактору авторы присвоили оценку динамики фактора (ОДФ), т. е. желаемое направление движения фактора. Далее определили наиболее важные цели, присвоив каждой свой ранг; оценили начальные, т. е. действующие на данный момент тенденции и желаемые целевые значения.
Вектор управлений (табл. 4) включает в себя три основные группы факторов, в той или иной степени находящиеся под возможным контролем регулятора: внутренние макроэкономические факторы; институциональная среда и факторы, связанные с проблемами глобализации (перенос внешних рисков в национальную экономику).
Каждому базисному фактору комплекса когнитивных моделей присваивается значение, отражающее темп роста показателя, характеризующего объект, явление или процесс, ассоциированный с данным базисным фактором. Как отмечалось ранее, темп роста или начальная тенденция имеет значение, заданное соответствующей лингвистической переменной.
Для эффективного управления ситуацией необходимо провести анализ структуры модели, иными словами, анализ причинно-следственных отношений базисных факторов модели. Комплексный анализ состоит: из анализа целей на непротиворечивость, из анализа управлений на согласованность, из анализа интегрального воздействия управляющих факторов на целевые.
Таблица 3
Вектор целей
№ наименование целевого фактора одф Важность начальная тенденция Целевое значение
1 ВВП на душу населения 1 2 -0,1 0,2
3 Доля внутренних долгосрочных кредитов нефинансовому сектору 1 5 0,4 0,8
10 Кредитно-инвестиционный потенциал БС 1 5 -0,2 1
12 Макроэкономическая эффективность БС 1 3 0 0,5
17 Объем инвестиций в основной капитал 1 5 0,2 1
18 Объем прибыли кредитных организаций 1 2 -0,6 0,4
25 Привлеченные средства клиентов 1 4 -0,4 0,8
31 Капитализация БС 1 5 0,2 1
32 Системный валютный риск БС 4 0,2 0
33 Системный кредитный риск 4 0,5 0,2
34 Системный риск ликвидности 4 0,8 -0,4
36 Степень доверия к БС 1 3 -0,4 0,8
38 Уровень институционального развития БС 1 5 0 0,6
39 Устойчивость БС 1 5 0 0,6
Примечание: ОДФ - оценка динамики фактора; +1 - желательно положительное изменение значения фактора; - 1 - желательно отрицательное изменение значения фактора.
Таблица 4
Вектор управлений
№ наименование управляющего фактора Ценность ресурса*
2 Доля банков с иностранным участием (в активах БС) 0
6 Инвестиционная привлекательность БС РФ для иностранных инвесторов 0
7 Качество корпоративного управления БС 2
8 Качество оценки и контроля за рисками и качество принятия инвестиционных решений (риск-менеджмент) 3
9 Концентрация БС 1
11 Курс рубля 5
19 Объем рефинансирования Банком России 5
20 Отставание динамики денежного предложения (денежная база) от расширения спроса на деньги со стороны экономики (денежная масса) 0
23 Политический (информационный) фактор (шок) 0
24 Полярность БС (cherry-picking) 4
26 Развитие системы обеспечения исполнения контрактов (enforcement) 0
27 Развитие технологии и индустрии оценки риска и принятия инвестиционных решений 4
28 Развитость инструментов рефинансирования Банка России 0
29 Развитость инструментов страхования и перераспределения рисков 3
30 Развитость российского фондового рынка 0
35 Степень антикризисного взаимодействия внутри банковского сообщества с монетарными властями 3
37 Степень защищенности прав инвестора 0
40 Уровень инфляции 0
* Показатель ценности ресурса определяет, насколько «дорого» обойдется государству использование каждого из рычагов регулирования (см. табл. 4). Очевидно, что валютные интервенции (фактор № 11) и программы рефинансирования Банка России (фактор № 19) являются наиболее затратными, так как используют средства золотовалютных резервов.
Результаты анализа целей на непротиворечивость представлены на рис. 5. Результаты данного структурного анализа представлены в виде модифицированной матрицы транзитивного замыкания. Пустые ячейки матрицы свидетельствуют об отсутствии связи (как прямой, так и опосредованной) между факторами, заполненные - о наличии связи. Крест в ячейке сигнализирует о том, что целевой фактор, указанный в строке, противоречит целевому фактору,
чей номер указан в столбце (т. е. желательная динамика первого приводит к нежелательным последствиям в отношении второго). Кружок в ячейке говорит о согласованности факторов (к примеру, при росте инвестиций в основной капитал (фактор № 17) ВВП на душу населения будет расти (фактор № 1).
