CC BY
14ИННОВАЦИОННАЯ ЭКОНОМИКА: ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ И СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ, №1 (19), 2017 25 УДК 368
ЭФФЕКТИВНОЕ УПРАВЛЕНИЕ СТРАХОВЫМИ РЕСУРСАМИ Афонина Виктория Викторовна, магистрант (e-mail: [email protected]) Беляева Елена Сергеевна, к.с.н., доцент, Емельянова Ольга Владимировна, к.э.н., доцент, Юго-Западный государственный университет, г.Курск, Россия
Процесс управления страховыми ресурсами основан на анализе конкретной сбалансированной системы показателей. Показатели являются структурными единицами хранения экономических данных, используются в процессе решения экономических задач. В данной статье рассматривается управление страховыми ресурсами на примере САО «ВСК».
Ключевые слова: система показателей, управление финансами, платежеспособность, финансовая устойчивость, рентабельность, деловая активность.
Эффективность управления финансами определяется с помощью системы показателей, характеризующих финансовое состояние страховой организации: показатели платежеспособности, финансовой устойчивости, рентабельности и деловой активности. Рассмотрим каждые из них подробно [4, с.109].
В таблице 1 рассчитаны показатели платежеспособности страховой организации САО «ВСК» за 2013-2015 годы [7, с.41].
Коэффициент срочной ликвидности имеет положительную динамику роста, в 2015 году его значение стало равным 1,0061, что соответствует нормативному значению.
Таблица 1 - Анализ показателей платежеспособности САО «ВСК»
Показатель Значение коэффициента Отклонение
2013г. 2014г. 2015г. 2014 от 2013 гг. 2015 от 2014гг. 2015 от 2013 гг.
Коэффициент срочной ликвидности 0,8678 0,8714 1,0061 0,0036 0,1347 0,1383
Коэффициент обеспеченности текущей деятельности 0,2844 0,2658 0,4752 -0,0186 0,1908 0,2094
Коэффициент дебиторской задолженности 0,9106 1,1375 0,8545 0,2269 -0,283 -0,9106
Коэффициент кредиторской задолженности 0,0918 0,1329 0,1095 0,0411 -0,0234 0,0177
Коэффициент маневренности собственного капитала 0,4003 0,4425 0,6082 0,0422 0,1657 0,2079
Коэффициент маневренности собственных оборотных средств 0,1844 0,2366 0,1815 0,0522 -0,0551 -0,0029
Значение коэффициента обеспеченности текущей деятельности в 2015 году выросло в два раза больше по сравнению с предыдущими годами и составило 0,4752. Это свидетельствует о том, что оборотные активы покрываются собственными оборотными средствами на 47%.
Коэффициент дебиторской задолженности показывает сколько дебиторской задолженности приходится на единицу собственных средств, в 2014 году его значение превысило 1, а в 2015 году сократилось.
Коэффициент кредиторской задолженности не должен превышать 0,4. С 2013 по 2015 годы значения коэффициента удовлетворяют требованиям нормативных значений.
Коэффициент маневренности собственного капитала показывает какая часть собственного капитала используется для финансирования операционной деятельности, вложенных в оборотные средства, а какая часть капитализирована. Этот показатель больше 2 за каждый период, что удовлетворяет требованиям нормативных значений [1, с.42].
В таблице 2 рассчитаем показатели финансовой устойчивости страховой организации САО «ВСК» за 2013-2015 годы.
Коэффициент автономии является важнейшей характеристикой финансовой независимости компании от заемных источников финансирования. Значение показателя хоть и увеличивается каждый год, но оно все равно небольшое, что связано со спецификой рода деятельности страховой компании - наибольшую долю средств в пассиве баланса занимают страховые резервы по страхованию, иному, чем страхование жизни. Следовательно, финансовая устойчивость невысокая.
Коэффициент соотношения собственных и заемных средств показывает долю заемных средств в величине собственных средств без учета страховых резервов. Значение показателя в 2014 году возросло в связи с увеличением объема кредиторской задолженности, в пределах нормативных значений, а в 2015 году снизилось и составило 0,5795.
Таблица 2 - Показатели финансовой устойчивости страховой организа-
ции САО «ВСК» за 2013-2015 годы
Коэффициент Значение коэффициента Отклонение
2013г. 2014г. 2015г. 2014 от 2015 от 2015 от
2013 гг. 2014гг. 2013 гг.
