CC BY
21Kursk branch of the financial University, Kursk, Russia
Bessonova Elena Anatolievna, doctor of Economics, Professor
South-West state University, Kursk, Russia
Abstract. This article is devoted to the organization of the internal control system of the enterprise.
Key words: internal control, audit, audit.
К ВОПРОСУ О КОРРЕЛЯЦИОННО-РЕГРЕССИОННОМ АНАЛИЗЕ АКТИВОВ БАНКОВСКОГО СЕКТОРА СТРАНЫ, КРЕДИТАХ ЭКОНОМИКЕ И СЕЛЬСКОМУ ХОЗЯЙСТВУ Ластовец Дмитрий Александрович, Генеральный директор товарищества с ограниченной ответственностью «MODERNS», г. Петропавловск, Казахстан (e-mail: [email protected])
Проведён корреляционно-регрессионный анализ совокупных активов банков второго уровня Республики Казахстан, доказана прямая весьма тесная линейная связь между активами банков, их займами и вкладами (юридических и физических лиц) в них. Показана доля кредитов БВУ РК экономике и сельскому хозяйству в разрезе сроков.
Ключевые слова: корреляция, регрессия, коммерческие банки, активы, займы, вклады, кредиты экономике, кредиты сельскому хозяйству, средневзвешенная процентная ставка.
Обратимся к статистике Национального банка Республики Казахстан за 2007-2016 гг. по банковскому сектору. Сформируем таблицу 1 с исходными данными для анализа, где представлены совокупные по БВУ РК активы, займы, вклады физических и юридических лиц.
Таблица 1 - Исходные данные по БВУ РК с учётом заключительных _оборотов за 2007-2016 гг., млрд. тенге._
Годы Активы Займы Вклады физ. лиц Вклады юр. лиц
2007 г. 11685 8868 1448 4976
2008 г. 11890 9245 1500 5373
2009 г. 11557 9639 1937 5862
2010 г. 12031 9066 2251 4600
2011 г. 12818 10473 2764 5035
2012 г. 13880 11658 3415 5118
2013 г. 15462 13348 3949 5896
2014 г. 18239 14184 4442 6909
2015 г. 23780 15554 6886 8720
2016 г. 25557 15511 7908 9361
Проведём корреляционный анализ в пакете Excel, результатом является корреляционная матрица с коэффициентами (таблица 2).
Таблица 2 - Корреляционная матрица.
Показатели Активы Займы Вклады физ. лиц Вклады юр. лиц
Активы 1
Займы 0,93 1
Вклады физ. лиц 0,99 0,95 1
Вклады юр. лиц 0,97 0,88 0,93 1
Все переменные имеют весьма тесную прямую связь между собой, за исключением пары «займы - вклады юридических лиц), здесь наблюдаем тесную прямую связь.
Таким образом, рост займов, вкладов физических и юридических лиц увеличивает активы банковского сектора страны.
Следовательно, можем использовать исходные данные в линейной регрессионной модели. Однако проведём графическую поверку пары «займы - активы». Она имеет двумерное изображение вида «Юго-Восток» (одно-выпуклая форма данных), следовательно, актуально использовать степенную функцию для построения линии тренда (рисунок 1). То есть нелинейную регрессию.
Активы БВУРК, млрд. тенге = = 49667+ 0,0004* Займы БВУРК Л2 - 7,683 * Займы БВУРК
30000 25000 20000 15000 10000 5000 0
у = 0,0004x2 - 7,683х + 49667 R2= 0,976
0 2000 4000 6000 8000 10000 12000 14000 16000 18000 Активы -Полиномиальная (Активы)
Рисунок 1 - Нелинейная регрессия активов БВУ РК от займов за 2007-2016
гг., млрд. тенге.