Аналогичный анализ (рис. 6), но в отношении согласованности вектора управлений с вектором целей (т. е. изменение управляющего фактора в желаемом направлении (в направлении ОДФ) приведет к желаемому изменению целевых факторов.
Обратим внимание, что управляющий фактор «концентрация БС» (фактор № 9) имеет явное противоречие практически со всеми целевыми факторами (см. рис. 6). Это объясняется тем, что, исходя из долгосрочной эффективности функционирования БС, данный фактор имеет негативное влияние и ему присвоен ОДФ (-1). Тем не менее в краткосрочной перспективе концентрация БС ведет целевые факторы в нужном направлении. Данное противоречие четко подтверждается моделью.
Результат анализа эффективности интегрального воздействия управляющих факторов на целевые представлен на рис. 7. По оси X (категорий) обозначен номер соответствующего управляющего фактора (см. табл. 4). Ось Y (значений) отражает силу интегрального (т. е. прямого и опосредованного через цепочку факторов) влияния каждого отдельного фактора управления на весь комплекс целевых факторов. При этом управления имеют либо положительное (т. е. ведущее к достижению целей), либо отрицательное влияние (ухудшают динамику целевых факторов).
Анализ эффективности интегрального воздействия показал, что наиболее сильным (положительным или отрицательным) воздействием обладают следующие группы факторов:
1) «внешние» макроэкономические факторы:
- курс RUB/USD (№ 11);
- уровень инфляции (№ 40);
- политический (информационный) фактор (шок) (№ 23);
2) набор институциональных факторов:
- концентрация БС (государственные и коммерческие банки) (№ 9);
- развитие системы обеспечения исполнения контрактов (enforcement) (№ 26);
- степень защищенности прав инвестора (№ 37);
3) факторы, связанные с деятельностью банков с иностранным участием:
№ Наименование целевого фактора № целевого фактора
18 25 31 32 33 34 36 38 39
1 ВВП на душу населения 99999 9 www 9
3 Доля внутренних долгосрочных кредитов •
10 Кредитно-инвестиционный потенциал БС 99П99
12 Макроэкономическая эффективность БС
17 Объем инвестиций в основной капитал 9 99 9 • 9 9
18 Объем прибыли кредитных организаций 9999 99 9 9 9 9
25 Привлеченные средства клиентов 9999 9 9 9 9
31 Капитализация БС 99999 9 9 9 9 9
32 Системный валютный риск БС 9999 9 п 9 9 9
33 Системный кредитный риск 9999 9 9 9 9 9
34 Системный риск ликвидности 9999 9 9 9 9
36 Степень доверия к БС • WWW W 9 9 9
38 Уровень институционального развития БС
39 Устойчивость Б С 9999 9 9 9 9
Рис. 5. Результаты анализа целей на непротиворечивость
№ Наименование управляющего фактора № целевого фактора
1 3 10 12 17 18 25 31 32 33 34 36 38 39
2 Доля банков с иностранным участием (в активах БС) 9 9 9 999
6 Инвестиционная привлекательность БС РФ 9 9 99 999 9
7 Качество корпоративного управления БС • •L 99 99
8 Качество оценки и контроля за рисками (риск-менеджмент) 000 9 9 999 9
9 Концентрация БС ППЖШ * КХ
И Курс рубля
19 Объем рефинансирования Банком России • •• 9 9
20 Несоответствие динамики денежной базы и денежной массы 000 •г 99 9
23 Политический (информационный) фактор (шок) 999 9 •I \9 9 9
24 Полярность БС (cherry-picking) 9
26 Развитие системы обеспечения исполнения контрактов (enforcement) 999 9 9 9 999 99
27 Развитие технологии и индустрии оценки риска 999 9 9 9\9 9 999 99
28 Развитость инструментов рефинансирования Банка России •WW
29 Развитость инструментов страхования и перераспределения рисков • 999 •Щ
30 Развитость российского фондового рынка 999 9 •Г 9 999 99
35 Степень антикризисного взаимодействия внутри Б С 99 * 9 999 99
37 Степень защищенности прав инвестора •И» 9 •г 9 999 99
40 Уровень инфляции 000 9 9 99 999 9
Рис. 6. Результаты анализа целей на непротиворечивость в отношении согласованности вектора управлений с вектором целей
7 6 5 4 3 2 1 0 -1 -2 -3 -4 -5 -6 -7
Рис. 7. Результат анализа эффективности интегрального воздействия управляющих факторов на целевые факторы
О
О
о
о
о
о
о
о
о о
I I I I I I I I I ^ I I I I I I I I
2 6 7 8 9 11 19 20 23 24 26 27 28 29 30 35 37 40
О
о
- доля банков с иностранным участием (в активах БС) (№ 2);
- инвестиционная привлекательность БС РФ для иностранных инвесторов (№ 6).