Коэффициент автономии 0,2054 0,2064 0,2181 0,0010 0,0117 0,0127
Коэффициент соотношения заемных и собственных 0,4867 0,7147 0,5795 0,2280 -0,1352 0,0928
средств страховщика
Коэффициент убыточности 0,4319 0,4937 0,4306 0,0618 -0,0631 -0,0013
Комбинированный коэффициент 0,6925 0,7592 0,6520 0,0667 0,1072 0,0405
Коэффициент надежности 0,2957 0,3195 0,3328 0,0238 0,0133 0,0371
Коэффициент финансового 0,9607 1,0389 1,1718 0,0692 0,1329 0,2111
потенциала
Коэффициент убыточности показывает степень эффективности страховой деятельности, чем меньше значение, тем больше количество полученных страховых премий. В САО «ВСК» объем полученных премий превосходит объем страховых выплат в 2 раза.
Комбинированный коэффициент учитывает долю расходов на ведение дел в общей сумме полученных премий.
За счет выпуска и продажи новых дополнительных акций в 2014 году страховая компания увеличила уставный капитал до 3650000 тыс. руб., тем самым повысив степень надежности.
Таблица 3 - Показатели рентабельности САО «ВСК»
Коэффициент Значение коэффициента, % Отклонение
2013г. 2014г. 2015г. 2014 от 2013 гг. 2015 от 2014гг. 2015 от 2013 гг.
Коэффициент общей рентабельности капитала 120,27 98,31 122,82 -21,96 24,31 2,55
Коэффициент чистой рентабельности капитала 6,96 9,93 50,02 2,97 40,09 43,06
Коэффициент рентабельности Инвестируемого капитала 32,85 29,67 25,09 -3,18 -4,58 -7,76
Коэффициент чистой рентабельности собственного капитала 15,05 5,35 101,91 -9,7 96,56 86,86
Коэффициент участия перестраховщика в страховых операциях 5,00 3,40 5,87 -1,6 2,47 0,87
Финансовый потенциал имеет небольшую положительную динамику, что говорит о стабильно эффективной деятельности компании [3, с.77].
В таблице 3 рассчитаны показатели рентабельности САО «ВСК.
Рентабельность показывает результативность функционирования САО «ВСК». Так, в 2015 году на 1 руб. средней стоимости имущества компания получила в результате от операций по страхованию иному, чем страхование жизни 1,22 руб., что больше на 0,24 руб., чем в 2014 году.
Коэффициент чистой рентабельности капитала в 2015 году вырос в 10 раз по сравнению с предыдущим и показывает, что на 1 руб. средней стоимости имущества приходится 0,50 руб. чистой прибыли.
Инвестиционный доход имеет тенденцию снижения - в 2014 году значение коэффициента сократилось на 3,18% и в 2015 году на 4,58%.
Коэффициент участия перестраховщика в 2014 году сократился и составил 0,0340, при том, что в международной практике считается, что этот коэффициент не должен превышать 0,5, а в Российской Федерации временно установлен предел 0,7. Это свидетельствует о минимальном участии перестраховщиков в рисках, принятых на себя САО «ВСК», и как следствие не-
значительной зависимости финансового состояния страховщика от деятельности перестраховщика [5, с.304].
Деловая активность показывает как быстро вырабатывается экономический потенциал страховой организации через определения скорости оборота всего капитала компании и собственного капитала (таблица 4) [6, с. 182].
Таблица 4 - Показатели деловой активности страховой организации
САО «ВСК»
Показатель Значение коэффициента Отклонение
2013г. 2014г. 2015г. 2014 от 2013 гг. 2015 от 2014гг. 2015 от 2013 гг.
Коэффициент общей оборачиваемости активов 2,7336 3,0637 2,8624 0,3301 0,2013 0,1288
Коэффициент оборачиваемости всех оборотных активов 5,2520 4,9540 5,6962 0,298 0,7422 0,4442
Максимальная оборачиваемость активов наблюдается в 2014 году, в 2015 скорость оборота капитала незначительно упала.
Скорость оборачиваемости всех оборотных активов растет с каждым годом, отражает активность использования денежных средств и показывает, что в 2015 году на 1 руб. оборотных активов приходится 5,6962 выручки.