Для применения инструмента Регрессия Анализа данных в пакете Excel слева от зависимой переменной Y (Активы) построим столбцы с независимыми переменными X1 (Займы) X2 (Займы 2). Достоверность прогноза 97,6% (R ) - одно и то же значение, что при аппроксимации полиномом
второй степени, что при использовании инструмента Регрессия (регрессионная статистика - таблица 3).
Полученные регрессионные коэффициенты переписываем в виде уравнения:
Активы БВУ РК, млрд. тенге = 49666,717 + 0,0004 * Займы БВУ РК 2-7,683 * Займы БВУ РК.
Оно аналогично уравнению линии тренда, представленной на рисунке 1.
Стандартная ошибка 908,006 млрд. тенге. ^статистика - существенно отличается от нуля, многим больше двух (по модулю также). Р-Значение является двусторонней вероятностью распределения В данной модели мы можем отвергнуть гипотезу об отсутствии связи между активами и займами БВУ РК с 1% уровнем значимости. Активы БВУ РК без займов в среднем должны составлять 49666,717 млрд. тенге, тогда как по данным 2016 года активы БВУ РК составляли 25557 млрд. тенге (или лишь 51,46% от вышеуказанного значения). Последнее определяется ужесточением кредитной политики банков второго уровня в условиях глобальной нестабильности рынков. Большим спросом на тенговые кредиты, чем на валютные за последние годы со стороны реального сектора экономики и розничных клиентов. Влиянием колебаний курса национальной валюты в 20152016 гг. А также качеством кредитных портфелей (о чём красноречиво говорят две сделки М&А с участием системообразующих банков, отзывные лицензионные процедуры в 2-х банках из 33).
«Теперь нашей задачей является более уверенная траектория роста кредитования в целом по экономике, - заявил Глава НБ РК Д. Акишев в Ма-жилисе Парламента 15.02.2017 г. - Восстановление кредитной активности банковского сектора потребует времени. Необходима «перезагрузка» финансового сектора страны. Эти направления определены Главой государства в Послании, и мы уже начали соответствующую работу».
Таблица 3 - Регрессионная статистика по зависимости активов от займов
Множественный Я 98,8%
Я-квадрат 97,6%
Нормированный Я-квадрат 96,9%
Стандартная ошибка, млрд. тенге 908,006
Наблюдения 10
Показатель Коэффициенты Стандартная ошибка 1- статистика Р- Значение
У- пересечение 49666,717 10153,590 4,89 0,0018
Займы -7,683 1,734 -4,43 0,0030
Займы * Займы 0,0004 0,00007 5,48 0,0009
Обратимся к множественной регрессии, описывающей зависимость активов БВУ РК от вкладов юридических и физических лиц в БВУ РК. Регрессионная статистика показывает достоверность прогноза 98,9% (определяется факторами линейной регрессии), остальные 1,1% определяются нелинейными факторами. Запишем уравнение регрессии, округляя до трёх знаков после запятой:
Активы БВУ РК, млрд. тенге = 3176, 649 + 1,524 * Вклады физ. лиц + 1,124 * Вклады юр. лиц.
Активы БВУ РК без вкладов юридических и физических лиц в среднем составляют лишь 3176,649 млрд. тенге (12,43% от уровня активов БВУ РК 2016 года). Так если вклады физических лиц постоянны, а вклады юридических лиц меняются, то активы БВУ РК меняются на 1,124 млрд. тенге при изменении вкладов юридических лиц на 1 млрд. тенге. Аналогично, если вклады юридических лиц постоянны, то активы БВУ РК изменятся на 1,524 млрд. тенге при единичном изменении вкладов физических лиц. Таким образом, вклады физических лиц растут опережающими темпами в данной модели (на 35,59% быстрее), тогда как вклады юридических лиц превышают вклады физических лиц по результатам 2016 года лишь на 18,37%. В данной ситуации улучшение благосостояния физических лиц в средне и краткосрочной перспективе позволит быстрее нарастить активы банковского сектора страны. Что и делается, сегодняшним кабинетом министров страны: активно повышаются пенсии и пособия, заработные платы работника социальной сферы. Кроме того, большие ресурсы выделены на развитие малого и среднего бизнеса в стране.
