Анализ банковской деятельности Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

БАНКОВСКОЕ ДЕЛО

АНАЛИЗ БАНКОВСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

Л. В. СУВОРОВ, кандидат экономических наук

МГТА

Основные подходы к анализу банковской деятельности. Простым способом анализа деятельности банка является анализ его финансовой отчетности. Если такая финансовая отчетность подготовлена в соответствии с МСФО, то она содержит большой объем различной информации о его деятельности. Тщательно проанализировав отчетные данные, можно получить четкое представление об общих направлениях деятельности, финансовом положении, структуре активов и перспективах развития банка. Однако тем, кто впервые сталкивается с такого рода отчетностью, как правило, бросается в глаза обилие данных и сложность изложения материала.

Одним из условий признания российских банков международным банковским сообществом является подготовка не только общей бухгалтерской и финансовой отчетности, но и внутренней отчетности в максимальном приближении к международным стандартам. Во всех коммерческих банках должна существовать система внутреннего контроля, без которой невозможно эффективное управление банковскими рисками. Внутренний контроль должен базироваться на прочной информационной базе, в которой бухгалтерский учет является основным, хотя и не единственным источником информации.

Внутренний учет и контроль в системе банковского менеджмента представляют собой теорию и практику управленческих действий в связи с выполнением управленческих решений по формированию, фиксации и анализу документированной информации, относящейся к деятельности банка, материальных и нематериальных активов собственного и заемного капиталов, депозитов, инвестиций и обязательств, позволяющих проводить анализ эффективности деятельности банка.

Задача совершенствования внутреннего учета и контроля как за основными направлениями банковской деятельности, так и за финансовым положением банка является чрезвычайно актуальной. Бухгалтерская отчетность в банке, как, впрочем, и любая бухгалтерская отчетность, является основой для большинства аналитических усилий по отношению к бизнесу. Поэтому сначала следует понять ее природу, область применения и ограничения. Особенно это касается отчетности, составленной по МСФО. Все это необходимо сделать до применения данных, извлеченных из отчетности в аналитических целях.

Помимо бухгалтерской отчетности, внутренний учет и контроль в банке включают в себя также совокупность планов, методов и процедур, применяемых для защиты активов и пассивов, минимизации рисков и увеличения прибыли, обеспечения четкого выполнения указаний руководства банка.

Внутренний учет банка является составной частью внутреннего контроля и осуществляется для анализа его деятельности. Эффективность внутреннего учета и контроля зависит от:

• четкого разграничения ответственности между отдельными работниками за ведение бухгалтерских записей и за непосредственное распоряжение денежными средствами и иными товарно-материальными ценностями;

• качества внутрибанковского планирования;

• соответствия квалификации работников занимаемым ими должностям;

• применения единой системы нумерации всех документов, используемых в учетном процессе. Каждая группа пользователей финансовой

отчетности (акционеры, потенциальные инвесторы, законодательные органы и т.д.) стремится получить различные сведения о коммерческом

банке. Однако в тех случаях, когда возникает необходимость предоставления финансовой отчетности зарубежному партнеру, российские банки вынуждены готовить эту отчетность в соответствии с требованиями МСФО. Это условие должны соблюдать все банки, стремящиеся получить зарубежные кредиты.

При проведении анализа банковской деятельности, как правило, прежде всего анализируется финансовое положение банка, которое характеризуется системой количественных и качественных показателей, отражающих фактическое наличие, размещение и использование банковских ресурсов. Информация для проведения такого анализа содержится как во внутренней (непуб-ликуемой), так и внешней (публикуемой) отчетности банка, а также в данных аналитического учета и иной документации.

Бухгалтерский баланс коммерческого банка, с одной стороны, отражает состояние собственных и привлеченных средств, а с другой - их размещение и использование. Так, в активе баланса средства сгруппированы по виду, составу, размещению и использованию, а в пассиве баланса -по источникам образования. При этом баланс банка составляется как по балансовым, так и по внебалансовым (забалансовым требованиям и обязательствам) счетам в соответствии с планом, который утверждается Центральным банком Российской Федерации. Счета в банковском балансе группируются в разделы по их экономическому содержанию.