В итоге, за счет роста значений показателей платежеспособности в отчетном году финансовая устойчивость САО «ВСК» повысилась. В 2015 году наблюдается рост прибыли, который имеет свое отражение в показателях рентабельности и деловой активности. Следовательно, деятельность САО «ВСК» можно охарактеризовать как стабильно эффективную.
Список литературы
1. Беляева Е.С., Бирюкова А.Н. Современное состояние и перспективы развития страхового рынка РФ // Финансы. Управление. Инновации. - 2016г. - С. 37-42.
2. Беляева Е.С. Теоретические вопросы государственного финансового контроля // Известия Юго-Западного государственного университета. Серия: Экономика. Социология. Менеджмент. 2013. - № 2. - С. 106-110.
3. Емельянова О.В. Подходы к проблемам рационального использования в инновационно-ориентированной экономике // Актуальные проьлемы экономического развития, Белгород. - 2014г. - С. 76-81.
4. Емельянова О. В. Современные подходы к формированию систем показателей мониторинга экономических процессов корпорации // Инновационная экономика: перспективы развития и совершенствования. - 2015. №2. - С. 109-113.
5. Колмыкова Т.С., Обухова А.С. Тенденции развития страхового рынка Курской области // сборник: социальная роль системы страхования в условиях рыночной экономики России; сборник трудов XV международной научно-практической конференции. -2014. - С. 301-306.
6. Обухова А.С. Анализ деятельности страховых компаний России и Курской области // Известия Юго-Западного государственного университета. Серия: Экономика. Социология. Менеджмент. -2014. - №_1. - С. 178-183.
7. Смородина М.И. Выбор методики оценки финансового состояния страховой компании / М.И. Смородина // Экономика и управление: проблемы, решения. - 2012. - № 5. - С. 39-43.
8. Организация деятельности совета директоров в компаниях с государственным участием/ Поздняков К.К., Горохов А.А.// Инновационная экономика: перспективы развития и совершенствования. 2016. № 7 (17). С. 265-271
9. Оценка товаров в соответствии с российскими стандартами и МСФО/ Горохов А. А., Прищепа Л.В.// Инновационная экономика: перспективы развития и совершенствования. 2016. № 5 (15). С. 48-56.
10. МСФО и РСБУ: различия и методы сближения/ Прищепа Л.В., Буряк В. А., Горохов А. А. // Инновационная экономика: перспективы развития и совершенствования. 2016. № 6 (16). С. 134-140.
11. Особенности рынка инновационных технологий и его роль в региональной экономике/ Николенко А.А., Беляева Е.С., Емельянова О.В.// Инновационная экономика: перспективы развития и совершенствования. 2016. № 7 (17). С. 238-242.
12. Финансовая оценка принципа сбалансированности бюджета на субфедеральном уровне/ Беляева Е.С.// Известия Юго-Западного государственного университета. Серия: Экономика. Социология. Менеджмент. 2014. № 1. С. 193.
13. Теоретические вопросы государственного финансового контроля/ Беляева Е.С.// Известия Юго-Западного государственного университета. Серия: Экономика. Социология. Менеджмент. 2013. № 2. С. 106-110.
14. Опыт применения бюджетного федерализма в практике функционирования бюджетной системы региона/ Чемыхин В.А., Беляева Е.С.// Известия Курского государственного технического университета. 2010. № 1. С. 99.
15. Экономика в общественном мнении/ Беспарточный Б.Д., Беляева Е.С.// монография / Беспарточный Б. Д., Беляева Е. С.. Москва, 2004.
Afonina Victoria Viktorovna, undergraduate (e-mail: [email protected])
Belyaeva Elena Sergeyevna, K.s.s., associate professor,
Yemelyanova Olga Vladimirovna, K.e.s, associate professor,
Southwest state university, Kursk, Russia
EFFECTIVE MANAGEMENT OF INSURANCE RESOURCES
Abstract. Process of management of insurance resources is based on the analysis of the concrete balanced system of indicators. Indicators are structural units of storage of economic data, are used in the course of the solution of economic tasks. In this article management of insurance resources on the example of SAO "VSK" is considered.
Keywords: system of indicators, management of finance, solvency, financial stability, profitability, business activity.