Таблица 4 - Регрессионная статистика по зависимости активов от вкладов _физ. и юр. лиц_
Множественный Я 99,4%
Я-квадрат 98,9%
Нормированный Я-квадрат 98,6%
Стандартная ошибка 623,649
Наблюдения 10
Показатель Коэффициенты Стандартная ошибка ^статистика Р- Значение
У- пересечение 3176,649 1338,892 2,37 0,0494
Вклады физ. лиц 1,524 0,258 5,92 0,0006
Вклады юр. лиц 1,124 0,349 3,22 0,0146
Стандартная ошибка 623,649 млрд. тенге. истатистика - многим больше двух для независимых переменных. Р-Значение является двусто-
ронней вероятностью распределения Так как мы ожидаем увидеть положительную зависимость активов от каждой из независимых переменных, применим односторонние критерии. Разделим каждое Р-Значение в результатах на два и получим, что одностороннее Р-Значение равно 0,0003 и 0,0073 соответственно (свободный член уравнения, выраженный в таблице как Y-пересечение, не анализируем по данному критерию, так как это не независимая переменная). Таким образом, в данной модели мы можем отвергнуть гипотезу об отсутствии связи между активами БВУ РК и каждой из независимых переменных с 1% уровнем значимости.
Значимость F очень близка к нулю (0,00000015) и является вероятностью получить данные результаты для случайной выборки из совокупности, в которой активы БВУ РК не зависят от независимых переменных (вклады физических и юридических лиц). Полученное значение показывает, что наблюдаемые результаты вряд ли могли быть получены для случайной выборки из такой совокупности, поэтому мы отвергаем гипотезу об отсутствии зависимости и заключаем, что, по крайней мере, существует одна существенная зависимость.
В 2016 году достигнут значительный прогресс в увеличении доли национальной валюты тенге как средства накопления, расчётов и измерителя стоимости активов. По словам Председателя НБ РК Д. Акишева (в Мажи-лисе Парламента 15.02.2017 г.), за 2016 год депозиты в тенге выросли на 3,3 трлн. тенге, в иностранной валюте - снизились на 1,1 трлн. тенге. «Уровень долларизации всех депозитов с максимального уровня в 70% снизился до 55%, а по депозитам физических лиц - с 80% до 62%. Этому способствовали стабилизация на валютном рынке и меры Нацбанка по повышению привлекательности тенговых инструментов».
Таблица 5 - Кредиты БВУ РК экономике и сельскому хозяйству (млрд.
Показатель/ годы Кредиты БВУ РК с/х Кредиты БВУ РК экономике Доля кредитов БВУ РК с/х в кредитах экономике % ставка по кредитам БВУ РК с/х % ставка по кредитам БВУ РК экономике Разница в % ставках
2008 г 321 5931 5,4% 16,0 15,3 0,7
2009 г 198 4090 4,8% 15,6 14,5 1,1
2010 г 290 3794 7,6% 14,7 13,7 1,0
2011 г 448 5778 7,8% 12,8 12,7 0,1
2012 г 452 7249 6,2% 12,0 12,8 -0,8
2013 г 394 8348 4,7% 11,6 12,9 -1,3
2014 г 451 10599 4,3% 10,6 12,1 -1,5
2015 г 178 9351 1,9% 10,7 14,3 -3,6
Обратимся к данным Статистического бюллетеня Национального банка Республики Казахстан за период с 2007 по 2016 гг. по кредитам БВУ экономике в целом и сельскому хозяйству в частности. Выборка показывает, что за 2007 и 2016 гг. данные в разрезе месяцев есть, а по году нет. Эти годы исключим из таблицы, чтобы соблюсти достоверность. Сопроводим информацию средневзвешенной процентной ставкой по данным кредитам (таблица 5), также представим информацию по срокам (таблицы 6 и 7), согласно данным Статистического бюллетеня НБ РК.