При этом следует отметить, что анализ активов и пассивов банка является основным при определении его финансовой устойчивости. Это объясняется тем, что от качества банковских активов зависят и достаточность капитала, и уровень принимаемых кредитных рисков.

Анализ активов и пассивов следует проводить при определенном уровне диверсификации банковских операций и определения степени зависимости банка от других факторов общеэкономического характера.

Метод сопоставительного анализа показателей. Важным аспектом банковской деятельности в связи с переходом на МСФО является определение надежности того или иного банка в соответствии с требованиями международных стандартов. Следует отметить, что в международной банковской практике существует стандартная методика сопоставительного анализа показателей и инструментов. В соответствии с данной методикой, рекомендуемой Международными стандартами финансовой отчетности, сравнительный ана-

лиз показателей является одним из наиболее достоверных способов определения надежности банка. Такой анализ, как правило, проводится организациями, осуществляющим финансовый аудит отчетности банков по МСФО.

Дело в том, что риск присущ всем банковским операциям и несет в себе потенциальную возможность получения дополнительного финансового дохода для банка, функционирующего более успешно по сравнению со своими конкурентами. Преуспевающим можно назвать не только банк, чья деятельность характеризуется положительным коэффициентом прибыльности, но и такой банк, коэффициент прибыльности которого выше или находится на одном уровне по сравнению с банками, активно конкурирующими в одном и том же секторе финансового рынка. В этих условиях российские банки сами для себя способны определить ту грань, по одну сторону от которой окажутся те из их конкурентов, которые выживут, а по другую - те, которые разорятся. Чтобы определить, к какой категории относится тот или иной обследуемый банк, нужно в процессе стратегического планирования определить эту грань.

Самым простым способом определения такой грани является именно сопоставительный анализ показателей. Он заключается в оценке положения собственного банка относительно конкурентов. Анализ финансовых показателей в международной практике является необходимым инструментом для определения позиции того или иного банка в соответствии с показателями его деятельности относительно конкурентов. Например, при правильном использовании сопоставительного анализа результаты могут указать на снижение конкурентоспособности данного банка по сравнению с предыдущими периодами или на повышение уровня кредитного риска по сравнению с другими банками данного региона. При условии надлежащего использования этой информации руководством банка она может иметь решающее значение для обеспечения успешной деятельности банка при любых условиях, особенно в условиях нестабильной экономики.

Сопоставительный анализ показателей не должен ограничиваться только текущим периодом деятельности, а носить как ретроспективный, так и (по возможности) перспективный характер. Сравнивая результаты, полученные путем сопоставительного анализа показателей по разным периодам, консультант может помочь руководству банка составить более ясное представление о том, в каком направлении развивается российская банковская система и в какой области кон-

куренты усовершенствовали или расширили свою деятельность, чтобы занять устойчивую позицию на внутреннем рынке в текущем периоде и не создавать прецедентов для слияния или поглощения международными или местными банками. Поэтому для использования метода сопоставительного анализа банку необходимо хорошо ориентироваться в современных тенденциях развития рынка банковских операций и услуг, что, как правило, оказывает положительное влияние на его стратегическое положение на данном рынке.

Для сопоставительного анализа показателей можно также использовать информацию о западных рынках банковских продуктов и услуг, для получения которой используются как общественные, так и частные источники. Следует отметить, что по-прежнему затруднен доступ к информации о российской банковской системе, главным аналитиком которой был и остается Банк России. Однако и эти данные становятся все более и более доступными, благодаря тому, что иностранные рейтинговые агентства уделяют все больше внимания российским банкам. Консультант (или группа консультантов) должен постоянно находиться в курсе тенденций, результатов деятельности, состояния и положения российских банков. Использование сопоставительного анализа обязывает консультационные и рейтинговые фирмы регулярно проводить свой собственный сопоставительный анализ показателей российских банков и финансовых учреждений.