Заключение
Для решения проблем исследования современных банковских систем предложен и использован подход когнитивного моделирования, ориентированный на качественный анализ сложных ситуаций, которые характеризуются недостаточностью точной количественной информации о происходящих в них процессах, а также включают «качественные» переменные. Используемый подход к оценке развития БС в условиях глобализации позволяет произвести качественно-количественный учет отдаленных последствий принимаемых решений, дает возможность поиска решения в условиях резко изменя-ющейся внешней среды, а также при недостаточности информации о факторах модели и степени их взаимного влияния.
Приведенный когнитивный анализ наглядно подтверждает существенную зависимость финансового сектора от внешних факторов, в частности курса рубля (который в свою очередь определяется стоимостью нефти). Сырьевая ориентированность российского экспорта вводит дополнительные риски практически во все отрасли национальной экономики, в том числе и банковскую.
Одновременно можно сделать предположение о существенном позитивном эффекте присутствия банков с иностранным участием на российском рынке. Однако требуется существенная оговорка: проведенный анализ интегрального влияния деятельности банков с иностранным участием в условиях существенной волатильности базовых макроэкономических показателей (иными словами, в условиях нарастающих кризисных явлений) свидетельствует о том, что полученный результат может считаться справедливым лишь для краткосрочного сценария развития.
Интересен тот факт, что основной инструмент монетарных властей в поддержании ликвидности (объем рефинансирования Банка России) имеет крайне низкий эффект. Это связано с тем, что объем рефинансирования не в состоянии компенсировать негативный эффект от множества внешних причин сужения ликвидности.
Список литературы
1. Максимов В. И. Структурно-целевой анализ развития социально-экономических ситуаций // Проблемы управления. 2005. № 3.
2. Макаренко Д. И., Хрусталёв Е. Ю. Когнитивные технологии в теории и практике управления // Проблемы теории и практики управления. 2007. № 4.
3. Омельченко А. Н., Хрусталёв Е. Ю. Тенденции развития банковского дела в условиях экономической глобализации // Финансы и кредит. 2009. № 11.
4. Омельченко А. Н., Хрусталёв Е. Ю. Присутствие иностранных банков на российском рынке: проблемы и пути решения // Банковское дело. 2007. № 2.
5. Омельченко А. Н., Хрусталёв О. Е. Методы повышения кредитно-инвестиционного потенциала банковской системы России // Финансы и кредит. 2010. № 17.
6. Омельченко А.Н., Хрусталёв Е. Ю. Концептуальная модель кредитно-инвестиционного потенциала банковской системы России // Деньги и кредит. 2011. № 4.
7. Обзор банковского сектора Российской Федерации. Аналитические показатели / Банк России. 2010. № 87 (январь).
8. Рудакова О. С. Методология реинжиниринга бизнес-процессов промышленных организаций. М.: ВЗФЭИ. 2010.
9. Хрусталёв О. Е. Принципы построения и анализа когнитивной карты ситуации // Обозрение прикладной и промышленной математики. Т. 17. Вып. 1. 2010.
10. Хрусталёв Е. Ю. Когнитивная модель развития банковской системы РФ // Экономика и мате-магические методы. Т. 47. № 2. 2011.
11. Хрусталёв О. Е. Семантическое моделирование процессов развития и устойчивости российской банковской системы. Модели и методы инновационной экономики: сборник научных трудов. Вып. 2. М.: МАОН. 2010.
12. Axelrod R.(1976): The Analysis of Cognitive Maps // Structure of Decision: The Cognitive Maps of Political Elites / Ed. by R. Axelrod. - Princeton: Princeton University Press.
onews
10 ноября 2011 г. в гостинице Radisson SAS Slavyanskaya (г. Москва) CNews при поддержке Министерства связи и массовых коммуникаций РФ проводит
третий ежегодный форум
«CNews Forum 2011: Информационные технологии завтра»
Информационная поддержка - Издательский дом «ФИНАНСЫ и КРЕДИТ» Основные вопросы форума:
- тенденции развития ИКТ-отрасли в России и мире;
- векторы дальнейшего развития информатизации бизнеса и органов государственной власти в России;
- тренды, которые будут определять эволюцию корпоративных ИТ-систем в ближайшие годы.
Отраслевые секции: госсектор, банки, информационная безопасность, розница, облачные технологии.
За дополнительной информацией, а также по вопросам участия обращаться по телефонам: +7 (495) 363-11-57, 5078, 5077, 5035 либо e-mail: [email protected]
Айвазов Армен, Серова Елена, Четвернин Алексей www.forum.cnews.ru