Если в 2008 году кредиты БВУ РК экономике составляли 64% займов БВУ РК (см. таблицу 1), то в 2015 году лишь 60%. Доля кредитов сельскому хозяйству в кредитах БВУ РК экономике в 2008 году составляла 5,4%, а в 2015 году лишь 1,9%. Лучшая ситуация с кредитами БВУ РК сельскому хозяйству наблюдалась в 2010-2012 гг. - их доля в кредитах БВУ РК экономике составляла 6,2-7,8%. Максимальная абсолютная величина за весь анализированный период зафиксирована в размере 452 млрд. тенге в 2012 г. Девальвация негативно сказалась на объеме кредитования БВУ РК сельского хозяйства, снизив его долю до 1,9% в кредитах экономике. Учитывая, что мы анализируем показатели индустриально-аграрной страны. Средневзвешенные процентные ставки по кредитам БВУ РК сельскому хозяйству находились в пределах 10,6-16,0% с тенденцией к снижению к концу анализируемого периода. Они стали ниже именно в 2012 г. благодаря реализации государственных программ. Средневзвешенные процентные ставки по кредитам БВУ экономике находились в пределах 12,1-15,3%.
Таблица 6 - Краткосрочные кредиты БВУ РК экономике и сельскому хозяйству (млрд. тенге) и средневзвешенная процентная ставка по ним (%) за
2008-2015 гг.
Показатель/ годы Кредиты БВУ РК с/х Кредиты БВУ РК экономике Доля кредитов БВУ РК с/х в кредитах экономике % ставка по кредитам БВУ РК с/х % ставка по кредитам БВУ РК экономике Разница в % ставках
2008 г 272 3511 7,8% 16 15,1 0,9
2009 г 153 2313 6,6% 16 14,5 1,5
2010 г 242 2409 10,1% 15,1 13,5 1,6
2011 г 332 3419 9,7% 13,2 11,9 1,3
2012 г 320 4332 7,4% 12,2 10,9 1,3
2013 г 279 4913 5,7% 11,7 10,4 1,3
2014 г 250 6016 4,2% 12,9 10,5 2,4
2015 г 70 5756 1,2% 13,1 14,5 -1,4
Из таблицы 6 видно, что краткосрочные кредиты составляли в 2008 г. 59% кредитов БВУ РК экономике, а в 2015 году 62% (см. таблицу 5). Доля
краткосрочных кредитов БВУ РК сельскому хозяйству в кредитах экономике в 2008 г. составляла 7,8%, тогда как в 2015 г. лишь 1,2%. Максимальное абсолютное значение краткосрочных кредитов БВУ РК сельскому хозяйству зафиксировано в размере 332 млрд. тенге в 2011 г. Средневзвешенные ставки по краткосрочным кредитам сельскому хозяйству стали ниже, чем по экономике в целом лишь в 2015 г. Так они находились в диапазоне от 11,7% до 16%, тогда как средневзвешенные процентные ставки по краткосрочным кредитам экономике находились в диапазоне от 10,415,1%.
Таблица 7 - Долгосрочные кредиты БВУ РК экономике и сельскому хозяйству (млрд. тенге) и средневзвешенная процентная ставка по ним (%) за
2008-2015 гг.