Данные таких обзоров результатов сопоставительного анализа показателей должны тщательно проверяться, и любые предельные значения, которые графически можно охарактеризовать существенным отклонением в том или ином направлении и которые не характеризуют какую-либо устойчивую тенденцию, исключаются из анализа. Затем производится сравнение текущих значений показателей деятельности с предыдущими годами для выявления тенденций и значимых различий. На основании этого отчета составляется список банков, который и будет являться рейтингом их надежности.

Если для проведения метода сопоставительного анализа используется соответствующее программное обеспечение, то информация по структурному анализу финансовой отчетности определенным образом классифицируется и заносится в сравнительную базу данных, позволяющую сделать оценку соответствующих показателей деятельности. На основе полученных результатов составляется отчет за тот или иной период. Если в различных регионах результаты деятельности банков каким-либо образом будут различаться

между собой, то полученная информация подразделяется по региональному признаку.

Как правило, для проведения сопоставительного анализа используются следующие основные показатели:

• чистый процентный доход. Данный показатель в основном служит для оценки способности банка сохранять прибыль, полученную от процентов по банковским операциям после того, как произведены основные расходы - выплата процентов по депозитам;

• резерв на покрытие убытков по ссудам. Этот показатель в некоторых случаях позволяет оценить качество кредитного портфеля банка;

• общая сумма собственных средств. Данный показатель позволяет оценить удельный вес собственного капитала в общем балансе банка. В некоторых случаях он характеризует способность банка оставлять в своем распоряжении прибыль и увеличивать собственные средства;

• операционный доход. Этот показатель характеризует эффективность деятельности банка. Операционный доход определяется как процентный доход за вычетом стоимости средств и отражает степень покрытия операционных доходов относительно прибыльности банка;

• денежные средства и кредитные инвестиции. Этот показатель является также крайне важным при проведении сопоставительного анализа, поскольку, зная общую сумму активов, можно определить удельный вес ликвидных активов в балансе коммерческого банка;

• остаток денежных средств, ссуд и инвестиций. Данный показатель определяется как процент от общих активов и характеризует стратегию банка в области размещения капитала в доходные активы.

Сопоставительный анализ показателей может быть выведен за рамки экономического анализа и применен в таких областях оценки, как, например, доступность банковских услуг. Информацию по таким видам сопоставительного анализа получить гораздо сложнее, поэтому для этого используется помощь консультанта (или группы консультантов). Использование банком метода сопоставительного анализа как в повседневной деятельности, так и в стратегическом планировании способствует поддержанию конкурентоспособности и информированности о новых тенденциях, происходящих в сфере разработки и внедрения банковских продуктов и услуг, что, несомненно, оказывает положительное влияние на его успешную работу на рынке.

Проблема оценки надежности банка. В свете позитивных перемен, происходящих сегодня в российской экономике, проблема оценки надежности российских банков приобрела особую остроту. Это связано прежде всего с тем, что экономика страны созрела для крупных инвестиционных проектов, финансируемых частным капиталом. Принимая во внимание политику, активно проводимую в жизнь нынешним Правительством Российской Федерации, уже в конце этого года и в начале следующего мы можем стать свидетелями значительных финансовых «вливаний» в сырьевой комплекс, автомобилестроение и другие отрасли экономики страны. Само собой разумеется, что одним из важнейших вопросов на этапе реализации долгосрочных проектов является выбор банка, с помощью которого будет осуществляться инвестирование.

В международной практике банковской деятельности существуют несколько способов анализа надежности банков, но их применение в российских условиях оказывается крайне проблематичным по следующим основным причинам.

Во-первых, поскольку по мировым стандартам практически все российские банки являются достаточно небольшими, важнейшими показателями надежности являются различные количественные показатели (активы, собственный капитал, уставной фонд, прибыль, просроченная задолженность по ссудам и некоторые другие).

Во-вторых, некоторые относительные характеристики, которым в западных методиках уделяется очень большое внимание, в российских условиях являются менее значимыми. Проведенный анализ крупнейших десяти российских банков, показал, что они имеют устойчивое финансовое положение независимо от состояния этих относительных характеристик. Улучшения и ухудшения в работе средних и мелких банков, в свою очередь, также практически не коррелируются с состоянием данных относительных показателей. Особенно убедительно отсутствие влияния используемых в международной практике относительных показателей удалось проследить на примере мелких банков. Статистика свидетельствовала, что чем меньше банк, тем выше показатели достаточности капитала и, следовательно, тем надежнее банк.

В-третьих, для иностранных банков большое значение имеет информация о динамичности банка (темпах роста банка, стратегических установок учредителей, квалификации руководящего звена и его репутации в деловых кругах, объеме инвестиций в техническое оснащение, уровне компетентности персонала и другие).

В-четвертых, в международной практике существует необходимость подтверждения формальной информации данными из неформальных источников, поскольку официальная отчетность банков не всегда соответствует реальной действительности.

В развитых странах система оценки надежности банков складывалась не одно десятилетие, и ее использование на практике требует определенного уровня квалификации специалистов. При использовании любой методики результаты анализа всегда будут в той или иной степени субъективными. Поэтому чем выше квалификация консультантов, чем богаче и разностороннее их опыт в банковском деле, тем точнее будут выводы, сделанные ими при анализе деятельности банка.

Надежность банков в западных странах принято рассчитывать по балльной системе. Высокая степень надежности, как правило, исключает вмешательство органов надзора, поскольку считается, что банк сам в состоянии преодолевать любые негативные тенденции - как внутренние, так и внешние. Но есть и другие банки, для которых признано необходимым вмешательство органов надзора в части контроля за отдельными сторонами их деятельности. Третьим - такое вмешательство требуется по целому раду направлений деятельности, в связи с чем органы надзора обязывают такие банки разрабатывать планы мероприятий по устранению выявленных недостатков. В качестве помощи четвертым банкам органы надзора включают в систему мер финансовое оздоровление учредителей. А для пятых единственным выходом из сложившейся ситуации может являться реорганизация банка в целях предотвращения его банкротства и ликвидации. Такая дифференциации взаимоотношений органов надзора с банками позволяет им, не привлекая внимания общественности и клиентов, заставить работать все механизмы, способствующие обеспечению их надежности, а значит, и стабильности всей банковской системы в целом.

Анализ активов и пассивов. Анализ активов и пассивов банка является основным при определении финансовой устойчивости коммерческого банка. Это объясняется тем, что от качества банковских активов зависят достаточность капитала банка и уровень принимаемых кредитных рисков.

Анализ активов и пассивов следует также проводить для определения уровня диверсификации банковских операций и определения степени зависимости банка от других факторов общеэкономического характера.

Основными задачами анализа активов банка являются:

• определение доли работающих (приносящих доход) активов в бухгалтерском балансе коммерческого банка и их соотношения;

• определение структуры кредитного портфеля, включая кредитные вложения и прочие активы по всем филиалам коммерческого банка.

При определении основных задач анализа активов коммерческого банка мы исходим из того, что активы баланса по своему экономическому содержанию подразделяются на приносящие (работающие) и не приносящие (неработающие) доход. К активам, не приносящим доход, могут быть отнесены денежные средства в кассе, на корреспондентских счетах, на счете обязательных резервов Банка России, а также основные средства, материалы, операционные расходы и отвлеченные средства за счет прибыли банка. Остальные активы относятся к категории работающих. Это все операции с клиентурой банка по кредитной системе (выдача ссуд банкам и иным финансовым учреждениям, кредитование реального сектора экономики, кредитование частных лиц и т.д.), операции с нерезидентами, операции с ценными бумагами (за исключением тех, которые приобретены в целях участия в деятельности других предприятий), лизинговые операции, документарные операции и др. Для учета работающих активов используются ссудные счета, а также счета, на которых учитываются предоставленные межбанковские кредиты, приобретенные ценные бумаги и корреспондентские счета в других банках (счета НОСТРО).

Деление активов на работающие и неработающие необходимо для определения доходности банка. По оценкам специалистов, оптимальный уровень неработающих активов должен составлять не более 20% от суммы всех активов.

Следует отметить, что в соответствии с МСФО при оценке активов банка используется критерий достаточности капитала, который оценивается как отношение основного капитала к активам, взвешенным с учетом риска.