Показатель/ годы Кредиты БВУ РК с/х Кредиты БВУ РК экономике Доля кредитов БВУ РК с/х в кредитах экономике % ставка по кредитам БВУ РК с/х % ставка по кредитам БВУ РК экономике Разница в % ставках
2008 г 49 2420 2,0% 15,5 15,6 -0,1
2009 г 45 1777 2,5% 14 14,6 -0,6
2010 г 48 1385 3,4% 12,5 14 -1,5
2011 г 116 2359 4,9% 11,7 13,9 -2,2
2012 г 131 2917 4,5% 11,3 15,6 -4,3
2013 г 115 3435 3,3% 11,2 16,4 -5,2
2014 г 201 4583 4,4% 7,8 14,2 -6,4
2015 г 108 3594 3,0% 9,1 14,1 -5
Из таблицы 7 видно, что долгосрочные кредиты составляли в 2008 г. 41% кредитов БВУ РК экономике, а в 2015 году 38% (см. таблицу 5). Снижение удельного веса долгосрочных кредитов может свидетельствовать об ужесточении требований банков и сужении долгосрочной платёжеспособности клиентов в постдевальвационный период. Доля долгосрочных кредитов БВУ РК сельскому хозяйству в кредитах экономике колебалась в диапазоне от 2,0% в 2008 г. до 4,9% в 2011 г. Позитивным аспектом стало существенное снижение средневзвешенной процентной ставки по долгосрочным кредитам сельскому хозяйству по сравнению с величиной средневзвешенной процентной ставки по долгосрочным кредитам экономике в целом.
Учитывая огромные площади сельскохозяйственных угодий страны и количество населения проживающего на сельских территориях, требуется дальнейшая реализация программ государственной поддержки сельского хозяйства, в том числе в области кредитования БВУ РК сельхозтоваропроизводителей. Также необходима активная поддержка программ развития банковского сектора в посткризисный период.
Список литературы
1. http://nationalbank.kz/?docid=3329&switch=russian
2. Грачева М. В., Фадеева Л. Н., Черемных Ю. Н. Количественные методы в экономических исследованиях. - М.: "Юнити", 2004. - 791 с.
3. Дубина А., Орлова С., Шубина И., Хромов А. Excel для экономистов и менеджеров. Экономические расчеты и оптимизационное моделирование в среде Excel. - СПб.: "Питер", 2004. - 304 с.
4. Левин Д., Стефан Д., Кребиль Т., Беренсон М. Статистика для менеджеров с использованием Microsoft Excel. - М.: "Вильямс", 2004. - 1312 с.
5. Кадочникова В. П., Ковшова Т. П., Кендюх Е. И., Кластерный анализ кредитно-инвестиционной политики казахстанских банков, " Инновационная экономика: перспективы развития и совершенствования": научно-практический журнал №1 (11) 2016 ISSN B 2311-410X, С.130-137.
TO THE QUESTION OF CORRELATION AND REGISTRATION ANALYSIS OF THE ASSETS OF THE BANKING SECTOR OF THE COUNTRY, CREDITS TO ECONOMY AND AGRICULTURE
Lastovets Dmitriy, General Director of limited liability partnership MODERNS, Petropavlovsk, Kazakhstan (e-mail: [email protected])
Abstract. Correlation and regression analysis of total assets of second-tier banks of the Republic of Kazakhstan was conducted, and a very close linear relationship between the assets of banks, their loans and deposits (legal entities and individuals) in them was proved. The share of loans to the economy and agriculture in the STB of the RK is shown in terms of terms.
Keywords: correlation, regression, commercial banks, assets, loans, deposits, loans to the economy, loans to agriculture, weighted average interest rate.
К ВОПРОСУ О МОНИТОРИНГЕ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЙ Луппиан Марина Николаевна, к.э.н., доцент Шмулевич Татьяна Викторовна, к.э.н.,доцент
Санкт-Петербургский государственный университет промышленных
технологий и дизайна
В данной статье раскрываются особенности оценки платежеспособности российских предприятий в современных условиях. Отдельного внимания заслуживает определение достаточного уровня финансовых коэффициентов как условия их бесперебойной деятельности.
Ключевые слова: платежеспособность, ликвидность, дебиторская задолженность, денежные средства, оборотные активы, финансовые коэффициенты.
Проблема управления платежеспособностью занимает ведущее место в системе управления финансами каждого хозяйствующего субъекта. Отличительной чертой надежного и устойчивого предприятия является его способность своевременно и полностью отвечать по своим обязательствам,