Например, в соответствии с представленным балансом сумма коммерческих кредитов, выданных банком, составляет 80% от обшей суммы активов, а общая сумма активов превышает сумму средств акционеров в 12 раз.

В этой ситуации превышение общей суммы активов по отношению к сумме средств акционеров в 12 раз указывает на то, что коммерческий банк, возможно, испытывает недостаток капитала. Если данный банк намерен расширить

свою деятельность и продолжить выдачу кредитов, его капитал необходимо увеличить. Исходя из международных стандартов, установленных Ба-зельским соглашением, данному банку можно рекомендовать поддержание соотношения капитала к сумме активов, взвешенных с учетом риска, в размере 8%.

Данный пример иллюстрирует использование критерия достаточности капитала. Значение этого критерия должно находиться в пределах 4-8%. Как правило, этот норматив выполняется российскими коммерческими банками «с запасом». Очень большой запас свидетельствует о возможностях коммерческого банка по наращиванию объемов активных операций с различными уровнями риска. Приближение уровня достаточности капитала к нормативу свидетельствует, как уже было проиллюстрировано на примере, о необходимости либо увеличения капитала, либо реструктуризации портфеля в сторону менее рисковых активов.

В практике дистанционного надзора используется норматив Н1 Инструкции № 1, аналогом которого в методологии Мирового банка является коэффициент Кука, с помощью которых учитывается качество активов в зависимости от вида операции.

Другим критерием, используемым в анализе активов коммерческого банка в соответствии с требованиями МСФО, является риск ликвидности.

Для иллюстрации риска ликвидности приведем еще один пример. Предположим, что в соответствии с представленным балансом соотношение суммы кредитов и депозитов коммерческого банка составляет 90%, что заставляет нас задуматься о некоторой рискованности операций, проводимых рассматриваемым коммерческим банком. Предположим также, что 20% всех депозитов банка - это депозиты «до востребования», следующие 20% - это трехмесячные депозиты, а оставшиеся 50% - это депозиты со сроком от трех до шести месяцев.

В соответствии со структурой кредитного портфеля 10% кредитов банка должны погашаться в течение трех месяцев, тогда как срок погашения 70% кредитов составляет от трех до шести месяцев.

Как правило, в нашей стране после истечения срока погашения большой процент срочных депозитов пролонгируется. Однако эта тенденция может быть оценена как позитивная только после проведения анализа данных предшествующего периода, который позволит нам удостовериться в том, что в данном коммерческом банке та-

кая тенденции действительно существует в течение продолжительного времени.

Кроме того, необходимо проанализировать структуру ликвидных активов данного коммерческого банка (наличные средства, драгоценные металлы, государственные ценные бумаги и т.д.), для чего потребуется дополнительная информация. Однако если сумма кредитов составляет 90% от суммы депозитов, а резерв по ссудам увеличивается, то весьма низка вероятность того, что данный коммерческий банк располагает значительными ликвидными активами. Это означает, что в случае кризиса ликвидности данному банку придется решать свои финансовые проблемы за счет межбанковских кредитов, что зачастую бывает не только невыгодно, но и рискованно. Вывод напрашивается сам собой: данный банк подвержен значительному риску ликвидности.

Поддерживаемая на должном уровне стоимость активов коммерческого банка одновременно обеспечивает сохранность средств клиента и является источником экономического роста. При более углубленном анализе активов банка производится определение их рыночной стоимости (например, с целью их продажи или приобретения).

Основными разделами пассива баланса являются: уставной и резервный фонды, фонд экономического стимулирования, а также фонды социального и производственного развития, которые отражают собственные средства банка. Для учета собственных средств банка предназначены такие пассивные счета, на которых отражаются операционные доходы банка, доходы будущих периодов, резервные фонды под возможные потери по ссудам и под обесценивание ценных бумаг. Остальные пассивные счета баланса предназначены для учета привлеченных ресурсов: расчетные и текущие счета клиентов, срочные депозиты, вклады граждан, обращающиеся на рынке долговые обязательства, полученные от других банков, межбанковские кредиты и денежные средства на корреспондентских счетах других банков (счета ЛОРО).

Основными задачами анализа пассивов банка является определение следующих параметров:

• соотношение собственных и привлеченных ресурсов банка, а также степени зависимости от рынка межбанковских кредитов;

• доля стабильных остатков на счетах «до востребования»;

• сроки использования привлеченных ресурсов;

• структура ресурсов в разрезе имеющихся филиалов.

Определение размера резерва. С точки зрения требований МСФО важным критерием оценки финансовой устойчивости коммерческого банка является размер резерва. Дело в том, что увеличение размера резерва на сумму возможных потерь по ссудам вызывает целый ряд вопросов, на которые необходимо ответить в процессе проведения анализа. Прежде всего следует выяснить, не снизилось ли качество проводимого анализа, предшествующего выдаче кредита. Для ответа на этот вопрос зачастую бывает достаточно выяснить, не проводились ли какие-либо изменения в составе совета директоров или ведущих специалистов отдела кредитования.

Затем необходимо определить долю просроченных кредитов и процентов. После этого следует собрать некоторую информацию о финансовых трудностях заемщиков банка и выяснить, влияет ли финансовое положение акционеров на деятельность данного коммерческого банка. И наконец, необходимо получить ответ на вопрос о том, не является ли увеличение резерва результатом концентрации кредитов.

С целью определения прибыльности кредитных операций увеличение суммы резерва необходимо сравнить с чистой маржей коммерческого банка с целью определения прибыльности кредитных операций. Если начисленная сумма превышает сумму чистой процентной маржи, то по кредитным операциям коммерческого банка в финансовой отчетности в соответствии с требованиями МСФО отражается убыток. Однако такой анализ прибыльности кредитных операций коммерческого банка может быть произведен только после распределения соответствующих административных расходов.

Если ранжировать активы банка по степени убывания их ликвидности, а пассивы - по степени возрастания их стабильности, то в результате можно построить модель, которая позволит оценить активы и пассивы коммерческого банка с позиций обеспечения ликвидности и ограничения процентного риска.

Анализ финансовой устойчивости. Анализ финансовой устойчивости коммерческого банка является очень эффективным приемом, используемым при проведении реструктуризации. Банк, сотрудники которого не только способны разобраться в тонкостях финансовой отчетности, составленной с учетом требований МСФО, но и владеют методологией анализа, имеют существенные преимущества перед своими конкурентами.

Анализ финансовой устойчивости коммерческого банка может проводиться и в других слу-

чаях, например, в целях страхования или налогообложения.

Как показали результаты обследования банков на предмет их готовности к переходу на МСФО, лишь некоторые главные бухгалтеры озабочены сегодня, но не проблемой анализа финансовой устойчивости своих банков, а проблемой пересчета бухгалтерского баланса и другой отчетности в соответствии с требованиями международных стандартов.

Коммерческая деятельность постоянно побуждает банки оценивать конечные результаты, динамику массы и нормы прибыли, для того чтобы своевременно выявлять наиболее важные проблемы и обеспечивать достижение целей инвесторов и клиентов при сохранении допустимого уровня риска. Повсеместно внедряемая в кредитных организациях новая методология бухгалтерского учета, максимально приближенная к международным стандартам, в гораздо большей сте-

пени, по сравнению с предыдущей, ориентирует на оценку прибыльности -коммерческого банка как основы его надежности и стабильного роста в будущем.

В заключение следует отметить, что при использовании в целях определения надежности банка бухгалтерской отчетности, составленной в соответствии с требованиями МСФО, прежде всего необходимо тщательно проанализировать всю содержащуюся в ней информацию с тем, чтобы связать воедино все компоненты и получить полное представление о финансовом положении того или иного коммерческого банка. В свете предстоящего перехода на МСФО банкам уже сегодня необходимо тщательно продумать, какую информацию следует раскрыть с тем, чтобы составляемая отчетность не только соответствовала определенным требованиям, но и давала четкое и правильное представление о деятельности банка и его надежности.